[이경락 / 이광무 와우넷 파트너] ● 핵심 포인트 - 오늘은 한전기술, 피에스케이홀딩스, NH투자증권, 제주항공, 현대바이오 등이 주목받는 상황임. - 이경락 파트너는 피에스케이홀딩스를 선택했으며, 해당 기업은 TSMC의 투자 발표로 인해 OSAT 장비 수요가 늘어날 것으로 예상됨. - 피에스케이홀딩스는 리플로우 장비 분야에서 글로벌 선두주자로, 삼성, 하이닉스, 마이크론 등도 HBM 장비에 사용함. - 이광무 파트너가 선택한 현대바이오는 유전자와 약물 내성 연구 및 관련 암 치료제 개발에 집중하며, 미국 시장에서도 인증받은 상태임. - 현대바이오의 경우 현재 실적이 부족하나 장기적인 잠재력을 기대할 만하다고 평가되며, 최근 주가는 안정적인 모습을 보이고 있음.

[박석현 우리은행 WM그룹 부부장]

- 다음 주 일본 중앙은행 회의를 앞둔 가운데 달러 환율이 1470원에서 크게 변동 없이 거래되고 있음. - 아시아 시장에서 달러화가 미국의 이란 공격 가능성 감소로 약세를 보였으나, 내부적 수급 요인으로 다시 1470원대 회복함. - 미국 증시의 기술주 강세로 인한 해외 투자 환전 수요 증가가 환율 상승 압박으로 작용함. - 미국 재무장관의 원화 약세 지적 및 일본 당국의 구두 개입에도 실제 달러 매도 움직임은 미비함. - 한국과 미국의 4분기 GDP 발표가 향후 외환시장에 중요 변수로 작용할 전망이며, 특히 한국의 수출 호조가 긍정적으로 평가됨.

- 코스피는 TSMC의 호실적 발표에 힘입어 강세를 보이며, 장중 4850선을 돌파하고 4840선에 마감함. - 삼성전자는 3% 이상 상승하며 15만 원에 근접하였고, 기관 및 외국인 투자자들의 매수세가 지속됨. - 원전 관련주는 한국과 UAE의 차세대 원전 협력 확대에 대한 기대감으로 큰 폭 상승했으며, 한전기술은 11%, 두산에너빌리티는 6.4% 상승 마감함. - 바이오주는 알테오젠 대표가 조 단위 추가 기술 수출 가능성을 언급하며 주가가 크게 올랐고, 알테오젠은 10% 이상 상승함. - 항공주는 대한항공의 4분기 매출 호조와 긍정적인 리포트 영향으로 상승하였으며, 대한항공은 5% 넘게 상승 마감함. - 반면 한화그룹주는 차익 실현 매물로 인해 전반적으로 약세를 보였고, 한화는 8.7% 하락 마감함. - 코스피는 11거래일 연속 상승하며 5000포인트 도달에 가까워짐.

- 코스피가 11거래일 연속 사상 최고치를 경신하며 처음으로 시총 4천조 원을 돌파함. - 삼성전자의 파운드리 경쟁력과 메모리 산업의 중심 부상으로 주가가 상승했으며, 알테오젠 또한 급등하며 지수 상승을 지원함. - 다음 주 삼성그룹과 인텔의 실적 발표가 있으며, 외국인 수급과 환율 변동 등이 향후 시장에 영향을 미칠 것으로 예상됨. - 코스닥 역시 상승 전환에 성공하며 바이오 종목들이 강세를 보였고, 반도체 관련 종목들도 긍정적인 흐름을 이어감. - 기관 투자자들이 최근 6거래일 연속 순매수를 기록하며 지수 상승을 주도하고 있음.

[

[김형석 KCGI자산운용 팀장] ● 핵심 포인트 - 미국은 특정 품목에 대해 재수출되는 반도체에 관세를 부과한다고 발표했으나, 이는 전체 반도체로 확산될 가능성이 낮아 한국 반도체 기업에 미치는 영향도 제한적일 것으로 분석됨. - 보편관세는 국제비상경제권한법에 기반하나, 현재 대법원에서 위헌 여부가 검토 중이며, 반도체 관세는 무역확장법 232조에 따라 특정 국가 및 품목에만 적용될 가능성 큼. - TSMC는 EPS 컨센서스를 7% 상회하는 실적을 발표했으며, 다음 분기 가이던스 또한 긍정적으로 나타나 반도체 업황 개선을 뒷받침함. - 원달러 환율은 한국과 미국의 금리 차이 등으로 인해 당분간 높은 수준을 유지할 가능성이 있으며, 수출 중심 산업에 유리하게 작용할 전망. - 코스피는 빠른 속도로 상승 중이며, 메모리 반도체 가격 상승 등에 힘입어 5500포인트 도달 가능성이 제기됨. - 한화는 인적 분할 및 대규모 자사주 소각을 발표해 주주환원을 강화했으며, 이러한 변화는 지주사의 평가 척도에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 보임. - 다가오는 주총 시즌에는 행동주의 펀드의 활동이 활발해질 전망이며, 특히 배당과 관련한 주주 제안이 많아질 것으로 예상됨. - 소비재는 수출 데이터가 긍정적임에도 불구하고 시장 수급이 특정 섹터에 집중되면서 부진한 흐름을 보이고 있음. - 현대차는 CES 이후 로봇 사업에 대한 기대감으로 주가가 상승했으나, 자동차 본업은 여전히 어려움을 겪고 있어 로봇 사업의 성과가 장기적으로 실적에 미치는 영향은 제한적일 수 있음. - 헬스케어 업종은 JP모간 헬스케어 콘퍼런스 이후 단기 모멘텀이 소진되었으며, 금리 변동성으로 인해 보수적인 접근이 필요함. - 소재 업종, 특히 철강과 화학 분야는 저평가된 상태로 주가 반등 가능성이 있으며, 중국의 구조조정 계획 발표 등이 모멘텀으로 작용할 수 있음. - 제약·바이오 업종은 JP모간 헬스케어 콘퍼런스 이후 주가가 조정 국면에 있으나, 화장품 업종은 이와 달리 긍정적인 흐름을 유지하고 있음.

- 새해 들어 우리 시장이 강한 모습을 보이고 있으며, 이는 밤 사이 미국 증시의 반도체 부문 흐름이 긍정적이었던 것에 기인함. - 특히 TSMC의 강력한 실적 발표가 AI 성장 중심의 파운드리 회사로서 주목을 받으며 반도체 산업의 지속적인 성장 가능성을 뒷받침함. - AI 칩 수요 증가로 인해 TSMC가 역대급 실적을 기록했으나, AI 버블론이 완전히 사라지진 않을 것이며, 주가 변동성은 지속될 가능성이 큼. - 미국과 중국 간 반도체 수출 및 규제와 관련한 갈등이 이어지고 있으며, 최근 미국이 중국에 엔비디아 H200 수출을 허가했으나 중국이 이를 거부함. - 엔비디아의 경우 중국 시장에서의 점유율이 감소한다면 단기적으로 실적에 부정적인 영향을 받을 가능성 있음. - 트럼프 대통령은 반도체에 대해 25% 관세를 부과하겠다고 밝혔으나, 이는 정치적 목적이며 궁극적으로 관세 완화 가능성도 제기됨. - 트럼프의 신용카드 이자율 상한 제안은 논란이 있으나, 중간 선거를 앞둔 정치적 의도로 평가되며, 금융 시장에서는 이에 대한 반발이 큼. - 연준 의장의 임명과 금리 정책에 관한 논의가 활발하며, 연준의 독립성 유지가 중요하다는 의견 제시. - 전문가들은 올해 금리 인하 가능성을 낮게 보며, 미국 경제의 고성장 속에서 금리 추가 인하의 필요성이 낮다고 분석함. - 고용시장은 점진적 둔화를 보이고 있으나 심각한 수준은 아니며, 물가 또한 안정적인 상태를 유지하고 있음. - 관세 판결 결과에 따라 시장의 변동성이 커질 수 있으며, 완전한 합헌 또는 위법 판결보다 조건부 판결이 나올 가능성이 높다고 전망. - 미국의 재정 적자는 관세 수입 변화만으로 해결되기 어려우며, 장기적인 경제 성장과 주식시장의 강세로 인해 우려는 제한적일 것이라 평가. - 올해 미국 증시는 중간선거 전까지 상승세를 이어갈 것으로 보이며, 빅테크 외에도 산업재, 부동산, 소재 등의 업종에 주목할 필요가 있음. - 신흥국 시장은 지정학적 이슈들로 인한 변동성이 예상되며, 상대적으로 선진국 대비 위험 부담이 크다고 진단. - 투자자들은 미국 주식 비중을 높이고, 채권 자산 배분의 경우 국채보다 투자 등급 회사채를 고려하는 전략이 유효할 것이라고 조언함.

[김재승 현대차증권 연구위원] ● 핵심 포인트 - 코스피 지수는 10거래일 연속 사상 최고치를 경신하며 긍정적인 흐름을 이어가고 있음. - 전문가는 글로벌 유동성 확대 및 메모리 반도체 수요 급증으로 인해 1분기에 5000선 도달 가능성이 있다고 분석함. - 삼성전자와 SK하이닉스의 실적이 한국 증시의 실적 증가분의 상당 부분을 차지하며, 이들의 성과가 향후 주가 흐름에 중요한 역할을 할 것이라 강조됨. - 반도체 슈퍼 사이클로 인한 이익 증가가 코스피 강세의 근본 원인이며, 현재 주가가 이를 충분히 반영하지 못하고 있어 추가 상승 여력이 있다고 평가됨. - 미국의 엔비디아 H200 칩 관련 관세 문제는 시장에 큰 영향을 주지 않을 것으로 예상되며, 중국과 관련된 매출 감소 또한 제한적일 것으로 보임. - 대법원의 관세 관련 판결 지연은 시장에 큰 영향을 미치지 않을 것이며, 트럼프 정부의 관세 정책은 지속될 가능성이 큼. - 한국의 외환시장에서 원화 약세 요인은 구조적·심리적 요소와 엔화 약세에 따른 것으로 분석되며, 단기적 완화는 가능하나 장기적 약세는 피하기 어려울 것으로 보임. - 한국은행은 올해 금리 인하 대신 동결을 유지할 전망이며, 미국 역시 상반기 중에는 금리 인하가 어려울 것으로 예상됨. - 자사주 소각 의무화를 포함한 상법 개정안이 논의 중이나 단기적 영향은 제한적이며, 장기적으로는 투자 신뢰도를 높여 자본 이동 촉진에 기여할 가능성 있음. - 전문가들은 반도체, 증권, 전력기기, 방산 업종에 관심을 가질 것을 추천하며, 코스닥 시장은 하반기에 정부 정책 변화와 함께 주목받을 가능성이 있다고 전망함.

- 코스피 지수가 4800선을 돌파하면서 반도체 및 탈모치료제 관련 주식들이 상승세를 보임. - TSMC의 호실적 발표 이후 미국 반도체 시장의 강세가 한국 시장에 긍정적 영향을 미침. - CES 이후 로봇주에 관심이 집중되며 현대차 관련 로봇주들의 주가가 크게 오름. - 정부의 청년 탈모 치료 지원 방안 검토 소식에 탈모치료제 관련 주식들이 급등함. - 대한항공의 목표가 상향 조정 보고서가 나오며 항공주 전반적으로 강세를 보임. - 조선주는 지정학적 긴장과 수주 랠리 속에서도 차익 실현 매물로 인해 하락세를 기록함. - 바이오주는 다른 산업으로의 자금 이동 때문에 약세를 보이며 특히 알테오젠이 큰 폭으로 하락함. - NHN벅스의 대규모 매각 계획 발표로 음원 음반주들이 약세를 보임.

- 코스피는 0.46% 올라 사상 처음 4800선을 돌파했으며, 코스닥은 약보합세로 950선을 유지하고 있음. - 코스피 시장에서 보험, 전기가스, IT 서비스 등이 상승 중인 반면, 제약 업종은 유일하게 하락함. - 보험 업종에서 삼성생명 3% 가까이 상승했고, 한화손해보험 및 코리안리도 각각 1.45%, 1% 이상 강세를 보임. - 전기 가스 업종에서 한국전력 1.85% 상승, 한진중공업 홀딩스와 삼천리 등도 상승세를 보이고 있으나 서울가스는 하락함. - 제약 업종은 미국 실업수당 청구 감소 소식에 따라 하락률이 높아짐; 일동제약, 한올바이오파마, 녹십자 모두 하락세. - 개별 종목 중 한화갤러리아가 인적분할 이슈로 인해 15% 가까이 상승하였고, 아센디오와 LG CNS 또한 큰 폭으로 상승함. - AI 모델 성과 발표 이후 LG AI 연구원의 주가 상승세가 두드러지며, 포스코 DX 역시 신고가를 경신함. - 현대약품은 탈모 관련 이슈로 17% 상승했으나, STX 그린 로지스와 한국석유는 각각 9.6%, 4% 하락함. - 시총 상위 종목들 중 삼성전자 0.55% 상승, SK하이닉스는 강보합, LG에너지 설루션은 1% 상승함. - 두산에 너 빌리티는 청와대 비서실장 발언 영향으로 2.5% 상승함.

[나현후 / 현상준 와우넷 파트너]

● 핵심 포인트 [임하영 한국경제TV 캐스터] - 한국투자증권, HD현대일렉트릭의 목표주가를 110만 원으로 상향 조정함. HD현대일렉트릭은 북미 신규 수주 급증을 바탕으로 4분기 영업이익이 컨센서스에 부합하며 지속적인 성장이 예상됨. - KB증권은 대한항공의 목표주가를 3만 1천 원으로 올리며, 중국과 미국 시장에서의 수혜 가능성을 강조함. 대한항공은 한국과 중국의 여행 수요 회복 및 미국 AI 투자 확대에 따라 항공 화물 업황이 개선되고 있음. 올해 대한항공의 실적은 매출액 25조 원, 영업이익 1조 2천억 원을 기록할 것으로 보이며, 26년까지 영업이익이 더 늘어날 전망임.

- 어제 외국인 투자자들이 6거래일 만에 코스피 및 코스닥 시장에서 순매수를 기록함. - 전문가들은 선박 블록 및 조선 기자재를 생산하는 현대힘스를 주목하며, 한미 간 조선·해양 인프라 투자 확대로 인한 수혜 가능성을 언급함. - 현대힘스는 미 해군 함정 정비 협약 체결 임박과 미국 항구의 중국산 크레인 대체 수요 증가 등으로 실적 성장이 기대됨. - 스마트 팩토리 관련주로는 LG그룹 계열사인 LS티라유텍이 소개되었으며, 이 회사는 다양한 산업군에 걸쳐 자동화 시스템 구축 경험을 보유함. - 특히 2차전지와 반도체 산업의 회복세에 따라 스마트 팩토리 소프트웨어 수요가 늘어날 것으로 전망되며, 자회사를 통한 로봇 및 자율주행 기술력 또한 부각되고 있음. - LS ELECTRIC이 대주주로 있으며, 엔비디아와의 협력을 통해 스마트 팩토리 솔루션 고도화가 기대됨.

- 반도체주 중심으로 TSMC의 4분기 실적 발표 및 향후 연간 매출액 30% 성장 전망이 시장에 긍정적 영향을 미침. - TSMC는 설비 투자를 기존 계획 대비 크게 늘려 약 82조 원을 투입할 것이라 밝힘. - 트럼프 대통령은 엔비디아 칩에 대해 새로운 관세 부과 계획을 발표했으나 국내 반도체주에 즉각적 영향은 제한적으로 분석됨. - 미국과 대만의 관세 협상에서 미국은 TSMC에 무관세 혜택을 제공하는 조건부 협정 제안함. - 대기업 그룹주 내에서 한화, 포스코그룹 등이 상승세를 이어가며 로봇 협력 소식에 따른 로봇주들도 주목을 받음. - 실적보다는 모멘텀에 기반한 로봇주 장세가 상반기까지 지속될 가능성이 있으며, 주요 일정은 테슬라 3세대 옵티머스와 엔비디아 GTC가 있음. - 토큰증권법 국회 통과로 STO 관련주가 활성화되었고, LG CNS 또한 AI 평가 결과 발표 후 강세를 보였음.

- 국제유가가 WTI 4.72%, 브렌트유 4% 각각 하락하며 배럴당 59달러 및 63달러 중반에 거래됨. - 트럼프 대통령이 이란과의 즉각적 군사 충돌 우려 완화에 따라 시장이 안정된 모습을 보였으나 여전히 경계심 존재함. - PVM 오일어소시에이츠는 유가의 단기적 공급 과잉 가능성을 언급하며 시장 조정을 경고함. - 금 선물 가격은 0.38% 하락한 4618달러에 마감했으며, 이는 달러 강세와 이란 문제 진정에 따른 영향으로 분석됨. - 은 선물은 장중 최대 7% 급락을 겪었으나 오후 들어 1% 상승한 92달러 선에서 거래됨. - TD증권은 트럼프 대통령이 핵심 광물 관세 부과 계획을 보류하고 양자 협상 추진 의사를 밝힌 점을 긍정적으로 평가함. - OCBC와 삭소은행은 은 가격의 높은 변동성을 경고하며 투자자들에게 주의를 당부함. - 대두유는 미국 내 바이오연료 사용 기준 강화 기대감으로 인해 3% 상승함. - 전문가들은 새로운 바이오디젤 생산 증대가 미국 농업과 에너지 산업에 긍정적인 영향을 미칠 것이라 전망함.

- 뉴욕 증시가 미국 경제의 견고한 펀더멘털을 바탕으로 새로운 국면을 맞이함. - RBC캐피털은 엔비디아를 아웃퍼폼으로 신규 편입하며 목표주가를 240달러로 설정, AI 도입 가속화와 수주 잔고를 근거로 함. - 로스차일드는 엔비디아의 경쟁 우위가 매우 강력하다며 목표주가를 268달러로 상향 조정함. - 바클레이즈는 델테크놀로지의 AI 서버 주문 성장성을 이유로 투자의견을 비중 확대, 목표주가는 148달러로 제시함. - 레이먼드 제임스는 아마존닷컴에 대해 목표주가를 260달러로 소폭 하향했으나, AI 스택 진전으로 추가 모멘텀 전망. - 웨드부시는 넷플릭스에 대해 3분기 실적 부진과 M&A 불확실성으로 목표주가를 115달러로 하향함. - 골드만삭스는 테슬라의 중립 의견 유지, 모델Y의 미국과 유럽 출시에 따른 하반기 회복 가능성을 분석함. - 번스타인은 보잉을 2026년 항공우주 분야 최선호주로 선정하며 목표주가를 298달러로 상향, 성장 확신 강화됨. - 전통 산업에서도 긍정적 신호 감지되며, AI 및 소외된 항공·금융주에 기회가 있음을 시사함.

- 피규어 테크놀로지, 갤럭시 디지털 홀딩스 등이 상승률 상위 5개 종목이며, 특히 의료기기 업체 페넘브라가 보스턴 사이언티픽에 의해 약 150억 달러에 인수되며 주가가 12% 상승함. - 리젠셀 바이오사이언스, 레딧 등은 하락률 상위 5개 종목이며, 레딧은 광고 효율성에 대한 부정적 분석으로 인해 주가가 9.75% 하락함. - TSMC, 코인베이스 글로벌 등의 실시간 검색 상위 종목들 중에서 코인베이스는 미국 상원 은행위원회의 암호화폐 규제 법안 표결 연기 소식에 따라 주가가 6.43% 하락함. - 스포티파이는 미국에서의 요금 인상 계획 발표 후 주가가 3.96% 하락했으나, 안정적인 구독자 증가세가 지속될 가능성이 있음. - 모간스탠리의 투자의견 상향 조정으로 노키아는 목표주가가 6.56달러로 설정되었고, 광 네트워크 수요 증가 및 데이터센터 투자 확대의 수혜로 주가가 4.17% 상승함.

- 뉴욕 증시는 반도체 및 금융주의 강력한 랠리로 인해 반등에 성공함. - 지정학적 불안이 완화되며 기술주 실적 전망이 긍정적으로 작용함. - TSMC는 AI 반도체 수요 급증으로 4분기 순이익이 35% 증가하며 주가가 5% 이상 상승함. - ASML 홀딩스는 TSMC의 자본 지출 확대로 인한 EUV 노광기 수요 증가 기대감에 주가가 사상 최고치를 경신함. - AMD는 TSMC 실적 호조와 웰스파고의 강력 추천으로 주가가 10.98% 상승함. - 일라이 릴리는 비만 치료제 승인 연기로 주가가 4.19% 하락함. - 모간스탠리는 자산 관리 부문 성과로 주가가 5.73% 상승하며 금융주 랠리를 주도함. - 골드만삭스는 EPS가 예상치를 크게 웃돌았지만 매출은 감소했으며, 현재 4.29% 상승세를 유지함.