● 핵심 포인트 - 코스피 지수 2600선 회복, 코스닥 지수 760선 상회 중 - 실적 테마로는 DDR5, CXL, AIG 뉴로모픽 등이 상위권 차지 - 장기 테마로는 드론, 유리기판, 의료장비 순 - 단기 테마에서는 AI의료, 전고체, XR 관련주가 상위 차지 - 업종 상위 1위는 보험 및 화학주 - 엔비디아의 제2의 고대역폭 메모리 상용화 소식에 관련주 상승세 - 트럼프 대통령의 관세 예고 속 관세 무풍지대 업종들의 상승 지속 - 조선주 LNG선 관련주들은 호실적과 정부 투자 등으로 추가 상승 전망 - 국내 방산업체 실적 100% 이상 증가, 관세 전쟁에서 자유로울 것으로 보여 상승세 - 아랍에미리트 아부다비에서 열리는 종합 방산전시회로 추가 수출 기대감 상승 - 생명보험주, 2차 전지주, 유리기판, 전고체 배터리 관련주 흐름 견조 - 관세 시행 예고에 자동차 주 하락

● 핵심 포인트 - 트럼프 2기 행정부의 불확실성에도 불구하고 3월 주주총회 및 배당 기산일을 앞두고 가치주와 중국 경기 부양 관련주들이 지수의 하방을 다지고 있음. - 시장은 이슈에 집중하며 순환매가 지속되는 중. 특히 금리 인하에 주목하며 IT 섹터가 강세를 보임. 다음 순환매 관련 섹터를 준비할 필요가 있음. - 업종별로 빠른 순환매가 나타나며 조선기자재, AI 의료기기 관련주들이 강세를 보임. - 반도체 시장에서는 온 디바이스 AI와 CXL이 부각되고 있으며, 국내 팹리스와 파운드리사의 수요 기업들이 드림팀을 결성하고 정부에서도 1조 원 지원을 예정하고 있어 해당 분야의 성장이 기대됨. 대표적으로 심텍과 티엘비가 강세를 보임.

● 핵심 포인트 - 한화 승계 작업 마무리 단계로, 삼형제가 지분을 가지고 있는 구조로 변경됨. - 한화에어로스페이스 9.5%, 한화엔진 8% 등 한화 그룹주 전반적인 강세. - 엔비디아, 자체 메모리 표준 'SOCAMM' 상용화 추진중. - 연말이나 내년 초에 양산 목표이며, 삼성전자, SK하이닉스, 마이크론과 협력 예상. - 동양생명 6%, 한화생명 5.6%, 삼성생명 5% 등 보험업종 강세. - 메리츠금융지주, 2년 이상 상승 추세 지속되며 52주 신고가 경신.

● 핵심 포인트 - 시장의 유동성이 연초 13조 원에서 최근 25조 원 수준으로 회복했 - 외국인과 매수세와 증시의 예탁금 증가는 아직 관찰되지 않음 - 통상 순환매 장세에서는 배트를 짧게 잡고 오른 종목을 적절히 매도, 떨어진 종목은 분할 매수하는 전략이 유리 - 금일 시장의 키는 환율이며, 달러당 원화 가격은 현재 구간 1440원 수준 - 지난주 코스피는 3% 가까이 상승했으며, 주간 상승 기여도가 높은 순위는 삼성전자, 한화에어로스페이스, SK하이닉스, 한화솔루션 등 임

● 핵심 포인트 - 조선업계가 트럼프 시대의 수혜를 제대로 받고 있으며, 미국의 LNG 화석 연료 우선 정책과 중국 조선사에 대한 블랙리스트 등 조선 업계에 유리한 정책들이 계속 나오고 있음. - 이로 인해 조선 3사에 발주가 쏟아질 것이며, 수주 잔치가 열릴 것이라는 기대가 커지고 있음. - 전문가는 조선주의 우상향 기조가 지속될 것이라 전망하며 그 근거로 네 가지를 제시함. - 지난주 금요일 외국인 비중 축소는 단순한 비중 조정으로 판단되며, 올해 조선주가 가장 큰 수혜를 입을 것이라 전망함.

● 핵심 포인트 - 오전장에서는 한화그룹 관련주들이 강세를 보였음 - 한화시스템은 방산주로서 유럽 국방비 지출 증액 이슈로 인해 상승세 - 한화에어로스페이스는 실적에 대한 기대감으로 상승했으며, 지주사인 한화도 연일 상승 중 - 한화그룹주는 선대에 있었던 지분들을 모아 삼남으로 나누는 개편을 진행 중이며, 이로 인해 저평가돼 있던 종목들이 재평가 받을 것으로 기대 - 한화시스템의 경우 현재 가격대는 다소 부담스러울 수 있으나, 조정 구간을 거친 후 3만원 초반 대에서 접근해 볼 만하다고 조언 - 한화엔진은 조선주들이 쉬어갈 때 상승하는 경향이 있으며, 트럼프 대통령의 MRO 사업 언급으로 인해 기자재 종목들과 함께 주목 - 한화엔진의 경우 2만 8천원 이상까지도 상승할 여력이 있다고 판단되며, 톱픽 종목으로 추천

● 핵심 포인트 - 필옵틱스 : 삼성전자가 유리기판 사업에 진출할 것이라는 기대감 속에 매수가 몰림. 반도체 유리기판 장비 제조업체로, 삼성전자가 유리기판 자체 개발에 성공하면 AMD나 인텔 등 반도체 업체에 유리기판을 직접 공급하게 될 것이라는 기대감이 있음. 현재 AI관련 주들이 상승세를 보이고 있으며, 이는 고성능 반도체의 수요 증가로 이어지고 고성능 반도체에는 유리기판이 필요하기 때문에 유리기판 관련 장비주들도 함께 상승할 것으로 예상됨. - HJ중공업 : 지난 주 추천 시 2월 10일, 11일 월화 정도가 괜찮다고 언급했으며 이후 수요일에 10%넘는 상승함. 단기간 흑자를 기록중이며 창사이래 최대수주 4.7조를 기록했고 LNG선을 건조하므로써 트럼프 대통령의 니즈와도 맞아떨어짐. 차트 상 바닥에서 올라오는 흐름으로 고점까지 볼수 있다고 언급했으며 정확하게 고점터치 후 내려오는 모습으로 추가 투자 시 조정구간을 거친 다음 바닥확인 후 투자처 찾아볼 것을 권장함. 투자 포인트는 6천 중반에서 6천 초반, 상단은 7천 원에서 7500원까지 볼 만함.

● 핵심 포인트 - 삼성전자가 유리기판 사업에 진출한다는 소식에 유리기판 관련주가 상승세를 보임. - 유리기판 시장은 2030년까지 성장세가 예상되며, 전력 소모율이 기존 기판 대비 절반 수준으로 낮아지는 등 효율성이 높아 장점이 있음. - SKC가 빠르면 3분기, 4분기에 양산을 시작할 것으로 예상되며, 삼성전자도 구체적인 내용을 조만간 발표할 것으로 전망됨. - 관련 주식 중에서는 신고가를 경신하며 고점을 높여가는 종목들, 위로 매물이 없는 종목들을 주목할 필요가 있음. - 특히, 19일에 열리는 세미콘코리아에서 유리기판 관련 새로운 장비가 발표될 예정으로, 해당 장비를 전시하는 기업들에 대한 기대감이 있음.

● 핵심 포인트 - 오후장에서는 CXL 관련 종목군들을 주목해야 함. - CXL은 넥스트 HBM으로 불리며, 최근 전파인증의 절차를 거치며 양산 준비를 사실상 마무리함. - 삼성전자와 SK하이닉스를 중심으로 CXL 관련 종목군들의 강한 상승 흐름이 이어지고 있음. - 특히, 엑시콘은 반도체 성능 및 신뢰성을 검사하는 반도체 검사 장비 사업을 영위하며, CXL과 관련된 테스트를 진행중임. - 2025년 테스트기를 위한 준비를 진행중이며, 삼성전자와 SK하이닉스의 수주 모멘텀 통과 시 관련 매출액 본격화 예상됨. - 기술적 흐름으로는 60일선의 지지가 확인되며, 대량 거래량을 동반한 안착 흐름 보임.

● 핵심 포인트 - 다음 주 2월 26일 엔비디아 실적 발표가 예정되어 있으며, 한국의 HBM 쪽 밸류체인과 밀접하게 연관되어 있어 중요한 실적 발표로 여겨짐. - 2월 28일 미국 PCE 물가지표 발표가 예정되어 있으며, 연준이 가장 중요하게 생각하는 지표로 알려져 있음. - 3월 초 ISM 제조업지수와 미국 고용보고서가 발표될 예정이며, 특히 ISM 제조업지수는 미국 증시의 상승 여부를 판단하는 데 중요한 역할을 할 것으로 예상됨. - 엔비디아의 실적 발표는 국내 반도체 주가에 호재로 작용할 가능성이 있으며, 이를 통해 하이닉스 주가의 상방을 열어줄 수 있을 것으로 기대됨. - 이번 주 시장 대응 전략으로는 관세 리스크로 인해 눌려 있던 대형 종목들의 반등을 기대해 볼 만하며, 자동차 및 반도체 관련주, 2월 말 배당이 예정된 금융주, 통신주 등을 살펴볼 필요가 있음. - 중국의 양회와 한국의 탄핵에 대한 헌재 판결 이후 경기부양 기대감이 소비재 업체들에게 긍정적으로 작용할 것으로 예상되므로 음식료 및 의류 등의 기업에도 관심을 가질 필요가 있음.

● 핵심 포인트 - 폴란드 원전 수주 계약이 원점에서 재검토되며 사실상 프로젝트 무산 가능성이 제기됨. - 최소 규모 40조 원의 대규모 계약으로, 업계의 실망감이 큰 상황. - 그러나 두산에너빌리티의 주가는 크게 하락하지 않고 오히려 지지되고 있음. - 이는 이미 시장이 폴란드 이슈를 어느 정도 선반영하고 있으며, 대신 체코 원전 기대감이 높아지고 있기 때문. - 또한 한국수력원자력(한수원)이 SMR(소형 모듈 원전) 관련 사업 의지를 확고히 하고 있어, SMR 관련주가 향후 성장할 것이라는 전망이 우세함. - 마이크로소프트의 빌 게이츠도 개인 돈으로 SMR 관련 투자를 확대하고 있는 만큼, SMR 시장의 성장성은 분명하다는 의견. - 따라서 원전 시장에 대해 과도한 우려보다는 두산에너빌리티와 우진엔텍 등 SMR 관련주를 중심으로 관심을 가질 필요가 있음.

● 핵심 포인트 - 시청자 고민 중 전력주에 대한 내용이 있었다. - 전력주는 최근 상승하다가 딥시크 등장 후 잠시 주춤했으나, 장기적으로는 AI 인프라 수혜 및 확대에 대한 기대감이 여전히 존재한다. - 전력 수요는 2030년까지 연평균 16% 이상 증가할 것으로 예상되며, 미국의 변압기 70%는 순차 교체 대상이다. - 또한, 빅테크 기업들의 CAPEX 투자도 계속 늘고 있다. - 다만, 현재 관세 문제와 원자재 가격 상승으로 인한 수익성 훼손 우려가 있으나, 큰 폭의 관세 부과는 어려울 것으로 보인다. - 따라서, 보유자는 계속 홀딩하고, 미보유자는 분할 매수 관점으로 대응하는 것이 좋겠다.

● 핵심 포인트 - 삼성전자와 SK하이닉스에 대한 외국인의 매수 비중이 커지고 있으며, 특히 삼성전자는 최근 외국인 지분이 50% 이하로 내려갔다가 다시 50% 전후로 회복함. - 이러한 현상의 표면적인 이유는 중국의 이구환신 정책과 IT 수요 기대감으로 인한 낸드 가격 상승이며, 삼성 파운드리에 대한 개선세 기대감도 있음. - 또한, 엔비디아 관계자들이 삼성에 자주 방문하고, 정현호 부회장이 미국에 건너가면서 하이엔드급 HBM에 대한 공급 기대감이 구체화되고 있음. - 한편, 삼성전자의 1차 자사주 매입이 완료되어 7조 원에 대한 기대감이 있으나, 칩스법 관련 불확실성과 파운드리 수율 문제 등이 여전히 존재함. - 전문가는 삼성전자가 6만 원 전후까지 반등할 요소는 아직 남아있다고 보지만, 추세적인 상승은 어려울 것으로 예상하며 추후 상황을 지켜봐야 한다고 판단함.

● 핵심 포인트 - 코스피 0.7% 강세로 2609선, 코스닥 1% 넘게 올라 765선 회복 - SK하이닉스, 외국인 매수 집중되며 1%대 강세 - 현대차, 트럼프 대통령의 수입 자동차 관세 부과 예고에 관련주 하락 - 온디바이스 AI 관련주 심텍, 반도체 수요 증가 및 영업이익 흑자 전환 기대 분석에 23% 급등 - PI첨단소재, 유리기판 검사 솔루션 사업 확장 기대감에 20% 급등 - 한화그룹주, 올해 큰 폭의 실적 개선 기대 분석에 상승 지속 - 롯데케미칼, 금호석유 등 화학주 모처럼 강세

● 핵심 포인트 - 심텍, 온디바이스 AI 투자 집중으로 20% 넘게 급등하며 2만 원선 근접 - 엔비디아, 개인용 AI 슈퍼컴 특수 메모리 SOCAMM 개발에 화두 - 삼성전자, SK하이닉스와 긴밀히 협의하며 제2의 HBM 상용화 추진 - 기판 업체들에게 긍정적 영향 미칠 것으로 예상 - 티엘비, 코리아써키트, 티에스이 등 주목 필요 - 심텍 종목, 23년과 24년 영업적자 및 경쟁 환경 치열로 비중 축소 관점 추천

● 핵심 포인트 - 지난 금요일 뉴스로 인해 4월 초까지 관세에 대한 걱정거리들이 많이 사그라들어 시장을 긍정적으로 전망함. - 2월에서 3월까지의 남은 시장은 좋게 볼 수 있으며, 코스피지수 기준으로 2550 정도를 하단, 2700 조금 넘어가는 정도를 상단으로 설정함. - 현재 주가지수보다는 종목별 차별화가 크기 때문에 어떤 투자 전략을 세우느냐가 더 중요하다고 봄. - 외국인 수급이 부진한 이유는 미국의 정책들이 미국 기업들에게 유리하게 작용하기 때문이며, 한국 주식에 중장기적으로 들어오기는 조심스러운 측면이 있음. - 그러나 최근 선물 시장에서는 외국인들이 순매수를 꽤 많이 기록하고 있어, 한국 수급에 긍정적으로 유지될 것으로 보임.

● 핵심 포인트 - 트럼프 대통령의 자동차 관세에 대한 언급이 있었으며, 유럽산 자동차가 1차 타깃이 될 가능성이 높지만 국내 자동차 기업도 안심할 상황은 아님. - 4월 2일이라는 날짜를 고려하면 앞서 밝힌 상호관세 부과 로드맵 일정에 맞춰 진행될 가능성이 높아 보임. - 지난주에는 주요국 증시 가운데 우리 코스피의 상승률이 두드러짐. - 1일까지 아랍에미리트 아부 다비에서 종합 방산전시회가 열리며, 국내 주요 방산기업들도 전시회에 참가해 K-방산의 우수성과 저력을 알림. - 국내 방산 4사의 지난해 합산 영업이익은 2조 6528억 원으로 직전 연도와 비교해 무려 114.2%가 증가했으며, 올해도 실적 성장세가 이어질 것으로 예상됨. - 한국항공우주, LIG넥스원, 한화, 현대로템 등 38개 국내 방산업체들이 참가하였으며, 다양한 무기 및 장비들을 선보임. - 트럼프 대통령의 관세 위협으로 시작하는 자국 우선주의 기조에서 방산업의 수혜가 명확하다는 분석이 있으며, K-방산은 앞으로도 상당 기간 시장 지위를 확대해 갈 것으로 전망됨.

● 핵심 포인트 - 코스피 지수는 2600선 이상에서 0.68% 상승 중이며, 코스닥 종합지수는 763선까지 상승함. - 환율 변동성이 줄어들어 금융시장 안정화에 도움이 되며, 1400원대 중반 수준임. - 지난주 실적 발표 후 주가에 반영되지 않았던 클래시스 외에도 게임회사 시프트업 또한 실적 호조로 인해 주가가 7%대 강세를 보이며 추가 상승 가능성을 보임.

● 핵심 포인트 - 맞춤형 메모리 시대가 열리며, HBM4, CXL, SOCAMM 관련 종목들이 주목받고 있음. - 삼성전자는 패키징과 비메모리 분야에서 기술력을 가지고 있어 최대 수혜주로 예상되며, 삼성전기도 후공정 분야에서 주목할 필요가 있음. - 반도체 연마 작업을 하는 케이씨텍, 비아를 뚫는 TSV 확대의 최대 수혜주인 이엔에프테크놀로지도 관심을 받고 있음. - CXL 관련 SSD 컨트롤러를 만드는 심텍, 전반적인 모드를 만드는 티엘비, 테스트를 할 수 있는 네오셈이 있으며, 이들은 대부분 후공정 관련 기업임. - 소켓 만드는 기업인 마이크로 콘텍스, 인터페이스 보드를 전문적으로 테스트해 주는 장비와 핸들러를 만드는 티에스이도 수혜주로 예상됨.

● 핵심 포인트 - 제약바이오, AI 소프트웨어, 반도체 접근이 유효하다고 언급했으며, 특히 제약바이오 분야에서는 알테오젠, 보로노이, 리가켐바이오의 IR 행사와 에이비엘바이오의 플랫폼 관련 학회로 인해 수급적인 요인이 지속될 것으로 전망함. 또한 상반기에는 4월에 열리는 ACR 미국 암학회에서의 기술이전 기대감이 있으며, 이러한 기술이전이 추가적인 상승 모멘텀으로 작용할 가능성이 있다고 분석함. - 추격 매수보다는 눌림을 공략하는 것이 좋다고 조언하며, 오전장이 강했던 종목들이 밀리는 시기나 최근에 강했던 AI 소프트웨어 관련주들이 쉬어가는 부분에서 매수 타이밍을 잡는 것을 추천함. 또한 오픈엣지테크놀로지, 퀄리타스반도체와 같은 종목들이나 의료회의 관련주들도 주목할 만하나, 추격 매수보다는 다음 날 쉬어갈 때 매수하는 것이 좋다고 제안함. 더불어 HBM과 우주항공 관련주들도 관심 있게 볼 것을 추천함.