● 핵심 포인트 - 일본은행이 17년 만에 기준금리를 0.25에서 0.5% 인상할 것으로 예측되며 엔저 기조는 지속될 것으로 보임. 다음 주 미국 금리 결정 시 양국간 금리 격차 주목 필요. - 현대차 로봇 자회사 보스턴다이내믹스의 IPO 가능성 언급. IPO 성공 시 자금 조달로 연구개발 및 상업적 성공 가능성 높아질 것으로 예상. - 트럼프 2기 행정부의 미국산 LNG 수출 재개로 한국가스공사가 미국 통상 협상에서 중요 역할 차지할 것으로 보임. - 이수페타시스의 제이오 인수 철회로 유상증자 예상 규모 2500억 축소, AI 인프라 벨류체인 기업으로 원상 복구됨. - 어제 시간 외 거래에서 이수페타시스 상한가, 삼익악기 강한 매수세 유입, 사조그룹주는 차익 실현 매물 출회로 하락

● 핵심 포인트 - 트럼프 미국 대통령이 인플레이션 감축법(IRA) 손질과 전기차 지원금 집행 중단을 시사함. 이에 따라 2차 전지 관련 기업들의 주가 변동이 예상됨. - 백악관 예산관리국은 부처 및 기관에 보낸 공문에서 트럼프 대통령의 취임 당일 내린 미 에너지의 해방 행정명령 범위를 명확히 할 것을 지시하였으며, 해당 명령의 영향을 받는 연방정부 지원 자금은 약 474조 원으로 추정됨. - IRA의 대표적인 보조금인 세액공제는 영향을 받지 않을 가능성이 크나, 법안 수정 여부에 따라 변화가 생길 수 있음.

● 핵심 포인트 - 미국 증시 상승 원인은 트럼프 대통령의 금리 인하 압박으로 분석됨 - 일본 BOJ의 금리 인상 여부와 엔화 가치 방향성에 관심이 집중됨 - 에이비엘바이오는 빅딜 예고와 이중항체 플랫폼 기반 신약 개발로 기대감 상승중 - 에이비엘바이오의 뇌혈관 장벽 투과 플랫폼 그랩바디-B와 그랩바디-T가 글로벌 빅파마들의 관심을 받음 - 쎌바이오텍은 유산균 제조 및 판매 업체이나 마이크로바이옴 신약 개발도 진행중이며, 경구용 대장암 치료제 파이프라인 PPP의 임상 1상 시험 승인이 2024년 3월에 남

● 핵심 포인트 - 아이폰 부품주 주가가 하락세임. 원인은 혁신 없는 아이폰과 중국에서의 아이폰 실적 부진임. - 애플은 혁신을 파는 회사이나 현재는 혁신이 사라지고 중국에서의 점유율도 떨어짐. 이로 인해 애플향 매출이 높은 LG이노텍과 비에이치 같은 기업들이 타격을 받음. - 미국의 금융사 제프리스가 애플에 대해 매도 의견을 내고, 월가와 국내의 많은 기관들도 관련 기업들의 목표주가를 하향 조정함. - 한쪽에 쏠린 매출 구조를 가진 기업은 해당 기업이 망가지면 같이 망가져 포트폴리오 다변화가 필요함. - 애플이 이대로 죽을 만한 기업은 아니며 새로운 제품 출시 가능성도 있으나, 단기간 내 역량을 기대하기는 어려움. 따라서 투자자들은 기간을 길게 보고 투자해야 함.

● 핵심 포인트 - 트럼프 미국 대통령의 인플레이션 감축법 손질에 따라 기후변화 대응, 전기차 충전기 설치 등에 들어가던 예산의 집행이 일부 중단됨. - 트럼프 대통령의 행정명령이 현실화되는 것은 쉽지 않으며, 의회에 통과해야 하므로 상반기 내에 해결되기는 어려울 것으로 전망됨. - 트럼프 대통령의 정책 중 국내 산업에 부정적인 영향을 미치는 것도 있으나, 현명한 선택을 한다면 오히려 주식시장의 호재로 작용할 가능성이 있음. - 트럼프 대통령 취임 이후 증권주에 외국인과 기관의 매수세가 유입되고 있으며, 금리 인하에 대한 수혜로서 증권 업종을 체크할 필요가 있음. - 2017년 트럼프 1기 정권 당시 증권주의 급등은 코로나 초기 침체를 막기 위한 금리 인하와 경기 부양책인 케어스법 시행에 따른 양적 완화로 인한 것이었음. - 미중 간의 갈등이 고조되면서 제조업보다는 증권업종으로 분위기가 쏠렸으며, 이를 바탕으로 동학 개미 운동이 활발했음. - 현재는 미국의 코로나 초기 상황과는 다르며, 미중 간의 관계 개선 가능성이 있으므로 단순 이벤트성으로 보기보다는 중장기적 관점으로 증권 업종을 체크하는 것이 좋음. - 리테일은 대형사 쪽으로 많이 쏠리고 있으며, 키움증권과 삼성증권이 유리한 측면이 있음.

● 핵심 포인트 - 한국수력원자력이 스웨덴, 노르웨이와 SMR 기업 업무 협약 체결 및 미국과 원전 지재권 협상 타결로 한미 합작 진출 예상되며, SMR 시장은 2035년 600조, 원전 해체 시장은 500조 규모로 성장이 기대됨. - 관련주: 두산에너빌리티, 비에이치아이, 우진엔텍 - AI, 양자, 로봇 디바이스 등장으로 통신장비 수요 증가 및 미국과 중국 갈등으로 오픈랜 장비 시장 확대가 예상되며 2030년 46조 규모로 성장이 기대됨. - 관련주 : 에치에프알, 쏠리드, 삼지전자

● 핵심 포인트 - 이수페타시스, 반도체 인쇄 회로기판 제조사로 두 가지 투자자에게 잘못된 선택을 함. - 고려아연 임시 주총에서 최윤범 회장 측이 승리함.

● 핵심 포인트 - 전 거래일 시장을 움직였던 종목 중 하나인 HD현대마린솔루션은 실적 하락 우려로 주가가 잠시 주춤했으나 연간 단위 실적 관점에서 판단해야 함. - 이 회사는 선박 및 엔진 성능 개선 서비스와 엔진 부품 납품을 하며, 특히 친환경 선박 개조 서비스 분야에서 경쟁력 있음. - 현재 조선주는 친환경 선망 수요 증가로 호조를 보이고 있으며, HD현대마린솔루션 역시 이러한 흐름 속에 있음. - 한편, 2대 주주인 KTR의 보유 해제 물량에 대한 우려가 있으나, 기업 실적이 지속적으로 상승한다면 큰 영향을 미치지 않을 것으로 전망됨.

● 핵심 포인트 - 국제유가가 안정세를 보인 이유는 트럼프 미 대통령이 다보스 포럼에서 사우디아라비아와 석유 수출국기구(OPEC)에 유가 인하를 요청하겠다고 밝혔기 때문이다. - 트럼프 대통령은 유가가 내려가면 러시아와 우크라이나 전쟁이 끝날 것이라고 발언했다. 이는 러시아의 주 수입원인 에너지 수출을 틀어쥐어 종전 협상에 참여하도록 압박하려는 의도로 해석된다. - 이러한 발언으로 WTI와 브렌트유 모두 1% 이상 하락했다. - 일본은행이 오늘 금융정책결정위원회를 마무리하고 기준금리를 결정할 예정이며, 0.25% 포인트 인상이 유력하다는 보도가 나왔다. - 시장에서는 일본의 1년 뒤 금리가 0.75%까지 오를 것으로 전망하고 있으며, 일본은행이 1%라는 목표를 두고 천천히 금리를 끌어올릴 것으로 예상하고 있다. - 일각에서는 일본의 금리 인상으로 인한 엔 캐리 트레이드 청산으로 지난해 8월의 블랙 먼데이가 재현되는 것 아니냐는 우려가 있으나, 시장에서는 그전과는 다를 것으로 보고 있다. 세 가지 이유로는 일본은행 총재가 꾸준히 신호를 주었고, 엔화의 투기적 숏 포지션 매도 포지션이 지난해 보다 많지 않으며, 달러가 강세 구간에 있다는 점이다.

● 핵심 포인트 - 전일장에선 사흘이 넘는 설 연휴를 앞두고 차익실현 매물이 출회됨. 외국인과 기관의 순매도가 이어졌고, 지난해 성장률 부진 발표도 증시에 부담으로 작용함. - SK하이닉스와 삼성전자는 각각 2%, 1%대 하락했으며, 조선주인 한화오션도 2%대 하락함. - 트럼프 대통령의 5천억 달러 규모 AI 인프라 투자 계획 '스타게이트'에 대한 기대감이 지속되며, 전일장에서 엔비디아와 마이크로소프트는 4% 넘게 상승함. 금일 장에서의 반도체주 움직임 주시 필요. - 펩트론은 호주에서 한 달 지속 가능한 비만치료제 PT403에 대한 특허를 획득하고, 장기 지속형 주사제 개발에도 성공함. 한국, 일본, 유럽, 미국 등 20여 개국에서도 특허 출원 중이며 향후 성과 기대됨. - HD현대마린솔루션의 4분기 실적은 예상치 하회, 특히 영업이익은 전분기 대비 21% 감소 및 예상치 대비 24% 하회했음. HD현대중공업 외 타 계열사도 예상 하회 실적을 내놓아 조선주 전체적으로 부진한 흐름 보임. 그간 트럼프 관련주로 분류되어 상승세를 유지하다 차익실현 매물 출회로 주가에 영향을 미침.

● 핵심 포인트 - S&P500지수가 장중 사상 신고가를 경신했다. - 트럼프는 미국 제품이 아니면 관세를 부과할 것이며 사상 최대 감세안을 통과시킬 것이라 밝혔다. - 미국의 연속 실업수당청구 건수가 3년만에 최대치를 기록했고 신규 청구는 6주새 최대치를 기록했다. - 블랙록 CEO는 10년물 국채금리가 5.5%도 가능하다며 증시 충격이 클 것이라고 경고했다. - 미국 연방법원이 트럼프의 출생시민권 제한 행정명령을 일시 차단했다. - 테슬라가 2월 1일부터 캐나다에서 전기차 가격을 최대 900만원 인상할 예정이다. - 현재 3대 지수 혼조세로 거래중이며 다우지수는 0.7% 상승, 나스닥 0.1% 하락, S&P500은 0.25% 상승 중이다. - 달러인덱스는 108 초반에서 거래 중이며 국제유가는 전장 대비 1% 하락 중이다.

● 핵심 포인트 - 2023년 1월 23일 한국 증시는 미 증시 훈풍에도 불구하고 조정 양상을 보이며 하락 마감함. - 이날 주식시장에는 알려진 호재와 긴 설 연휴라는 두 가지 이슈가 있었음. - 알려진 호재로는 SK하이닉스의 호실적 발표가 있었으나 이미 예상되었던 결과였기 때문에 큰 영향을 미치지 못함. - 긴 설 연휴를 앞두고 외국인과 기관들은 매도 포지션을 취함. - 특히 트럼프 대통령이 2월부터 중국에 관세를 부과한다는 소식이 전해지면서 투자심리가 악화됨. - 이에 따라 코스피지수는 1.24% 하락한 2515선에서, 코스닥은 724선에서 거래를 마침. - 전날 동반 매수했던 외국인과 기관은 이날 동반 매도세로 전환했으며, 특히 외국인은 코스피 시장에서 대규모 매도를 함. - 업종별로는 조선 및 2차전지 섹터가 약세를 보임. - 조선 섹터의 경우 주요 기업들이 작년 4분기에 기대 이하의 실적을 기록하면서 차익실현 매물이 출회됨. - 2차전지 섹터는 트럼프 대통령이 바이든 행정부의 친환경 정책을 변경하거나 취소하는 행정명령에 서명하면서 전기차 성장률이 둔화될 것이라는 전망이 제기됨. - 또한 우주항공주도 뉴욕 증시에서의 하락세와 더불어 차익실현 매물 출회로 동반 약세를 보임.

● 핵심 포인트 - 뉴욕증시 3대 지수 상승 마감, S&P500 연이틀 사상 최고점 경신 - 영국 규제 당국이 애플과 구글에 대한 모바일 생태계 조사 착수, 애플과 알파벳 주가 약보합권 마감 - 아메리칸항공 4분기 매출과 EPS는 좋았지만 가이던스가 기대에 미치지 못해 8% 급락 - 트럼프 대통령 취임 후 전기차 관련주 내림세, 리비안 1.5%, 니오 3% 하락 - WTI 1% 내린 74달러에 거래, 트럼프 대통령 사우디와 OPEC에 유가 인하 요청할 것이라 발언 - 미국의 신규실업수당청구건수 6주만에 최고, 계속실업수당청구 3년만에 최고 수준

● 핵심 포인트 - 트럼프 대통령, 암호화폐 관련 태스크포스 구성 및 미국을 AI 세계 수도로 만드는 정책 등 여러 행정명령에 서명 - 뉴욕증시 3대 지수 상승 마감, S&P500은 연이틀 장중 사상 최고 경신 - 영국 규제 당국, 애플과 구글에 대한 모바일 생태계 조사 착수 - 트럼프 대통령, 다보스 포럼 기조연설에서 연준의 금리 인하 촉구 및 사우디와 OPEC에 유가 인하 요청 - 뱅크오브아메리카, 어닝 시즌 앞두고 매수 의견 제시한 종목들 중 워너브로스·버켄스탁·스포티파이 언급 - 워너브로스, 작년 주가 6.3% 하락에도 불구하고 광고 수익 회복과 DTC의 추가 성장 등 긍정적 요인 존재 - 버켄스탁, 전 세계적으로 점유율을 계속 늘릴 브랜드로 평가되며 특히 아시아를 크게 활용되지 않은 기회로 봄 - 스포티파이, 가격 인상과 다양한 가격대의 구독 옵션 제공, 오디오북 같은 새로운 사업으로 장기적인 수익 성장 기대

● 핵심 포인트 - 국제유가 3거래일째 하락중. WTI는 74달러 중반대, 브렌트유는 78달러 초반대에 거래되고 있음. 미국 천연가스 선물은 전일 6% 급등에 따른 차익실현 매물 출회로 이날은 약보합권. - 브라질 헤알화가 6주 내 최고치를 찍자 설탕 선물이 2거래일째 상승 이날은 주간 최고치까지 올라감. 코코아 선물은 높아진 가격에 시중의 초콜릿 판매량이 급감하며 이날은 1% 내외로 내려감. - 트럼프발 강달러의 영향으로 금 선물은 이날 약보합권으로 밀림. 대부분의 월가 IB들은 여전히 역대급 고점 수준이라는 평가와 동시에 낙관적인 전망을 제시함. - 트럼프발 호재가 암호화폐 시장에 꾸준히 작용하고 있음. 현재 10만 4천 달러대 지나가고 있음. - 미국의 전 세계 신규 외국인 직접투자 FDI 프로젝트의 점유율이 14.3%로 역대 최고치를 기록. 작년 11월까지의 데이터 기준으로 보면 재작년 수치였던 11.6%와 비교해 큰 폭의 증가세. - 미국 경제성장과 관련된 ETF : 슈왑 미국 대형주 ETF 티커명 SCHG, 뱅가드 토탈 미국 주식시장 ETF 티커명 VTI, 뱅가드 S&P500 ETF 티커명 VOO, 아이셰어즈 S&P500 ETF 티커명 IVV, 글로벌X 미국 인프라 개발 ETF 티커명 PAVE 등이 있음. - 씨티그룹은 미국의 FDI 급증에 대해 인공지능 발전에 따른 AI 혁신허브 확장 낮은 에너지 비용 등에 기인했다고 분석. 반면 중국의 FDI 급감은 서방 국가들의 디리스킹 정책 때문이라고 지적. - 옥스퍼드 이코노믹스는 미국은 앞으로도 글로벌 투자를 더 많이 유치해 나갈 것이며 이는 강력한 해외 자본의 투자 심리와 타국에 비해 훨씬 더 높은 생산성 증대라는 미국 시장의 두 가지 특수성을 잘 반영한다고 밝힘. - 미국의 신규 FDI 프로젝트 총액은 1년간 100억 달러를 넘게 늘며 약 2270억 달러에 달함. 특히 바이든 전 대통령이 통과시킨 칩스법에 의해 반도체와 산업장비, 건설, 전자부품, 재생에너지 그리고 항공우주 분야에서 전폭적인 투자가 이루어짐. - 유엔무역개발회의는 미국의 투자 인센티브와 경제 환경은 앞으로도 더 우호적이어질 것이라며 세계 투자 유치에서 미국의 매력도는 꾸준히 상승할 것이라고 관측. - 모간스탠리는 현재 S&P500이 지나치게 높다고 주식 비중을 줄이고 포트폴리오를 다각화하라고 권고. 트럼프 대통령 취임 이후의 불확실성이 월가와 증시에 미칠 영향이 명확하지 않은 데다 불확실성이 과소평가됐다고 언급. 또한 미국 자산과 미국을 제외한 국가들의 자산 간의 극단적인 밸류에이션 차이도 결국은 미국 경제의 역풍으로 작용할 수 있다며 신중한 태도를 유지해야 한다고 강조.

● 핵심 포인트 - 트럼프 대통령이 다보스 포럼 화상 연설에서 전 세계 중앙은행을 대상으로 금리 인하를 촉구함. - 올해 첫 FOMC 회의를 앞둔 시기인 만큼 트럼프의 발언을 두고 다양한 평가들이 나오는 중. - 트럼프가 앞서 암호화폐 태스크포스와 관련된 행정명령에 서명한 데에 이어, 이번에는 존 F. 케네디 및 마틴 루터 킹 암살 기밀 해제와 관련된 행정명령에 서명함. - 트럼프의 금리 인하 발언과 유가 하락 반언으로 인플레 재발 완화되며 증시에 호전이 생겨 3대 지수가 상승함. - 작년 9월 FOMC 회의에서 빅컷을 단행한 것에 대해 트럼프 후보가 큰 불만을 드러냈었음.

● 핵심 포인트 - 시간외 특징주 TOP3 : LS에코에너지, 이수페타시스, 삼익악기 - LS에코에너지 : 정규장 소폭 상승에 이어 시간외에서 2%대 상승세 - 이수페타시스 : 유상증자 관련 이슈, 제이오 인수 철회 공시, 정규장 1% 상승 후 시간외 상한가 - 삼익악기 : 정규장 5% 상승 후 시간외 상한가, 정치 테마주 - 내일 장을 위한 기회 포착 : "내가 왕이 될 상인가" - 1월 주도 섹터가 연간 주도주가 될 확률이 높음 - 작년 1월에 좋았던 섹터는 보험과 은행으로, 이 리포트대로 연간 주도주가 됨 - 올해 1월의 주도 업종은 반도체와 기계장비이며, 상반기에 지수를 상회할 가능성이 높음 - 추천 종목 : 하이닉스, 한미반도체, 2차 전지, 레인보우로보틱스, 전력기기, 건설기기, 조선

● 핵심 포인트 - 내일장 공략주 : 쏠리드 - AI 시대 통신 네트워크 기대주이며, 매년 성장하는 실적이 주목됨 - AI, 사물인터넷, 양자 활성화에 더해 6G 사업 촉진 기대 - 미국 정부가 추진하는 오프 기술 개발 프로젝트 사업자로 선정되어 글로벌 기술력 인정 받음 - 매수가 : 7,000원 ~ 7,300원, 목표가 : 10,000원, 손절가 : 6,400원 - 가온전선 - 북미향 사업 확장 및 최대주주 지분 확대로 추가 상승 가능성 높음 - 북미향 사업 확장으로 영업이익 연간 400억 가량 증가 예상 - SOOP - 아프리카TV로 유명하며 최근 과도한 주가 하락 상태 - 서수길 대표 복귀 후 공격적인 해외 진출 기대 - 4분기 영업이익 1206억, 매출 295억 예상되며, 현 주가는 25년 실적 기준 10배도 안되는 저렴한 가격

● 핵심 포인트 - 최선호주 이수페타시스는 제이오 인수 철회 후 시간외에서 상한가 기록함. - 이수페타시스는 작년에 큰 상승을 보여준 종목으로, 반도체 섹터가 튼튼하다는 가정하에 좋은 흐름을 보일 것으로 전망됨. - 4분기 실적 시즌에는 전력기기, 바이오, 반도체, 원전, 로봇, 우주항공 등의 섹터가 차별화를 보일 것으로 예상되며, 이들 섹터 내 종목들은 시장 대비 아웃퍼폼할 것으로 기대됨. - 특히, 조선주는 최근 조정을 받고 있으나 여전히 매수 타이밍으로 판단되며, 전반적으로 작년보다 긍정적인 상반기 시장을 전망함.

● 핵심 포인트 - 한미반도체의 4분기 실적은 1570억원의 영업이익이 720억으로 QoQ는 감소했지만 YoY는 크게 증가함. - HBM3 이용 TC본더와 MSVP 등의 납품 지연으로 일시적 실적 이연이 있었으나, 2025년에는 HBM4로 시작하는 TC본더 매출과 수출 및 국내 수요 증가로 실적 증가 예상됨. - 한미반도체 외에도 HBM향 매출이 들어가는 장비업체나 부품업체들이 수혜를 받을 가능성이 높음. - 에스티아이는 싱가포르 마이크론의 HBM향 10조 이상 투자 가능성과 EUV 노광 장비 부품에 대한 신규 장비 매출 발생 가능성으로 관심있게 볼 필요가 있음.