1. 증시 중요 뉴스
1) 뉴욕증시, 물가지표 발표 앞두고 위험 선호심리 약화…하락 마감
- 뉴욕증시는 12월 둘째 주 첫 거래일을 동반 하락세로 마감. 연방준비제도(Fed·연준) 인사들이 12월 통화정책 회의를 일주일 앞두고 관련 발언을 삼가는 '블랙아웃' 기간에 돌입한 가운데 투자자들은 이번 주에 나올 최종 인플레이션 지표를 기다리며 '몸 사리기' 하는 양상
- 9일(현지시간) 뉴욕증권거래소(NYSE)에서 우량주 그룹 다우존스30산업평균지수는 전장 대비 240.59포인트(0.54%) 하락한 44,401.93에 거래를 마쳐. 대형주 벤치마크 스탠더드앤드푸어스(S&P)500지수는 전장보다 37.42포인트(0.61%) 내린 6,052.85, 기술주 중심의 나스닥종합지수는 전장보다 123.08포인트(0.62%) 밀린 19,736.69를 각각 기록
- 펜실베이니아대 와튼경영대학 재무학 교수 제러미 시걸은 "모든 것이 대체로 연준의 바람대로 흘러가고 있다"며 연준이 오는 17일과 18일에 열리는 연방공개시장위원회(FOMC) 12월 회의에서 금리를 인하할 것으로 보인다고 전망
2) 탄핵정국 장기화 공포…"韓경제 운명 앞으로 1~2주에 달렸다"
- 대한민국 경제가 '탄핵정국 장기화' 공포에 휩싸여. 지난 3일 비상계엄 사태가 국회의 발 빠른 움직임으로 해제되면서 해프닝처럼 여기던 해외투자자들의 눈빛이 심각해지기 시작
- 미국 포브스지가 '윤석열 대통령의 이기적인 계엄 사태에 대한 비싼 대가는 한국의 5천100만 국민들이 시간을 갖고 분할해서 치르게 될 것'이라고 정면 비판한 것이 해외 투자자들의 시각을 대표적으로 보여줘
- 전문가들은 계엄사태의 후폭풍을 진화할 골든타임은 길게 봐도 이달 중하순까지라며 정치권에 조속히 사태를 정리하라고 주문. 금융당국 한 고위 관계자는 "그나마 다행스러운 측면을 꼽자면 아직 12월이라는 것"이라며 "대통령 퇴진을 둘러싼 공방이 결론 없이 몇주 더 이어지고 내년 1월로 넘어가면 완전히 다른 그림이 된다"고 우려
3) 뉴욕유가, 中 부양 의지·시리아 사태에 급등…WTI, 1.74%↑
- 뉴욕 유가가 크게 올라. 중국 공산당 지도부가 경기 부양에 대한 의지를 더 강력히 드러낸 가운데 시리아 바샤르 알아사드 정권의 붕괴로 중동의 지정학적 불확실성이 커졌다는 인식이 반영
- 9일(현지시간) 뉴욕상업거래소에서 근월물인 1월 인도분 서부텍사스산 원유(WTI)는 전장 대비 1.17달러(1.74%) 높아진 배럴당 68.37달러에 거래를 마쳐
- 글로벌 벤치마크인 브렌트유 2월 인도분 가격은 전장 대비 1.02달러(1.43%) 오른 배럴당 72.14달러에 마감. 브렌트유와 WTI는 4거래일 만에 처음으로 상승
4) 이재명 "尹 버티면 환율·주식에 돌이킬 수 없는 지장"
- 이재명 더불어민주당 대표는 9일 "윤석열 대통령이 즉각 사퇴하지 않고 버티면 환율과 증권시장, 인공지능(AI), 반도체 등 분야에 돌이킬 수 없는 지장을 초래할 것"이라고 언급
- 이 대표는 이날 국회 최고위원회의에서 "정치적 불확실성이 국가 신용등급에 미치는 폐해가 너무 크다"면서 "외환시장과 주식시장은 계엄선포 이후 계속 큰 충격을 받고 있다. 연기금 같은 공공자금으로 주가를 떠받치는 데에도 한계가 있다"고 밝혀
- 이어서 그는 "윤 대통령은 본인의 안위와 영화를 위해 대한민국의 미래와 국민의 삶을 망치지 말고 즉각 사퇴하기 바란다"며 "여당도 대통령이 사퇴하지 않을 경우에 대한 대비책이라며 이상한 쓸데없는 얘기를 하지 말고 이번 토요일 탄핵 의결에 참여하기 바란다"고 촉구
#코이즈 #수산아이앤티 #이스타코 #형지I&C #동신건설 #에이텍 #에이텍모빌리티
5) 트럼프, 푸틴에 "즉각 휴전" 촉구…러 "우크라가 협상 거부"
- 도널드 트럼프 미국 대통령 당선인이 푸틴 러시아 대통령에게 우크라이나 전쟁의 즉각적인 휴전을 촉구. 러시아 측은 트럼프 당선인의 휴전 요구에 대해 우크라이나에 책임을 돌려
- 트럼프는 "즉각적인 휴전이 이뤄져야 하고 협상이 시작돼야 한다"며 "너무 많은 목숨이 불필요하게 낭비되고 있고 너무 많은 가정이 파괴되고 있으며 이대로 계속된다면 훨씬 더 큰, 훨씬 더 나쁜 상황으로 변할 수 있다"고 우려. 또한 "나는 블라디미르를 잘 알고 있다. 지금은 그가 행동할 때다"라며 푸틴 대통령의 결단을 촉구
- 반면 스푸트니크 통신 등에 따르면 러시아 드미트리 페스코프 크렘린궁 대변인은 이날 "우크라이나 측이 협상을 거부했고, 거부하고 있다"며 푸틴 대통령은 협상에 항상 열려있다는 기존 입장을 되풀이
#대동 #삼부토건 #에스와이스틸텍 #SG #범양건영 #HD현대건설기계 #코오롱글로벌
2. 전일 미국 · 유럽 증시
- 다우산업 : 44,401.93 (-240.59p, -0.54%)
- S&P500 : 6,052.85 (-37.42p, -0.61%)
- 나스닥 : 19,736.69 (-123.08p, -0.62%)
- 영국 FTSE100 : 8,352.08 (+43.47p, +0.52%)
- 프랑스 CAC40 : 7,480.14 (+53.26p, +0.72%)
- 독일 DAX : 20,345.96 (-38.65p, -0.19%)
- 유로스톡스50 : 4,985.46 (+7.68p, +0.15%)
- 주요뉴스 및 시황
- 뉴욕증시, 물가지표 발표 앞두고 '몸 사리기'
- 뉴욕상품거래소에서 2월물 금 선물가격은 전거래일 대비 0.40달러(-0.01%) 하락한 온스당 2,682.70달러로 마감
- 미국 국채 2년물 금리는 직전 거래일 대비 3.1bp 상승한 4.1290%를 기록
- 미국 국채 10년물 금리는 직전 거래일 대비 4.8bp 상승한 4.2010%를 기록
- 주요 6개 통화에 한 달러 가치를 반영하는 달러인덱스는 전장대비 0.10 상승한 106.15 기록
3. Today 관심 레포트
- 동원산업 : 진정한 밸류업 기업으로 진화 (흥국증권, BUY, 목표주가 4.6만원)
- 밸류업에 진심인 기업은 대부분 자사주 소각에 적극적인 행태를 보여왔고, 동원산업은 이미 자사주 소각을 완료한 바 있음. 2025년에는 수산, 식품, 포장 등 주력 자회사들의 호조로 영업실적 모멘텀 크게 강화될 것임
- 4분기 연결기준 매출액 2.2조원(+4.2% YoY), 영업이익 1,200억원(+31.8% YoY)으로 전분기의 부진을 만회하는 양호한 실적을 기록할 전망임. 별도부문 영업이익의 증가(어가 회복에 따른 마진 개선)와 식품(동원F&B), 포장 (동원시스템즈), 물류(동원로엑스) 등 대부분 자회사들의 고른 실적 개선 때문
- 지난 11월 27일 기업가치 제고 계획을 통해 1) Capa 증대 및 수익성 향상 (수산: 신기술 및 신규 개척, 식품: 글로벌과 온라인, 소재: 기술력 및 M/S 확보, 물류: 스마트솔루션→중장기 ROE 15% 이상), 2) 적극적 주주환원 확대(반기배당 실시, 순차적 배당 확대→중장기 TSR 40% Target), 3) 사업지주회사로서 기업가치 개선(중장기 PBR 1.0배 목표) 등을 공시함
- 금호타이어 : 안정적인 실적 기대되는 성장 (대신증권, BUY, 목표주가 7,000원)
- TP는 2024~25년 평균 EPS 1,238원에 Target PER 5.7배 적용. 목표배수는 글로벌 피어그룹 평균 8.8배에 1) 점유율 차이, 2) 산업은행 지분(7.4%) 오버행 우려 감안해 35% 할인
- 동사는 과거 1) 중국 부진, 2) 취약한 재무구조(이자 부담)로 부진 지속. 하지만,3Q21 분기 턴어라운드(OPM 0.2%) 시작으로 3Q24 분기 OP 1,400억/OPM 12.6% 이익체력 확인
- 동사는 1) 광주공장(1976년 준공) 부지 매각/공장 이전, 2) 유럽 증설을 통해 성장 동력을 마련할 계획. 2024.10월 LH와 2029.10까지 빛그린산업단지 내 토지 50m2을 1,160억원에 분할매입 계약. 신공장 이전 프로젝트 진척에 따라 동사의 성장 모멘텀 또한 동반 상승할 것
- 제일기획: 저점 찍고, 이제 상승 (대신증권, BUY, 목표주가 3만원)
- 실적의 70% 수준을 차지하는 주요 광고주와의 거래는 꾸준히 증가. 2009년 이후 주요 광고주의 매출이 감소 추세를 보인 세 번의 경우 주요 광고주의 마케팅비용 및 제일기획과의 용역거래 모두 감소했지만, 제일기획 GP는 그 중 일부 구간인 팬데믹 초기 19~20년에만 -5.2% 감소, 나머지 구간은 모두 상승
- 24E DPS 1.2천원. 기말 배당만 실시하기 때문에, 약 3주간의 수익률이 7% 수준 25년부터 적용될 주주환원 정책 및 25년 이후 배당정책 발표 시 현행 60%의 고배당 정책은 그대로 유지하고, 보유 자사주 12%의 단계적 소각도 포함될 것으로 전망
- 1) 경기에 대한 전망과 주요 광고주의 전망 역시 불안하지만, 제일기획의 사업 포트폴리오는 과거 위기 상황에서도 안정적인 성장을 보여줬고, 2) 주주 친화적인 고배당 정책을 지속적으로 유지할 것으로 전망되는 가운데, 3) 현재 12M FWD PER은 9X 수준으로 역사적 저점에 머물러 있기 때문에, 놓쳐서는 안될 기업이라고 판단
1) 뉴욕증시, 물가지표 발표 앞두고 위험 선호심리 약화…하락 마감
- 뉴욕증시는 12월 둘째 주 첫 거래일을 동반 하락세로 마감. 연방준비제도(Fed·연준) 인사들이 12월 통화정책 회의를 일주일 앞두고 관련 발언을 삼가는 '블랙아웃' 기간에 돌입한 가운데 투자자들은 이번 주에 나올 최종 인플레이션 지표를 기다리며 '몸 사리기' 하는 양상
- 9일(현지시간) 뉴욕증권거래소(NYSE)에서 우량주 그룹 다우존스30산업평균지수는 전장 대비 240.59포인트(0.54%) 하락한 44,401.93에 거래를 마쳐. 대형주 벤치마크 스탠더드앤드푸어스(S&P)500지수는 전장보다 37.42포인트(0.61%) 내린 6,052.85, 기술주 중심의 나스닥종합지수는 전장보다 123.08포인트(0.62%) 밀린 19,736.69를 각각 기록
- 펜실베이니아대 와튼경영대학 재무학 교수 제러미 시걸은 "모든 것이 대체로 연준의 바람대로 흘러가고 있다"며 연준이 오는 17일과 18일에 열리는 연방공개시장위원회(FOMC) 12월 회의에서 금리를 인하할 것으로 보인다고 전망
2) 탄핵정국 장기화 공포…"韓경제 운명 앞으로 1~2주에 달렸다"
- 대한민국 경제가 '탄핵정국 장기화' 공포에 휩싸여. 지난 3일 비상계엄 사태가 국회의 발 빠른 움직임으로 해제되면서 해프닝처럼 여기던 해외투자자들의 눈빛이 심각해지기 시작
- 미국 포브스지가 '윤석열 대통령의 이기적인 계엄 사태에 대한 비싼 대가는 한국의 5천100만 국민들이 시간을 갖고 분할해서 치르게 될 것'이라고 정면 비판한 것이 해외 투자자들의 시각을 대표적으로 보여줘
- 전문가들은 계엄사태의 후폭풍을 진화할 골든타임은 길게 봐도 이달 중하순까지라며 정치권에 조속히 사태를 정리하라고 주문. 금융당국 한 고위 관계자는 "그나마 다행스러운 측면을 꼽자면 아직 12월이라는 것"이라며 "대통령 퇴진을 둘러싼 공방이 결론 없이 몇주 더 이어지고 내년 1월로 넘어가면 완전히 다른 그림이 된다"고 우려
3) 뉴욕유가, 中 부양 의지·시리아 사태에 급등…WTI, 1.74%↑
- 뉴욕 유가가 크게 올라. 중국 공산당 지도부가 경기 부양에 대한 의지를 더 강력히 드러낸 가운데 시리아 바샤르 알아사드 정권의 붕괴로 중동의 지정학적 불확실성이 커졌다는 인식이 반영
- 9일(현지시간) 뉴욕상업거래소에서 근월물인 1월 인도분 서부텍사스산 원유(WTI)는 전장 대비 1.17달러(1.74%) 높아진 배럴당 68.37달러에 거래를 마쳐
- 글로벌 벤치마크인 브렌트유 2월 인도분 가격은 전장 대비 1.02달러(1.43%) 오른 배럴당 72.14달러에 마감. 브렌트유와 WTI는 4거래일 만에 처음으로 상승
4) 이재명 "尹 버티면 환율·주식에 돌이킬 수 없는 지장"
- 이재명 더불어민주당 대표는 9일 "윤석열 대통령이 즉각 사퇴하지 않고 버티면 환율과 증권시장, 인공지능(AI), 반도체 등 분야에 돌이킬 수 없는 지장을 초래할 것"이라고 언급
- 이 대표는 이날 국회 최고위원회의에서 "정치적 불확실성이 국가 신용등급에 미치는 폐해가 너무 크다"면서 "외환시장과 주식시장은 계엄선포 이후 계속 큰 충격을 받고 있다. 연기금 같은 공공자금으로 주가를 떠받치는 데에도 한계가 있다"고 밝혀
- 이어서 그는 "윤 대통령은 본인의 안위와 영화를 위해 대한민국의 미래와 국민의 삶을 망치지 말고 즉각 사퇴하기 바란다"며 "여당도 대통령이 사퇴하지 않을 경우에 대한 대비책이라며 이상한 쓸데없는 얘기를 하지 말고 이번 토요일 탄핵 의결에 참여하기 바란다"고 촉구
#코이즈 #수산아이앤티 #이스타코 #형지I&C #동신건설 #에이텍 #에이텍모빌리티
5) 트럼프, 푸틴에 "즉각 휴전" 촉구…러 "우크라가 협상 거부"
- 도널드 트럼프 미국 대통령 당선인이 푸틴 러시아 대통령에게 우크라이나 전쟁의 즉각적인 휴전을 촉구. 러시아 측은 트럼프 당선인의 휴전 요구에 대해 우크라이나에 책임을 돌려
- 트럼프는 "즉각적인 휴전이 이뤄져야 하고 협상이 시작돼야 한다"며 "너무 많은 목숨이 불필요하게 낭비되고 있고 너무 많은 가정이 파괴되고 있으며 이대로 계속된다면 훨씬 더 큰, 훨씬 더 나쁜 상황으로 변할 수 있다"고 우려. 또한 "나는 블라디미르를 잘 알고 있다. 지금은 그가 행동할 때다"라며 푸틴 대통령의 결단을 촉구
- 반면 스푸트니크 통신 등에 따르면 러시아 드미트리 페스코프 크렘린궁 대변인은 이날 "우크라이나 측이 협상을 거부했고, 거부하고 있다"며 푸틴 대통령은 협상에 항상 열려있다는 기존 입장을 되풀이
#대동 #삼부토건 #에스와이스틸텍 #SG #범양건영 #HD현대건설기계 #코오롱글로벌
2. 전일 미국 · 유럽 증시
- 다우산업 : 44,401.93 (-240.59p, -0.54%)
- S&P500 : 6,052.85 (-37.42p, -0.61%)
- 나스닥 : 19,736.69 (-123.08p, -0.62%)
- 영국 FTSE100 : 8,352.08 (+43.47p, +0.52%)
- 프랑스 CAC40 : 7,480.14 (+53.26p, +0.72%)
- 독일 DAX : 20,345.96 (-38.65p, -0.19%)
- 유로스톡스50 : 4,985.46 (+7.68p, +0.15%)
- 주요뉴스 및 시황
- 뉴욕증시, 물가지표 발표 앞두고 '몸 사리기'
- 뉴욕상품거래소에서 2월물 금 선물가격은 전거래일 대비 0.40달러(-0.01%) 하락한 온스당 2,682.70달러로 마감
- 미국 국채 2년물 금리는 직전 거래일 대비 3.1bp 상승한 4.1290%를 기록
- 미국 국채 10년물 금리는 직전 거래일 대비 4.8bp 상승한 4.2010%를 기록
- 주요 6개 통화에 한 달러 가치를 반영하는 달러인덱스는 전장대비 0.10 상승한 106.15 기록
3. Today 관심 레포트
- 동원산업 : 진정한 밸류업 기업으로 진화 (흥국증권, BUY, 목표주가 4.6만원)
- 밸류업에 진심인 기업은 대부분 자사주 소각에 적극적인 행태를 보여왔고, 동원산업은 이미 자사주 소각을 완료한 바 있음. 2025년에는 수산, 식품, 포장 등 주력 자회사들의 호조로 영업실적 모멘텀 크게 강화될 것임
- 4분기 연결기준 매출액 2.2조원(+4.2% YoY), 영업이익 1,200억원(+31.8% YoY)으로 전분기의 부진을 만회하는 양호한 실적을 기록할 전망임. 별도부문 영업이익의 증가(어가 회복에 따른 마진 개선)와 식품(동원F&B), 포장 (동원시스템즈), 물류(동원로엑스) 등 대부분 자회사들의 고른 실적 개선 때문
- 지난 11월 27일 기업가치 제고 계획을 통해 1) Capa 증대 및 수익성 향상 (수산: 신기술 및 신규 개척, 식품: 글로벌과 온라인, 소재: 기술력 및 M/S 확보, 물류: 스마트솔루션→중장기 ROE 15% 이상), 2) 적극적 주주환원 확대(반기배당 실시, 순차적 배당 확대→중장기 TSR 40% Target), 3) 사업지주회사로서 기업가치 개선(중장기 PBR 1.0배 목표) 등을 공시함
- 금호타이어 : 안정적인 실적 기대되는 성장 (대신증권, BUY, 목표주가 7,000원)
- TP는 2024~25년 평균 EPS 1,238원에 Target PER 5.7배 적용. 목표배수는 글로벌 피어그룹 평균 8.8배에 1) 점유율 차이, 2) 산업은행 지분(7.4%) 오버행 우려 감안해 35% 할인
- 동사는 과거 1) 중국 부진, 2) 취약한 재무구조(이자 부담)로 부진 지속. 하지만,3Q21 분기 턴어라운드(OPM 0.2%) 시작으로 3Q24 분기 OP 1,400억/OPM 12.6% 이익체력 확인
- 동사는 1) 광주공장(1976년 준공) 부지 매각/공장 이전, 2) 유럽 증설을 통해 성장 동력을 마련할 계획. 2024.10월 LH와 2029.10까지 빛그린산업단지 내 토지 50m2을 1,160억원에 분할매입 계약. 신공장 이전 프로젝트 진척에 따라 동사의 성장 모멘텀 또한 동반 상승할 것
- 제일기획: 저점 찍고, 이제 상승 (대신증권, BUY, 목표주가 3만원)
- 실적의 70% 수준을 차지하는 주요 광고주와의 거래는 꾸준히 증가. 2009년 이후 주요 광고주의 매출이 감소 추세를 보인 세 번의 경우 주요 광고주의 마케팅비용 및 제일기획과의 용역거래 모두 감소했지만, 제일기획 GP는 그 중 일부 구간인 팬데믹 초기 19~20년에만 -5.2% 감소, 나머지 구간은 모두 상승
- 24E DPS 1.2천원. 기말 배당만 실시하기 때문에, 약 3주간의 수익률이 7% 수준 25년부터 적용될 주주환원 정책 및 25년 이후 배당정책 발표 시 현행 60%의 고배당 정책은 그대로 유지하고, 보유 자사주 12%의 단계적 소각도 포함될 것으로 전망
- 1) 경기에 대한 전망과 주요 광고주의 전망 역시 불안하지만, 제일기획의 사업 포트폴리오는 과거 위기 상황에서도 안정적인 성장을 보여줬고, 2) 주주 친화적인 고배당 정책을 지속적으로 유지할 것으로 전망되는 가운데, 3) 현재 12M FWD PER은 9X 수준으로 역사적 저점에 머물러 있기 때문에, 놓쳐서는 안될 기업이라고 판단
관련뉴스
