- 비트코인이 신고가를 경신하며 유동성이 몰리는 분위기 속에서 미국의 금리 인하 동참이 기대됨. - 국내 시장에서는 이미 많이 오른 종목들을 선별하고 추격 매수를 자제해야 함. - 조선, 방산, 전력기기 분야는 지속적인 성장이 예상되며 증권주는 조정 시 매수 추천. - 가격과 벨류에이션 매력이 높은 업종은 등락 시 매수하면 하반기와 내년 상반기까지 추세적인 상승을 기대할 수 있음.

● 핵심 포인트 - 기관이 2차 전지주를 매수하는 모습이 포착됨. 이는 LG에너지솔루션의 실적 호조로 인한 시장의 불안 심리 진정에 기인함. - 2분기 실적 결과가 매우 중요한데, 컨센서스상 하반기에는 실적이 흑자 전환되며 개선될 것으로 예상됨. - 2차 전지 소재 관련 원자재 가격이 상승하면서 한국 2차 전지 소재 기업들의 실적 개선 기대가 높아짐. - 현재까지의 주가 상승률이 높은 업종에서는 실적 전망이 상향 조정되어 있으며, 소외된 업종에서는 실적 전망이 하향 조정되어 있음. - 2분기 실적을 바라볼 때는 실적 자체뿐만 아니라 그 기대 수준 대비 서프라이즈 여부가 중요하며, 이익 변화보다도 주가 상승 정도가 중요함. - 실적 기대보다 주가가 많이 오른 업종으로는 기계, 유틸리티, 증권이 있으며, 실적 기대가 약하지만 주가는 선방 중인 업종으로는 제약바이오, 비철목재, 자동차, 철강, IT가전 등이 있음. - 이번 실적 시즌에는 그동안 소외되었던 저평가 업종들에 관심을 가질 필요가 있음.

- 엔비디아의 시총 4조 달러 돌파로 SK하이닉스 등 관련주의 흐름도 긍정적이며, AI 관련주들의 상승세는 지속될 것으로 전망됨. - 삼성전자는 실적 쇼크에도 불구하고 일회성 비용과 자사주 매입 등으로 주가는 6만 원대를 유지 중이며, 하반기 실적 회복과 AI 반도체 성과에 따라 추가 상승이 기대됨. - 관세 문제는 여전히 시장의 불확실성 요인이나, 이미 관세 정책에 대한 불확실성은 정점을 통과했으며, 향후 발생하는 이슈들은 노이즈일 가능성이 높음. - 7월 말부터 8월 중순까지는 2분기 실적 시즌이므로, 등락은 있겠으나 시장 방향성에 미치는 영향력은 제한적일 것으로 판단됨.

- 관세 무풍지대로 꼽히는 섹터로는 조선, 방산, 기계 업종 등이 있으며, 이들 업종은 이미 많이 상승하였으므로 추격 매수는 자제할 필요가 있음. - 대신 상대적으로 소외되었던 업종인 반도체, 전자 기기, 제약바이오, 2차 전지 등을 조금씩 모아간다면 7~8월 중 플러스알파 수익률을 기대할 수 있음. - 자동차 섹터는 미국 내 판매 자동차의 60%가 미국 내 생산되고 있으며, 2026년에는 70%로 늘어날 전망. 이에 따라 남은 30~40%에 대한 관세 부과 문제가 중요해지며 한미 무역협상의 결과에 따라 관세율이 하락할 가능성이 있음. 또한 6월 수출에서 자동차 수출이 플러스 반전하였으며, 미국 수출은 여전히 마이너스이나 유럽 수출이 증가함으로써 관세 충격을 어느 정도 극복하고 있다고 볼 수 있음.

- 미 증시가 트럼프 대통령의 브라질 관세 폭탄에도 상승 마감함. 신규 실업수당 청구 건수 감소와 델타항공의 호실적이 이를 상쇄함. - 국내 증시는 연일 연고점을 경신 중이며, 코스피 상단을 3400으로 제시함. - 트럼프 관세발 노이즈는 계속되겠지만, 이전보다 더 나빠지진 않을 것이라 판단함. 또한, 9월 FOMC에서의 금리 인하와 관세 정책 마무리 후 경기 부양책이 시행되면 미국을 포함한 글로벌 증시의 추세적 상승을 전망함. - 2021년 코스피가 3000을 넘었을 때와 달리 현재는 선행 PER과 PBR이 낮아 밸류에이션 부담이 적음. 또한, 정부의 자본시장 선진화법과 주주 친화 정책 등이 코리아 디스카운트를 해소할 것으로 기대함. - 특히, 하반기부터는 태양광 등 친환경 에너지 산업이 부상할 것으로 전망하며, 이에 따라 반도체, 2차 전지, 신재생에너지, 바이오 등 관련 업종의 상승을 예상함. - 한편, 최근 급등한 증권 및 금융주 섹터는 단기적으로 쉬어갈 가능성이 있음. 해당 섹터의 12개월 선행 PBR이 보통 수준인 1배에 근접했기 때문임. 또한, 7월 국회에서 논의될 상법 개정의 속도와 강도에 따라 변동성이 커질 수 있음.

● 핵심 포인트 - 6월 대비 외국인 매수 규모는 줄었으나 시장을 팔고 떠나는 것은 아님. - 외국인은 많이 오른 종목들에서 차익 실현 중이며, 반면 지지부진했던 업종들에는 비중을 채워가고 있음. - 연기금은 많이 오른 업종들의 비중을 줄이고 있으며, 소외되었던 업종들을 채워가고 있음. - 시장 흐름이 1차적인 밸류에이션 정상화 수준까지 오면서 업종 및 종목별 순환매가 진행 중. - 이재명 정부 정책에 대한 기대감이 시장에 반영되고 있으며, 특히 태양광 및 방산 관련주의 상승세가 두드러짐. - 방산주는 단기 과열로 인한 조정 가능성이 있으나 글로벌 국방비 확대와 기술력 인정 등으로 비중 확대 기회로 삼을 수 있음.

- 코스피 지수가 장중 한때 3200선 회복, 코스닥도 800선 회복 - 미 증시 영향으로 기술주 중심으로 강한 상승 중이며, 특히 반도체주 중심으로 상승 압력 받음 - 삼성전자 2%대 상승, SK하이닉스는 장중 한때 30만 원선 터치 후 증권가에서 목표주가 38만 원 전망 - 정부의 친환경 정책에 따라 태양광주 급등 중, OCI홀딩스 10% 급등, 한화솔루션 2%대 상승 - 이재명 대통령이 올해 안에 탈플라스틱 로드맵 수립 및 내년부터 페트병에 재생 원료 사용 의무화 발표로 플라스틱 재활용 관련 기업들 시세 상승 - 증권주, 시장 상승과 함께 자사주 소각 의무화, 배당 확대 등의 모멘텀으로 신고가 랠리 이어가는 중 - 현대제철, 중국의 감산으로 하반기 업황 사이클 상승 추세 전환 기대 속 8% 급등

- 미국 시장 훈풍에 힘입어 국내 시장에서도 주도주인 반도체와 2차 전지가 강세를 보이고 있음. - 엔비디아의 사상 첫 4조 달러 돌파로 반도체 시장에 대한 관심이 높아짐. - 삼성전자의 실적 발표는 다소 아쉬웠지만, 엔비디아, TSMC, SK하이닉스 등의 실적 기대감은 여전히 큰 상황. - AI 데이터 센터 구축과 관련된 종목들도 주목받고 있음. - 이수페타시스는 리벨리온, 퓨리오사와 협력하여 AI 인프라 투자를 위한 새로운 밸류체인 기획에 참여. - 이수페타시스는 SK하이닉스, TSMC를 거쳐 엔비디아에 제품을 공급하는 루트를 가지고 있음. - 이수페타시스의 주가는 우상향 추세를 그리고 있으며, 전 고점 돌파 가능성이 있음.

● 핵심 포인트 - 테슬라의 무감독 자율주행이 텍사스 오스틴 일부 지역에서 진행 중이며, 주말 동안 해당 지역을 확장할 계획임. - 현재까지는 웨이모보다 사고 발생률이 낮아, 사고율을 극적으로 줄일 수 있는 기술로 평가됨. - 향후 한두 달 안에 샌프란시스코 베이 에어리어까지 진출할 계획으로 알려져 있음. - 국내에서도 테슬라 차량을 통한 자율주행이 가능하나, 국토부의 허가 및 국내 사업자의 적절한 참여가 필요함. - 미국에서는 테슬라가 우버와 직접 경쟁할 것으로 예상되며, 이외 국가에서는 공유 플랫폼과의 협업을 통한 기회 요인이 있을 것으로 전망됨.

● 핵심 포인트 - 하이브 주가는 방시혁 의장 이슈로 하락하였으나, BTS의 완전체 복귀와 다른 그룹들의 성장세로 회복될 것으로 전망됨. - 개별적인 리스크 이슈는 존재하나, 한국 엔터테인먼트 산업 전체에 큰 영향을 미칠 정도는 아닌 것으로 판단됨. - 따라서 엔터테인먼트 산업 내 다양한 기업들을 살펴볼 필요가 있음.

- 엔비디아의 시가총액이 4조 달러를 넘어서며 반도체 섹터의 강세가 이어지고 있음. - 특히 AI 데이터센터향 반도체의 수요 증가로 GPU 중심의 엔비디아와 ASIC 중심의 브로드컴 등이 최고가를 갱신하고 있음. - SK하이닉스는 HBM 분야의 강자인 만큼 해당 흐름에 동참할 것으로 예상되며, 시가총액 기준으로 삼성전자와의 격차가 좁혀지고 있음. - 삼성전자의 시가총액은 360조 원이지만 기업 전체의 시가총액은 400조 원이며, 반도체 부분을 제외한 다른 사업 부문에서 안정적인 이익을 창출하고 있음. - 그러나 이번 분기 삼성전자의 영업이익은 4.6조 원으로 하락한 반면, SK하이닉스는 9조 원까지 상승할 것으로 전망됨. - D램 반도체 산업은 경쟁이 심화될 요소가 적고, SK하이닉스는 HBM 분야에서 확실한 수요를 가지고 있어 밸류에이션에 대한 리레이팅이 필요하다는 의견이 있음. - 따라서 앞으로의 실적 전망치가 더욱 중요하며, D램 가격 상승 등 수요 성장을 구조적인 것으로 보는지 여부가 주가에 큰 영향을 미칠 것으로 예상됨.

● 핵심 포인트 - 한국의 7월 초부터 8일까지 평균 기온이 방콕, 쿠알라룸푸르 등 동남아시아 국가보다 높음 - 폭염, 기후 변화로 전력 수요가 폭증하고 있으며, 북미와 유럽 지역의 노후한 설비로 인해 전력 수요 증가 지속 전망 - 원전 상용화는 빨라야 5~10년으로, 가장 빨리 설비 확충이 가능한 것은 태양광으로 판단 - 미국 트럼프 정부의 비우호적인 IRA 법안 수정 움직임에도 불구하고, 전일 장에 미국 태양광, 신재생 관련주가 신고가 영역에 위치 - 중국 제품의 덤핑 방지 관세 부과로 폴리실리콘부터 패널까지 중국 내 생산량이 급감하면서 가격 정상화 예상 - 국내 태양광 기업들은 오랜 적자를 벗어나 흑자 전환 시기로 진입할 가능성 존재 - 한화솔루션, OCI홀딩스, SK이터닉스 등의 종목이 태양광 산업의 지표적 시그널을 줄 것으로 예상

- 통신주 중 LG유플러스의 주가 상승 원인은 외국인들의 매수와 주주환원 확대 정책에 대한 기대감임. - 통신사들은 AI 분야에서도 기술력을 보유하고 있으며, 이를 업무에 적용하고 있음. - KT는 LLM 공개 및 MS와의 공동 개발을 통한 한국형 AI 모델 개발 계획을 발표함. - 통신 3사의 주주환원 규모는 증가 추세이며, SK텔레콤의 해킹 이슈 등의 리스크 요인은 완화되고 있음. - 통신사들에 대한 전반적인 투자 전망은 긍정적임.

● 핵심 포인트 - 코스피가 개장 직후 연고점을 돌파하였으나 시간이 지날수록 상승의 힘이 빠지고 있음 - 금일 시장은 이재명 대통령의 정책에 따라 변동 중이며, RE100 산업단지 조성 및 연내 탈 플라스틱 로드맵 마련 소식에 신재생에너지와 탈 플라스틱 관련주가 급등함 - 엔비디아의 시총 4조 달러 돌파 소식에 반도체주가 연일 강세이며, 미 증시의 사상 최고가 경신에 힘입어 2차 전지 소재주도 강함 - 정부의 RE100 산업단지 조성 계획에 따라 관련 기자재를 생산하는 기업들의 수혜가 예상됨 - OCI 홀딩스, 한화 솔루션, 현대 에너지 솔루션 등이 상승 중 - 테슬라의 로보택시 서비스 지역 확대 소식과 북미 전기차 시장 확장 및 배터리 생산 증대 기대감에 강세 - 테슬라에 양극재를 공급하는 엘앤에프와 SK 온과 협력하여 북미향 LFP 양극재 공급에 나선다는 소식에 에코프로 형제 등이 상승 중 - SK 하이닉스가 사상 최초로 30만 원을 돌파하였으며, 공식 디자인 하우스 파트너인 싸이 닉 솔루션도 함께 주목받고 있음 - HBM 관련 주인 이오테크닉스는 5거래일 연속 상승세, HLB 생명과학은 HLB와의 합병안 통과 소식에 급등중 - 이재명 대통령의 정책 발표에 따라 태양광 및 탈 플라스틱 관련 주 동반 상승, JYP ENT는 BTS 완전체 복귀와 한한령 해제 기대감에 상승 - 자사주 소각 의무와 기대감에 통신주 재조명, KT가 강세 - 현대바이오는 무상증자 결정에 18% 급등, 비트코인 가격 상승에 가상화폐 관련 주도 이틀째 상승

- 현대제철 : 2분기 실적은 예상보다 부진하나, 3분기에는 원가 하락과 판가 인상으로 영업이익이 2배 이상 증가할 것으로 전망됨. 목표주가 상향 조정 리포트가 나오며 주가 상승 중. 투자 전략으로는 지난 7월 7일 고점인 3만 6950원을 넘어설 것으로 예상되며, 2분기 실적 발표 이후 추가 상승 가능성 있음. - 탈 플라스틱 정책 관련주 : 이재명 대통령이 탈 플라스틱 로드맵을 올해 안에 마련하겠다고 밝힌 후 관련 종목들이 오름세를 보이고 있음. 특히 삼륭물산은 액체 음료 용기 제조 및 판매에 친환경 플라스틱 기술력을 갖고 있다고 판단되어 시장에서 주목받고 있음. 에코플라스틱 등 다른 종목들도 움직임을 보이고 있으며, 원료를 만드는 LG화학도 살펴볼 필요가 있음.

- 롯데케미칼을 중심으로 화학주가 상승하고 있으나, 전문가는 화학주 투자에 대해 여전히 어렵다는 의견을 제시함. - 화학주의 주가는 2021년 이후 공급 과잉으로 인해 하락했으며, 2023년까지 지속됨. - 다만, 최근에는 일부 기업의 실적 개선으로 주가가 상승하고 있음. - 그러나 전체적으로 보면 아직 업황이 확실하게 회복되지 않았다는 분석임. - 따라서 화학주에 대한 투자는 신중해야 하며, 실적이 좋은 금호석유화학 정도만 관심을 가지는 것이 좋다는 의견임.

- 외국인 수급 변동성 확대, 코스피에서 1200억 원대 순매도 및 선물시장에서 1300 계약 넘게 순매도 하며 거래소 상승 탄력 감소 - 연중 최고점 돌파 속 차익 실현 욕구와 상승 기대감 교차 - JYP Ent., 엔터주 중 선전 중이며 2분기 실적 기대감 상승. 전년 동기 대비 매출 19%, 영업이익 419% 증가 예상되며 컨센서스 405억 원 대비 467억 원의 어닝 서프라이즈 기대 - 스트레이키즈의 월드 투어(23회 예정)와 트와이스의 월드 투어로 안정적인 실적 우상향 기대 - YG PLUS의 급등은 블랙핑크 효과로 판단되며, 상대적으로 가격적 매력이 있는 JYP Ent.가 엔터주 중 선호 종목으로 추천됨

- 탄소배출권 관련주: 정부가 탄소배출권 거래 활성화에 시동을 걸면서 에코바이오(4.7%), 유니슨(3%), 에코프로(3%) 등 관련주 강세 - 신재생에너지 관련주: 대통령실이 RE100 즉 재생에너지 100% 사용 산업단지 추진 계획을 밝히고 TF 구성 및 특별법 제정을 예고하자 OCI홀딩스(13%), 한화솔루션(7%), 유니슨(3%) 등 관련주 상승 - 반도체 관련주: 엔비디아의 시총 4조 달러 안착과 TSMC의 6월 실적 호조에 힘입어 덕산네오룩스(7%), 덕산테코피아(2.7%), 동진쎄미켐(1.4%) 등 국내 반도체 기업 주가 상승 - 2차 전지 관련주 : 테슬라의 4.7% 급등과 그록 장착 소식에 엔켐(3.5%), 엘앤에프(6%), 에코프로에이치엔(3%), 에코프로비엠(3%) 등 동반 상승 - 희토류 관련주 : 미국 국방부가 미국 내 희토류 업체인 MP머터리얼즈의 최대 주주로 등극하면서 성안머티리얼스(4.5%), 노바텍(4%), 유니온머티리얼(2%) 등 상승 - 보험주 : 국회 법사위의 상법 공청회 개최로 집중투표제와 감사위원 등 상법 개정안 보완 관련 내용 수렴 예정에 한화손해보험(5.6%), DB손해보험(2.6%) 등 상승 - 가상화폐 관련주 : 비트코인의 11만 6천 달러 선 돌파로 매커스(4.3%), 우리기술투자(2.8%), 한화투자증권(1.4%) 등 상승 - 조선 관련주 : 2차 전지, 반도체 등 타 종목 부각에 한국카본(3%), 세진중공업(2.6%), 삼성중공업(1%) 등 하락

- 코스피는 3199선, 코스닥은 804선 기록 중 - 상승률 상위 업종 : 오락문화, 금융, 화학, 종이목재, 전기전자 - 오락문화 업종에서는 캔버스엔(5%), JYP Ent.(4.6%), 에스엠(3%) 등 엔터주들이 강세 - 금융 업종에서는 우리기술투자(5.1%), 미래에셋벤처투자(2%), SV인베스트먼트(1.5%) 등 가상화폐 및 창투사 관련주들이 활발 - 하락률 상위 업종 : 운송창고, 기타 제조업, 금속 - 시가총액 상위 종목 중에서는 파마리서치(7%), HLB(4%), 에코프로비엠(3%), 에코프로(3%) 등이 강세

● 핵심 포인트 - 카카오뱅크, 스테이블코인 관련주로 주목받아 6% 상승 - 반면 NHN KCP, LG씨엔에스는 조정세 - 전문가는 플랫폼을 가진 회사들 중심으로 상승세 지속될 것으로 전망 - 특히 보안 업체 아톤이 가장 탄력 좋게 상승 중 - 카카오 그룹주는 카카오페이와 뱅크를 모두 보유하고 있어 유리할 것으로 예상 - 전문가는 LG씨엔에스와 삼성에스디에스를 주목해야 한다고 조언. 은행권에서 필요한 솔루션을 제공할 수 있는 기업이기 때문