- 아시아 증시 혼조세, 우리 증시는 하락, 중화권은 상승세 - 홍콩거래소, 알리바바 CEO의 투자 계획 확대 소식에 주가 상승, 2021년 이후 최고치 기록 - 캐시우드가 4년 만에 알리바바그룹 지분 매입, 매수 규모는 한화로 227억 원 - 항셍테크지수 2%대 상승세, 차이나항셍테크 ETF들 3% 내외의 상승세 - 상해거래소, 반도체와 기술주 반등에 힘입어 상승 전환 성공 - 중국판 나스닥인 과창판50지수 장중 5%대 육박하며 1480선 공방 - 대만 증시, 전일 TSMC 호재 힘입어 최고가 경신 후 차익 실현 매물 출회로 하락 전환

● 핵심 포인트 - 유럽 증시는 영국을 제외하고 일제히 상승. 특히 엔비디아와 오픈AI의 협력 소식에 반도체주들이 좋은 분위기를 이어감. 또 S&P글로벌에서 집계한 유로존의 9월 종합 PMI는 51.1을 기록해 지난해 5월 이후 가장 높은 수준을 이어감. - 전일 장 아시아 증시는 대체로 하락. 중화권 증시는 10월 1일부터 8일까지 중국의 국경절 연휴를 앞두고 차익 실현 매물이 출회되며 하락. 반면 대만 증시는 엔비디아와 오픈AI의 협력 소식에 힘입어 연일 고공행진을 이어나가며 사상 최고치를 경신. - 미국의 H-1B 비자 수수료 인상으로 인해 큰 타격을 입었던 인도 증시는 전날의 낙폭을 빠르게 회복하며 약보합권에서 마감. 인도 정부의 서비스 세율 인하 조치와 힌두교 축제 나바라트리 시작으로 인한 소비 증가 기대감이 증시에 긍정적 영향을 미침.

● 핵심 포인트 - 미국 증시 일제 하락, 파월 의장의 입 주시하며 움직여 - 올해 금리 추가 인하는 어렵다는 점 시사하며 증시 숨 고르기 들어가 - AI 관련주 중심으로 차익 실현 매물 출회되며 3대 지수 하락 - 엔비디아, 오픈AI와의 협력 소식 이후 일부에서 의구심 제기하며 하락 - 파월 의장 인플레이션과 고용시장 위험 균형 맞추는 데 어려움 강조 - 미국 국채가격 상승, 국채금리 일제히 하락 - 외환시장 큰 변동성 없이 달러 인덱스 97선 초반 머물러 - 금 선물 사상 최고치 경신, 3800달러 선 돌파 후 소폭 하락

- 미국의 H-1B 비자 신규 신청자에 대한 10만 달러 이상의 수수료 부과 정책으로 인해 인도 IT 업계가 큰 타격을 받을 것으로 예상됨. - 해당 비자의 70% 이상이 인도인이며, 이로 인해 IT 업계의 불확실성과 비용 급증이 현실적인 문제로 대두됨. - 단기적으로는 수출 중심 IT 기업, 인도 IT 기업들의 마진을 압박할 가능성이 있으며, 대형 IT 기업들은 1억 불에서 최대 5억 불의 추가 비용이 발생할 가능성이 있음. - 또한, 숙련된 인력 유출 문제나 가족의 이동성에 대한 부분에서의 삶의 불확실성 증가도 우려되는 사항임. - 인도 정부는 외무부 산업 단체를 통해 미국 측과 협의 중이며, 상호 이익 원칙 하에서 조정 가능성을 탐색하고 있음. - 인도 증시에서는 비자 수수료 인상 발표 직후 TCS, 인포시스 등 인도 대형 IT 기업의 주가가 3~4% 하락하였으나, 기존 소비자나 갱신은 제외된다는 미국 측 추가 설명으로 최악의 시나리오는 회피할 가능성이 있다는 기대감도 존재함.

- 유럽 증시는 혼조세로 마감. 미국의 비자 수수료 인상 주시 및 기업별 이슈 영향. 독일의 포르쉐 수익 전망 하향으로 주가 7% 급락, 영국은 금값 상승으로 금 채굴 관련주 호조. - 유로스톡스600 지수 0.13% 하락, 독일 DAX 지수 0.48% 하락, 영국 FTSE 지수 0.11% 상승, 프랑스 CAC 지수 0.3% 하락. - 전일 장 아시아 증시는 대체로 상승세. 일본 니케이 지수는 미중 정상회담 기대감과 일본은행 통화정책회의 결과 안도감으로 0.99% 상승하며 사상 최고치 경신. 중화권 증시는 혼조세, 대만의 가권지수는 기술주 매수세로 1.18% 상승하며 사상 최고치 경신. - 인도 증시는 미국의 H-1B 비자 수수료 인상으로 IT섹터 3% 급락하며 0.49% 하락 마감.

- 미국 증시 일제히 상승, 기술주 특히 엔비디아 강세 - 엔비디아와 오픈AI 대규모 AI 인프라 구축 협력 발표 - 골드만삭스, 대형 기술주들의 강세에 힘입어 주가가 사상 최고치 기록 - 다우 지수 0.14%, 나스닥 지수 0.7%, S&P500 지수 0.44% 상승 마감 - 시가별 움직임 : 기술주 1.7% 상승, 유틸리티주 1% 상승, 커뮤니케이션주와 필수소비재주 1% 하락, 임의소비재주 0.43% 하락 - 엔비디아 4% 가까이 급등, 애플 4% 넘게 급등 - 미국 국채 시장 대체로 한산, 금주 미국의 8월 PCE 인플레이션 지표 주시 - 일부 연준 위원들 인플레이션에 대한 위험 강조하며 매파적 발언 - 달러인덱스 97선 초반으로 하락, 영국 파운드화 낙폭 회복, 유로화 반등 모색 - 금 선물 2.03% 상승한 3781달러에 거래, 은 선물 3.22% 상승한 44달러에 거래 - 암호화폐 시장 약세, 블룸버그 15억 달러 규모의 강세 배팅 청산 분석, 미 증권거래위원회 멀티토큰 ETF 출시 전망

● 핵심 포인트 - 중국은 9월 LPR를 동결해 시장에 실망감을 줌. 그러나 일부 종목들이 강세를 보이고 있으며, 정부가 엔비디아 칩 규제에 나서면서 반도체 자립 기대감이 커져 반도체 중심의 기술주가 강한 모습임. - 중국판 나스닥 지수인 창업판 지수와 과학기술지수가 각각 44%, 37%대 급등하면서 기술주 강세 랠리가 이어지고 있음. 이와 관련된 ETF 수익률도 높은 편임. - 도쿄 거래소는 미 증시 훈풍에 힘입어 반도체주 같은 테크주들의 강세가 두드러짐. 이에 니케이 지수가 견조하게 움직이며 장중 52주 최고점에 육박하는 등 다시 고점 경신에 나섬.

● 핵심 포인트 - 유럽 증시는 트럼프 대통령과 시진핑 주석의 전화 통화 내용과 영국의 재정 우려로 일제히 하락함. - 영국 통계청에 따르면 올해 4월부터 8월까지 영국 정부가 예상을 뛰어넘는 비용을 차입했으며, 특히 8월에는 180억 파운드를 차입해 지난해보다 10% 증가함. 이는 1993년 통계를 집계한 이래 두 번째로 높은 수준임. 현지 언론에서는 영국 재무부가 올가을에 증세 카드를 꺼낼 것으로 전망함. - 전일 장 유로스톡스 600지수는 약보합권에, 독일 DAX 지수는 0.15%, 영국 FTSE 지수는 0.12%, 프랑스 CAC 지수는 0.01% 하락함. - 전일 장 일본 증시는 일본은행 BOJ의 통화정책 회의 결과 발표 후 하락함. 일본은행은 기준금리를 현행 0.5%로 5회 연속 동결하였으며, 우에다 총재 취임 후 처음으로 금리 동결에 반대한 의원이 2명 나옴. 일본은행은 또한 보유하고 있는 ETF를 연간 약 3300억 엔 규모로, 리츠는 연간 50억 엔 규모로 처분할 예정이라 밝힘. - 한편 중화권 증시는 혼조세로 마감함. 양국 정상 간의 통화가 원활하게 진행되었고 미중 관계도 개선된 점이 긍정적으로 작용함. 홍콩 증시는 장 막판 AI 기술주를 중심으로 매수세가 몰리며 반등을 시도함. 전일 장 중국 상해종합 지수는 0.3% 하락, 홍콩 항셍 지수는 보합권에 머무름. - 반면 대만 증시는 TSMC 등 기술주를 중심으로 낙폭을 확대함. 엔비디아와 인텔의 협력 소식이 부정적으로 작용함. 다만 대만 중앙은행이 기준금리를 2%로 동결하고 올해 경제성장률 전망치를 상향 조정한 소식으로 낙폭을 일부 만회함. 전일 장 대만 가권 지수는 0.74% 하락함.

● 핵심 포인트 - 미국 증시 전일 장 일제히 상승, 금리 인하 사이클 재개 및 미중 무역 전쟁 경계감 완화로 3대 지수 사상 최고치 재경신 - 기술주 1% 넘게 상승하며 가장 큰 상승폭, 유틸리티주, 커뮤니케이션주, 임의소비재주 좋은 흐름, 에너지주 1% 하락 - 애플 아이폰 17시리즈 판매 시작 및 가격 인상으로 매출 증가 기대감에 주가 3% 상승, 마이크로소프트와 알파벳도 1%대 상승 - 미국 국채금리 상승, 올해 금리 추가 두 번 인하 예측에도 성명문과 파월 의장 발언 해석 과정에서 의견 분분 - 미국 달러화 연일 상승폭 확대, 영국 재정 우려로 파운드화 낙폭 확대 - 금 선물 주간 기준 5주 연속 상승, 연준의 금리 결정 후 잠시 주춤했으나 연말 전 4천 달러 상승 전망

● 핵심 포인트 - 일본은행 BOJ가 기준금리를 0.5%로 동결하고, 보유 중인 ETF 매각 계획을 공식화함. - BOJ는 2013년부터 ETF를 매입해 왔으며, 이번 매각 계획은 처음임. - 매각 규모는 연간 약 3300억 엔 규모로, 단기적으로는 시장의 매도 물량 증가로 인한 주가 하락 압력과 투심 위축을 불러올 가능성이 있음. - 그러나 장기적으로는 중앙은행의 시장 개입이 줄어들어 일본 주식시장의 자율성과 체질 개선에 도움이 될 것으로 전망됨. - 한편, 골드만삭스가 바이두ADR과 홍콩의 목표 주가를 큰 폭으로 상향함. - 이유는 클라우드의 매출 성장과 로보택시의 사업 잠재력을 긍정적으로 평가했기 때문임.

● 핵심 포인트 - 중국 상하이종합 지수와 홍콩 증시는 모두 보합권에서 출발하였으며, 현재 상하이종합 지수는 0.1% 상승, 홍콩항셍 지수는 0.1% 하락 중임. - 최근 중국 증시에서는 기술 자립에 대한 기대감으로 기술주 중심의 매수세가 이어지고 있음. - 일주일 동안의 성과는 홍콩 증시가 본토 증시보다 우수했으며, 특히 항셍테크 지수의 성과가 높음. - 본토 증시 내에서는 상하이종합 지수보다 창업판, 과창판 지수가 더 나은 성과를 보임. - 미국과 중국 간의 무역 협상이 진전될 것이라는 기대감이 높아지고 있으며, 트럼프 대통령과 시진핑 주석의 통화가 예정되어 있음. - 내일은 중국의 기준금리로 해석되는 LPR이 발표될 예정이며, 미국의 금리 인하에 따라 인민은행도 연내 추가 금리 인하 가능성이 높아짐. - 다음 주는 주요 지표 발표는 없지만, 중국의 최대 연휴인 국경절을 앞두고 소비 심리 회복이 기대됨.

● 핵심 포인트 - 미국 증시가 일제히 상승함. 어제 미국의 기준금리가 올해 처음으로 인하되었고 향후 금리를 두 차례 추가로 더 내릴 것이라고 시사한 점이 상승 요인으로 작용함. - S&P500 지수는 사상 최고치를 경신하였고, 중소형주 러셀2000 지수도 2.4% 상승하며 사상 최고가를 갈아치움. - 엔비디아가 인텔에 50억 달러를 지분 투자하고 PC 및 데이터센터용 칩을 공동 개발하겠다고 밝히면서 기술주 안에서는 희비가 교차함. - 섹터별로는 기술주가 1% 넘게 상승하였으며, 엔비디아와 인텔 소식 뿐만 아니라 크라우드 스트라이크 홀딩스가 연일 긍정적인 평가를 받으면서 주가가 10% 넘게 뜀. 반면 필수소비재주는 1% 넘게 밀림. - 시총 상위 종목 중 엔비디아와 인텔은 각각 3.5%, 22% 상승함. 반면 AMD와 TSMC는 잠재적 위험이라는 평가가 나옴. 메타는 스마트 안경 메타 레이반 디스플레이를 공개 후 0.6% 상승했으며, 테슬라는 2% 하락함. - 미국 국채금리는 신규 실업수당 청구 건수가 대폭 개선되며 일제히 하락함. 이에 따라 향후 금리 인하의 정당성이 낮아질 수 있다는 관측이 제기됨. - 달러인덱스는 미국의 고용지표 개선으로 인해 상승세를 보이며 97선 초반까지 오름. 영국 중앙은행은 기준금리를 동결했으나 추가 금리 인하 가능성을 열어둠. - 금 선물은 연준의 금리 인하 속도의 불확실성으로 인해 차익 실현 매물이 쏟아지며 1.05% 하락함. 암호화폐는 전반적으로 상승세를 보임.

● 핵심 포인트 - 아시아 증시, 미국의 기준금리 인하 소식에 홍콩 제외하고 모두 오름세 - 코스피, 장중 최고치 경신하며 삼성전자 8만 원 돌파 - 일본 증시, 미국의 기준금리 인하 이벤트에 환호하며 상승 지속, 반도체주 상승 두드러져 - 홍콩증시, 중앙은행의 기준금리 인하와 당국의 증시 부양책에 힘입어 오전 장에서 3년 내 신고가 경신하였으나 대형주들의 하락으로 하락 전환 - 중국 증시, 8월 증권 거래 인지세 전년 동월 대비 226% 증가하며 머니무브 현상 확인, 상해종합지수 3900포인트 돌파 시도 - 중국판 나스닥인 과창판 지수 상승하자 기술주 중심의 ETF 강한 반응, 로봇주의 시세 두드러져 - TIGER 차이나휴머노이드로봇 ETF, 최근 수익률 및 개인 매수세 1위 차지

- 미국이 9개월 만에 기준금리를 0.25% 포인트 인하했다. 이는 시장 예상에 부합하는 수준이며, 제롬 파월 연준 의장은 경기 침체나 고용 둔화가 현실화됐다고 판단한 것이 아니라 리스크 관리 차원에서 금리를 인하했다고 설명했다. - 파월 연준 의장은 고용 하방 리스크가 커진 만큼 통화정책 무게추가 고용으로 옮겨갈 것임을 시사했으며, 뉴욕 증시 3대 지수는 금리 인하 여파를 예의 주시하며 혼조세로 마감했다. - 캐나다는 기준금리를 0.25% 포인트 인하했고, 미국의 8월 신규주택 착공 건수는 한 달 전보다 8.5% 줄어들며 시장 예상치를 밑돌았다. - 도널드 트럼프 미국 대통령이 영국 국빈 방문에 나선 가운데 미국 빅테크들이 영국에 수백억 달러에 달하는 투자 계획을 밝혔다. - 중국 당국이 자국 기업들에 엔비디아 인공지능 칩 구입을 금지했다는 보도가 나온 가운데 젠슨 황 엔비디아 회장은 실망스럽지만 미국과 중국 사이에는 다뤄야 할 더 큰 의제들이 있고 인내심을 갖고 있다고 말했다.

● 핵심 포인트 - 미국 증시 일제히 하락 - 8월 소매판매 전월 대비 0.6% 증가하며 예상치 상회 - 소매판매 양호로 경기 둔화 우려 감소, 금리 인하 논쟁 심화 가능성 - 다우 지수 0.27%, 나스닥 지수 0.07%, S&P500 지수 0.13% 하락 - 임의소비재주 1% 상승, 에너지주 1.7% 상승, 유틸리티주 2% 하락, 기술주 0.57% 하락 - 엔비디아 1.6% 하락, 애플 0.6%, 아마존 1%, 메타 2% 상승, 테슬라 3% 상승 - 미국 국채 시장, 연준 금리 결정 주시하며 보합권 움직임 - 달러 인덱스 96선 중반까지 하락, 유로화 달러 대비 4년 만에 최고치

● 핵심 포인트 - 9월 FOMC 회의 개막, 연준 독립성 논란 중심인물들 참석 - 트럼프 대통령, 영국 왕실 초청으로 영국 국빈 방문 예정, 엔비디아 CEO 등 동행 - 트럼프 대통령, 자동차보다 반도체, 의약품에 더 높은 관세율 적용 가능성 시사 - 미국 8월 소매판매 0.6% 증가, 시장 예상치 상회 - 미국 8월 수입물가 0.3% 증가, 관세 영향으로 분석 - 알리바바의 마윈 창업자, 퇴임 후 인공지능 등 사업과 투자 확대 주도 및 알리바바 주요 의사결정 관여 - 오라클, 틱톡과 맺은 클라우드 계약 유지 전망, 주가 소폭 상승 - 일라이 릴리, 버지니아주에 50억 달러 규모 새 공장 건설 계획 - 뉴욕증시, FOMC 앞두고 숨고르기, 연내 금리 인하 횟수 관심

● 핵심 포인트 - 미국 증시 일제히 상승, 다우지수 0.11%, 나스닥지수 0.94%, S&P500지수 0.47% 상승 - 금리 인하 기대감 속 커뮤니케이션주 2% 이상, 임의소비재주 1% 이상 상승, 기술주 0.82% 상승 - 반면 필수소비재주와 헬스케어 주는 1%이상 하락 - 엔비디아는 중국당국으로부터 반독점법 위반 혐의로 추가 조사 받을 예정이며 주가는 약보합권에 머무름 - 구글의 알파벳은 4% 급등하며 시총 3조 달러에 진입, 아마존, 메타, 브로드컴도 1%대 상승, 테슬라 또한 머스크 CEO의 대규모 공개 매수에 힘입어 3%넘게 상승 - 미 국채시장은 연준의 통화정책회의 앞두고 관망세, 10년물 국채금리 4.04%, 2년물 국채금리 3.54% - 달러 인덱스는 97선 초반까지 하락, 프랑스의 신용등급 강등 여파 제한적 - 금 선물은 금리 인하 기대감에 힘입어 사상 최고치 경신, 오전 5시기준 0.91%상승한 3720달러 선에 거래됨 - 비트코인은 11만 5200달러 선, 이더리움은 4505달러 선에 거래 중

● 핵심 포인트 - 미국의 금리 인하 기대감 속 아시아 증시 대체로 상승 중이나 최근 상승에 대한 부담으로 경계감 존재 - 일본 증시는 최근 3거래일간 사상 최고치 경신 후 오늘 휴장 - 중국 내 8월 생산, 소비, 투자 등 주요 지표 예상치 하회, 경기 둔화 본격화 우려에도 정부 부양책 기대감으로 일부 섹터 수급 유입 - 한국 상장 중국 ETF 상승률 상위 : CATL 급등으로 반도체주 강세, TIGER 차이나전기차레버리지(합성) ETF 8%대 강세 - 대만, 22년 만에 1인당 GDP 한국 추월 전망, 반도체 호황과 정부 지원 덕분 - 대만 증시 특징주 TSMC, 엔비디아의 최첨단 A16 공정 도입 검토 소식에 상승 - 베트남 증시, 신규 증권계좌 개설 수 및 거래대금 급증하며 강세, VN 지수 5거래일 연속 상승하며 사상 최고치 경신

● 핵심 포인트 - 15일 중국 상해종합 지수는 보합권에서 출발해 0.1% 하락 중이며 홍콩 항셍 지수도 0.2% 내림세임. - 14일 스페인 마드리드에서 열린 4차 미중 고위급 무역회담에서 틱톡 매각 관련 논의가 진행됨. 이에 앞서 미·중 양국은 신경전을 벌여 불확실성이 확대됨. - 미국은 NATO 회원국에게 러시아산 원유를 구매하는 중국에 관세 부과를 촉구했으며 중국은 미국산 반도체에 반덤핑 조사를 착수한다고 발표함. 관세 휴전 기간은 두 달 가량 남았지만 이로 인해 단기적 변동성이 확대될 가능성이 있음. - 11시에는 중국의 8월 실물경기지표가 발표되며 소매판매 데이터가 가장 중요하나 컨센서스는 높지 않음. 그러나 보통 성수기로 평가되는 9월과 10월의 지표가 더 유의미할 것으로 판단됨. 특히 10월은 국경절을 앞두고 있어 소비심리 개선 및 경기 회복 기대감이 증시에 반영될 여지가 있음.

- 애플, 향후 4년간 미국 내 총 투자액 6천억 달러(약 830조 원) 투자 계획 발표 - 미국 내 제조업 생태계 구축 및 첨단 산업 지도 재작성 목표 - 애플, 자체 제조업 아카데미 개설 및 중소기업 대상 인공지능, 스마트폰 제조 기술 워크숍 개최 - 팀 쿡 CEO, 반도체 공급망 미국 중심 재편 강조 및 세계적 반도체 기업들과의 협력 확대 계획 - 코닝, 애플의 투자로 켄터키 공장 인력 50% 증가 및 생산량 3배 확대 예정 - 미중 고위급 대표단, 스페인 마드리드에서 회담 개최 - 회담의 주요 쟁점은 무역전쟁, 틱톡의 운명, 러시아산 석유를 둘러싼 미국의 압박 - 전문가들은 이번 회담에서 실질적인 성과물보다는 무역 휴전 연장 등 시간 벌기 예상 - 미중 정상회담에서의 진짜 승부 예상