● 핵심 포인트 - 맞춤형 메모리 시대가 열리며, HBM4, CXL, SOCAMM 관련 종목들이 주목받고 있음. - 삼성전자는 패키징과 비메모리 분야에서 기술력을 가지고 있어 최대 수혜주로 예상되며, 삼성전기도 후공정 분야에서 주목할 필요가 있음. - 반도체 연마 작업을 하는 케이씨텍, 비아를 뚫는 TSV 확대의 최대 수혜주인 이엔에프테크놀로지도 관심을 받고 있음. - CXL 관련 SSD 컨트롤러를 만드는 심텍, 전반적인 모드를 만드는 티엘비, 테스트를 할 수 있는 네오셈이 있으며, 이들은 대부분 후공정 관련 기업임. - 소켓 만드는 기업인 마이크로 콘텍스, 인터페이스 보드를 전문적으로 테스트해 주는 장비와 핸들러를 만드는 티에스이도 수혜주로 예상됨.

● 핵심 포인트 - 제약바이오, AI 소프트웨어, 반도체 접근이 유효하다고 언급했으며, 특히 제약바이오 분야에서는 알테오젠, 보로노이, 리가켐바이오의 IR 행사와 에이비엘바이오의 플랫폼 관련 학회로 인해 수급적인 요인이 지속될 것으로 전망함. 또한 상반기에는 4월에 열리는 ACR 미국 암학회에서의 기술이전 기대감이 있으며, 이러한 기술이전이 추가적인 상승 모멘텀으로 작용할 가능성이 있다고 분석함. - 추격 매수보다는 눌림을 공략하는 것이 좋다고 조언하며, 오전장이 강했던 종목들이 밀리는 시기나 최근에 강했던 AI 소프트웨어 관련주들이 쉬어가는 부분에서 매수 타이밍을 잡는 것을 추천함. 또한 오픈엣지테크놀로지, 퀄리타스반도체와 같은 종목들이나 의료회의 관련주들도 주목할 만하나, 추격 매수보다는 다음 날 쉬어갈 때 매수하는 것이 좋다고 제안함. 더불어 HBM과 우주항공 관련주들도 관심 있게 볼 것을 추천함.

● 핵심 포인트 - 로봇주는 지난주 조정 이후 일부 종목은 반등하나 전체적으로는 다소 엇갈리는 모습 보임. - 구글과 애플의 로봇 시장 진출 및 모건스탠리의 휴머노이드 로봇 시장 60조 달러 전망 소식이 투자심리 자극 중. - 국내 로봇 기업들도 AI 소프트웨어나 하드웨어 분야에서 수혜 가능성 언급됨. - 현재 시장에서는 의료 AI, 2차 전지, 반도체 등 다른 종목군으로도 수급 분산되는 분위기라 로봇주의 강한 상승은 어려울 것으로 예상. - 실질적으로 대기업 관련 계열사나 개별 이슈 보유 종목 중심으로 관심 필요하다는 의견. - 올해 초와 달리 로봇 테마만으로 주가 상승하는 시기는 지났다는 분석.

● 핵심 포인트 - 의료 AI 관련주인 클래시스가 7%이상 상승함. 이는 지난주 실적 발표 결과가 좋았음에도 주가에 반영되지 않다가 이번에 반영된 것으로 보임. - 2023년은 의료 AI 분야에서 중요한 시기였으며, 많은 기업들이 유럽, 일본, 북미 지역에서 의료비 급여 수가를 받기 위해 노력했음. 대표적으로 루닛은 볼파라를 인수하고 미국 FDA승인을 기다리고 있음. - 2024년 12월 FDA는 AI 기반 의료기기에 대한 절차를 간소화 하겠다고 밝혔으며, 이에 따라 루닛의 유방암 관련 진단 솔루션인 볼파라의 FDA승인이 빠르게 이루어질 것으로 예상됨. - 루닛은 아스트라제네카와의 협력을 통해 폐암 시장에서도 활약 중이며, 이러한 성과를 바탕으로 의료 AI분야에서 흑자 전환을 이룬다면 해당 시장 전체의 성장을 이끌 것으로 전망됨. - 또한, 솔트룩스나 신테카바이오처럼 AI 의료 관련 데이터를 보유한 기업들 역시 수익구조가 확대될 것으로 보이며, 챗 GPT의 발전으로 인해 더욱 전문화된 서비스가 가능해질 것으로 예상됨. 따라서 루닛, 제이엘케이, 딥노이드 같은 기업들도 실적 개선 여지가 충분하다고 판단됨.

● 핵심 포인트 - 의료 AI 시장이 2030년 270조 원대로 성장할 것으로 예상되며, 이를 선점하기 위해 구글, 아마존 등 빅테크 기업들이 적극적으로 참여하고 있음. - 아마존은 자회사 원메디컬을 통해 의사와 환자의 대화를 자동으로 기록하고 진료 기록을 요약하는 AI 프로그램을 개발함. - 구글은 작년에 의료진의 업무 부담을 줄이는 AI 도구를 공개함. - 한국 기업 중 쓰리빌리언은 아스트라제네카와 희귀질환 환자의 신속 진단을 위한 유전자 검사 협력 MOU를 체결하였고, 토마토시스템은 미국 캘리포니아 지역의 기관들과 건강관리 프로그램 계약을 체결하면서 시장 확대에 나섬. - 한편 제이엘케이는 뇌졸중 AI 솔루션의 일본 인허가를 획득함. - 글로벌 휴머노이드 로봇 시장이 2035년 54조 원 규모로 예측되고 있으며, 모건스탠리는 해당 시장이 최대 60조 달러까지 성장할 것이라 전망함. - 지난주 코스닥 시장에서 기관의 관심을 가장 많이 받은 종목은 레인보우로보틱스로 알려짐.

[종목: 두산에너빌리티] - 오늘 아침 폴란드 원전 관련 수주 철회 이슈가 있었으나 큰 반응 없음 - 한국 한수원은 다음 달 체코 두코바니, 테멜린 2기 수주 모멘텀과 폴란드 2차 수주 기대감 존재 - 두산밥캣과의 인적 분할 후 1조 차입금으로 SMR 원전 공장 건설 계획중이며 이에 따라 SMR수주 및 두코바니 수주 최종 계약 시 시장에서 긍정적 평가 예상 - 2020년 하반기까지 원전 모멘텀 지속 전망 - 지난 금요일 두산에너빌리티 주가 상승은 원전 뿐만 아니라 조선주와 가스터빈 영향도 있음 - 최근 외국인들의 매수가 많은 종목 중 하나

● 핵심 포인트 - 에이럭스는 교육용 로봇 제작 업체로 코딩 기술을 바탕으로 드론 시장에도 진출함. - 나노드론을 주력 제품으로 생산중이며 부품 국산화에 성공해 미국 시장 진출 계획 밝힘. - 중국 드론 기업 제재로 한국 기업 반사이익 기대감 존재. - 지난해 국내 드론 수출 증가했으며 에이럭스 역시 높은 시장 기대치 보유. - 상장 후 한달 뒤 보호예수 물량 출회 가능성 있어 유의 필요. - 이미 보유자는 수익 실현 고려, 신규 매수는 관망 추천.

● 핵심 포인트 - 삼양식품은 수출 비중이 높아 주가가 상승함. - 농심은 수출 비중 37%, 삼양식품은 81%로 수출 중심의 기업임. - 삼양식품은 불닭볶음면의 인기로 매출이 증가하였으며, 고정비가 적어 영업이익도 높음. - 고환율과 정치적 불확실성, 내수 경기 침체 속에서도 수출 비중이 높은 기업들의 시세 흐름은 당분간 지속될 것으로 전망됨. - 삼양식품, 풀무원, 오리온 등 수출 중심의 기업들은 우상향 하는 흐름을 보임. - 불닭볶음면 소스를 만드는 에스앤디도 시세 흐름이 강함. - 오리온이나 풀무원은 삼양식품에 비해 주가 흐름이 덜 부담스러움.

● 핵심 포인트 - 반도체 업계는 저전력, 고효율, 저렴한 제품을 선호하는 추세이며, 이에 따라 기판 관련주들이 강세를 보이고 있음. - 엔비디아의 SOCAMM 관련 모듈 생산 계획은 빅테크 업체들의 AI PC 개발과 연관되어 있으며, MS와 DELL도 해당 분야에 주력하고 있음. - 이러한 변화로 인해 기존의 메모리 반도체 외에도 HBM에 대한 수요가 증가할 것으로 예상되며, 이는 심텍, 코리아써키트, 대덕전자 등의 기업에 긍정적인 영향을 미칠 것임. - 또한, 하반기부터는 HBM4 및 유리기판 양산이 시작될 예정이므로, 소부장 업체들의 움직임에 주목할 필요가 있음. - 일반적으로 OECD 경기선행지수가 6개월 정도 주가를 선행하는 경향이 있으므로, 하반기 반도체 사이클 회복을 고려하면 지금부터 관련 주식에 투자하는 것이 적절할 수 있음.

● 핵심 포인트 - 엔비디아, 개인용 AI 슈퍼컴퓨터 대중화를 위한 특수 D램 모듈 'SOCAMM' 개발 및 생산 계획 발표 - SOCAMM은 가성비가 좋고 탈부착이 가능해 성능과 용량의 극대화가 가능하며, 삼성전자와 SK하이닉스 등과 상용화 가능성 협의 중 - 심텍과 티엘비 등이 소켓용 기판 공급을 위한 협력 진행 중이며, 지난주 강했던 CXL과 온 디바이스 AI 관련 주들도 상승 랠리 이어가는 중 - 삼양식품, 불닭 시리즈의 글로벌 인기에 힘입어 지난해 영업이익이 전년 대비 133% 성장하며 창사 이래 최대 실적 달성, 농심 추월 - 농심은 신제품 출시 및 수출 전용 공장 완공 예정이며, 삼양식품은 중국에 첫 해외 공장 설립 계획 밝힘

● 핵심 포인트 - 코스피 2600선, 코스닥 760선 돌파 기대 중이나 외국인 수급 부족 - 외국인 1500억 원대 순매도, 선물시장에서는 1천억 원대 순매수 - 달러 대비 원화 환율은 소폭 상승 중 - 반도체 업종 강세: 삼성전자는 정체, SK하이닉스는 외국인 매수세로 선전 - 엔비디아의 HBM SOCAMM 개발로 인한 반도체 기판 종목들 선전 - 방산주 업종 내 순환매: 지난주 LIG넥스원 상승 후 조정, 한화에어로스페이스와 현대로템은 사상 최고가 경신 - 조선주는 눌림목 발생 시 매수 기회, 석유화학 분야는 보수적 접근 추천 - 엔터주는 조정 중이나 추세 하락으로 보기는 어려움

● 핵심 포인트 - 보통 트럼프 새 정부가 들어서면 100일 정도를 '허니문 기간'이라 하며 이 기간 동안 가장 불확실성이 확대 - 현재 시장의 가장 큰 화두는 관세이며, 관세를 피할 수 있는 산업에 자금이 몰리고 있음 - 한국 수출주인 조선, 방산 등은 미국의 관세와 무관하기 때문에 좋은 흐름을 보이고 있으며 이러한 추세는 지속될 것으로 예상 - 다만 급상승했기 때문에 조정 가능성을 염두에 두고 가격이 하락했을 때 매수하는 전략이 필요 - 반면 자동차처럼 관세 영향을 직접적으로 받는 산업은 회피하는 전략이 필요

● 핵심 포인트 - 코스피가 2600선, 코스닥이 760선을 회복하였으나 외국인들의 이탈이 지속되고 있음 - 2월달 매수 규모 및 거래대금 현황이 크게 늘어, 코스피는 지난 14일 13.9조 원이 거래되며 4개월만에 월평균 10조원을 넘어섬 - 외국인 지분율은 31.2%로 작년 7월 대비 감소하였으며 5주 연속 매도세를 보이고 있으나 매도 규모는 줄어들고 있음 - 외국인은 조선, 방산, 원전 등 업종은 순매수하나 2차 전지, 은행, 보험, IT중 삼성전자는 순매도 하는 등 업종별 양극화 현상이 나타남 - 미국의 관세 협박은 실제 보편관세가 적용된 국가가 중국만 있어 협박에 그칠 가능성이 높고 한국 정부가 미국의 관세 정책 대응을 위한 태스크 포스 팀을 만드는 등 순조로운 해결이 기대되나 협상에 따라 일부 내주는 것이 있을 것으로 전망

● 핵심 포인트 - 전반적인 시장 분위기가 좋으며, 특히 반도체 종목들의 움직임이 강함. - 미국 시장에서의 주요 경제지표 발표가 긍정적인 시장 환경을 만들고 있으며, 달러 약세 분위기로 인해 국내 시장의 환율 조정도 이루어지고 있음. - 종전 가능성과 관련해 트럼프 대통령과 푸틴 대통령의 정상회담 및 우크라이나, 미국, 러시아가 모두 모이는 사우디 회동이 기대되고 있음. - AI 시장 확대에 따라 유리기판 개발 경쟁이 치열해지고 있으며, 이로 인해 기판 관련 종목들이 강세를 보이고 있음. - 주목해야 할 유리기판 종목으로는 씨앤지하이테크를 추천함. 이 종목은 차세대 유리기판 핵심 기술을 독자 개발했으며, 전자 신호 연결 관련 원천 기술을 보유하고 있음.

● 핵심 포인트 - 화학주 중 롯데케미칼은 바닥권에서 반등 중이며, 이는 구조조정 계획 발표에 따른 것임. - 롯데케미칼은 향후 수익성이 높은 사업으로 전환 및 안 좋은 사업 매각 등의 구조조정 필요함. - 현재 PBR은 0.2배 수준으로, 구조조정이 핫이슈가 될 것으로 예상됨. - 의료 AI 관련주는 대체로 긍정적인 추세이나 일부 종목은 등락 있음. - AI가 접목된 수술용 로봇들은 다음 타자로 눈여겨볼 만하며, 특히 고영, 큐렉소, 뉴로메카, 더블유에스아이 등이 주목됨.

● 핵심 포인트 - 한화에어로스페이스와 현대로템이 사상 최고가를 경신하며 업종 내 순환매가 계속되고 있음. - LIG넥스원은 지난주 중반부터 조정을 받고 있으나, 현재 자리는 도전해 볼 만하다고 함. - 동남아시아, 필리핀 등에서 한국 무기 구매에 대한 관심이 높아지고 있으며, 유럽 진출은 어려움이 있음. - 조선 기자재 업종이 동반 상승중이며, 선박 원가의 60% 가까이 차지하는 기자재 사업이 주목받고 있음. - 조선주 중에서는 한화오션과 HD현대중공업을 가장 유망하게 보고 있으며, 조정 시 매수 기회로 활용 가능하다고 함.

- 코스닥 시장 내 업종 중 의료 정밀기기와 제약 업종이 강세를 보임. - 쓰리빌리언, 이오플로우, 동국생명과학, 샤페론 등이 높은 상승률을 보임. - 미국 10년물 국채 금리 하락으로 바이오주들이 힘을 받고 있음. - 반면 섬유 의류 업종은 약세를 보이고 있으며 폰드 그룹, 패션 플랫폼 등이 하락함. - 대형주 중에서는 심텍, 가온칩스, 덕산네오룩스 등 반도체 및 기판 주들이 강세임. - 중형주 중에서는 에이팩트, 티엘비, 그래디언트 등이 오름. - 소형주 중에서는 린드먼아시아, 마이크로컨텍솔, 샤페론 등이 상승함. - 한편, 레인보우로보틱스는 삼성전자의 자회사 편입에도 불구하고 차익 실현 매물 출회로 하락함.

● 핵심 포인트 - 17일 달러 환율은 2.5원 내린 1441.5원으로 출발 후 1442원대에서 등락중 - 지난 주 금요일 미 달러화 지수 0.29% 하락했으며, 미국 내 소비 부진 및 대규모 인력 감축 소식이 원인 - 미국 장기 금리 하락해 달러 약세 보이며 유로화는 강세 지속 - 달러 약세로 엔화, 영국 파운드화, 중국 역외 위안화도 전반적인 강세 - NDF 역외 환율은 2.5원 내린 1439원으로 호가 되었으나 현재 1440원대 초반에서 등락 - 최근 트럼프 대통령의 관세 발언 특히 자동차 관세 인상 가능성 시사 하며 이에 대한 우려감 존재 - 금주에도 트럼프 관세 이야기는 국내 시장에 약세 요인으로 작용 할 듯 보여지며 이로 인해 달러가 약세임에도 시장은 부담을 느끼는 모습 - 금일 환율은 1440원 선에서 공방이 있을 것으로 예측되며 지난주 달러 약세를 고려 시 1434원~1444원 사이에서 움직일 것으로 전망

● 핵심 포인트 - 전고체 배터리 관련주들이 상승세를 보이고 있으며, 현대차그룹이 전고체 배터리 내재화 계획을 밝힌 것이 영향을 미치고 있음. - 현대차그룹은 2030년을 목표로 전고체 배터리 양산을 준비 중이며, 이에 따라 소재주들이 주목받고 있음. - 대표적인 관련주로는 레이크머티리얼즈, 이수스페셜티케미컬 등이 있음. - 한편, 외국인 투자자들은 코스피에서 매도세를 보이고 있으나, 선물에서는 매수세를 보이고 있음. - 외국인 투자자들의 선물 누적 잔고가 매도에서 매수로 전환되었으며, 이는 한국 주식시장에서의 리스크가 줄어들었다는 신호로 해석됨. - 이번 주 코스피 지수는 2630포인트까지 상승할 가능성이 있으나, 큰 폭의 상승은 기대하기 어려움.

● 핵심 포인트 - 특징주: 시프트업, 외국인 중심의 순매수세 지속. 승리의 여신 니케와 스텔라 블레이드의 글로벌 흥행으로 IP 시너지 효과 기대. 영업이익과 실적 증가로 시장에서 긍정적 반응. - 시장 테마: - CXL 관련주: 삼성전자와 SK하이닉스의 CXL 메모리 양산 임박 소식에 강세. 티엘비, 퀄리타스반도체, 파두 등 상승. - LPDDR5 관련주: 엔비디아의 개인용 AI 슈퍼컴퓨터 특수 메모리 SOCAMM 개발과 상용화 소식에 LPDDR5 D램 수요 증가 기대. 심텍, 에이팩트, 코리아써키트 등 상승. - 유리기판 관련주: 시장 개화 기대감에 강세. 피아이이, 필옵틱스, 켐트로닉스 등 상승. - 의료AI 관련주: 쓰리빌리언과 아스트라제네카의 협력, 엔비디아 젠슨 황 CEO의 세포 언어 이해 발언 등으로 의료AI 산업 성장 기대. 토마토시스템, 제이엘케이, 루닛 등 상승. - 조선 기자재 관련주: 글로벌 LNG 운반선 신수요 증가 전망에 따른 국내 주문 물량 증가 기대. 태웅, 태광, 동성화인텍 등 상승. - 하락 테마: 우크라이나 재건주, 자동차 관련주. 반도체주로의 수급 이동과 트럼프 대통령의 자동차 관세 발표 가능성에 각각 하락.