● 핵심 포인트 - SK하이닉스가 코스피 시총 상단에서 2% 중반의 오름세를 보이며 선전 중이며, 전반적인 반도체주의 흐름은 종목별로 상이함. - 외국인들은 최근 반도체와 조선, 그리고 일부 방산주를 중심으로 매수했으며, 이는 해당 섹터에 대한 긍정적인 전망에 기반한 것으로 보임. - 특히, SK하이닉스는 올해 1분기 실적에서 상장 기업 중 1위를 차지하였으며, 현재 PBR이 1.9배로 평가되어 향후 10% 이상의 상승 여력이 있을 것으로 예상됨. - 또한, 데이터 센터 투자 지속 및 중국발 규제 해소 가능성, 정부 관련 B2G 시장 개방 등 여러 긍정적인 요인들이 존재함. - 따라서, SK하이닉스 주식을 긍정적으로 평가하며, 현시점에서 매수 후 장기 보유하는 전략을 추천함. - 더불어, HBM 관련주인 한미반도체, 테크윙, 이수페타시스 등에도 주목할 필요가 있음.

● 핵심 포인트 - 로봇주 대부분이 52주 최고가를 경신중이며, 특히 로보티즈는 과한 상승세를 보임. - 현재로서는 레인보우로보틱스나 두산로보틱스 같은 대형 종목이나, 원익홀딩스처럼 그룹 내 로봇 자회사를 가진 종목에 주목할 필요가 있음. - 에브리봇, 유진로봇 등 소형 종목 보유자는 차익 실현 후 대형주로 전환 고려 추천.

- 울산시와 한국남부발전이 135MW 규모의 청정수소 전소발전소 건립 업무 협약 체결 - 해당 발전소는 약 32만 가구가 한 달간 사용할 전기량 생산, 2029년 착공해 2031년 완공 예정 - 건축 분야는 삼성E&A, 두산에너빌리티는 수소 전소 발전 기술 보유로 수혜 예상 - 두산퓨얼셀은 발전용 수소연료전지 부분 시장 점유율 1위, 친환경 정책 기대감으로 주가 재평가 가능성 존재

● 핵심 포인트 - 현대로템 : 목표주가 18만원으로 20% 상향조정됨. 1분기 실적 컨센서스 상회했으며 영업이익률 4분기 연속 두자리수 기록중. 방산 및 철도사업에서의 수주성공과 부품 국산화 및 원가절감으로 지속가능한 수익기반 마련함. 폴란드 2차 계약 체결 임박하였으며 루마니아와 슬로바키아 등 타국가와의 협상도 진행중임. - 삼양식품 : 목표주가 125만원으로 대폭 상승. 1분기 어닝서프라이즈 기록했고 영업이익률 25%로 역대 최고수준임. 미국매출 20%, 중국매출 10%증가하였고 전체수출 43% 늘어남. 밀양2공장 가동본격화로 수출확대 예상되며 주 수출국인 미국과 중국의 상호관세유예도 긍정적 영향 미칠것으로 전망됨.

● 핵심 포인트 - 사상 최대 실적 종목 : 삼양식품, 비에이치아이, SAMG엔터 - 삼양식품 분기 실적 영업이익 1천억 원대 돌파, 6월 신공장 증설 예정 - 비에이치아이 누적 수주액 2조 4천억 원, 기술적 이격도 심해짐 - SAMG엔터 실적 턴어라운드로 이틀 만에 50% 이상 상승 - 수소 섹터 관련주 : 한화솔루션, 현대제철, 에스퓨얼셀 - 미국 IRA법 및 보조금 지급 기한 단축 법안 추진 - 현대차, 사우디와 수소 에너지 관련 협력 강화 - 각 종목 긍정적 이슈 존재 - 전략주 : 아이티센글로벌 - 1분기 순이익 260억 대로 높은 성장률, 작년 1분기 대비 14배 증가 - 금거래소 인수 후 금값 상승으로 매출 및 이익 증가 - 스테이블 코인 및 STO 관련 이슈 주목할 만함

● 핵심 포인트 - 월가의 거물들이 투자한 종목 리스트가 공개됐다. - '13F'라 불리는 이 보고서는 자산 1억 달러 이상을 운용하는 기관 투자자들이 분기마다 공개하는 보유 종목 리스트이다. - 기술주 여왕 캐서린 우드는 테슬라, 팔란티어, 코인베이스, 로블록스 등 미래 고성장 산업에 올인했다. - 특히 코인베이스는 S&P500 편입 기대감과 실적 회복세에 힘입어 비중을 확대했다. - 또한 디어앤코, 깃랩, 크리스퍼 테라퓨틱스 등 기술 혁신 기업들을 포트폴리오에 추가했다. - 브리지워터 창업자 헤지펀드계의 전설 레이 달리오는 알리바바, 알파벳, 엔비디아, 마이크로소프트 등에 비중을 두었으며, 특히 알리바바와 마이크로소프트 비중을 늘렸다. - 또한, SPDR 골드 ETF와 징둥닷컴을 포트폴리오에 편입하며 경기 불확실성에 대비했다.

● 핵심 포인트 - 투자의 대가 짐 로저스는 미국 주식 시장의 황금기가 끝나가고 있다고 진단함. - 이로 인해 다른 나라에서도 비슷한 현상이 일어날 것이라 예상하며 우려를 표명함. - 반면 중국은 재부상하고 있어 투자가치가 있다고 평가함. - 짐 로저스는 1971년부터 지금까지 한번도 금과 은을 판 적이 없으며, 이것들은 항상 그 가치를 유지해 왔고 투자자 스스로를 보호하는 방법이라고 주장함.

● 핵심 포인트 - 양 시장은 그간의 상승을 뒤로하고 차익 실현 매물 소화 과정을 겪으며 하락 마감이 예상됨. - 코스피는 0.64%, 코스닥은 0.83% 하락 마감이 예상됨. - 코스피는 삼성전자가 버텼지만 하이닉스와 일부 반도체 주 중심의 차익 매물이 쏟아짐. - 전문가는 지금의 조정은 시장 참여자들에게 좋은 기회를 주는 건전한 조정이라 평가하며, 외국인들 입장에서 원화 자산 비중이 매력적인 구간이기에 크게 우려할 필요는 없다고 봄. - 오히려 사고 싶었던 종목들에 대해 비중을 늘릴 기회로 대응하는 것이 좋다고 조언함. - 코스닥은 코스피보다 낙폭이 두드러졌으며, 로봇주와 반도체 소부장 주 중심의 매물이 쏟아짐. - 전문가는 오래 가져갈 전략보다는 순환매 흐름에 따라 대처하며 접근하는 것이 좋다며, 제약 바이오주 중 코스닥 종목 중심으로 살펴볼 필요가 있다고 조언함. - 또한 대선 전까지는 정책 테마에 따른 이슈가 계속될 가능성이 높아 일시적 차익실현이 크게 나올 것도 염두에 둬야 한다고 첨언함. - 트레이딩 관점으로 접근하는 것이 현재 코스닥에 맞다고 봄. - 대선 이후에는 코스닥 벤처기업 중심으로 상승세가 크게 나타날 가능성이 있어 길게 가져갈 타이밍이 올 수도 있다고 전망함.

- 반도체 산업 중에서도 특히 HBM 분야에서의 경쟁이 치열해질 것으로 예상됨. - 삼성전자는 HBM4로의 전략적 빠른 선회로 SK하이닉스와의 경쟁이 주목됨. - 단기적으로는 SK하이닉스 및 관련 기업들(테크윙, 한미반도체, 한화비전 등)의 움직임이 활발할 것으로 전망되며, 삼성전자의 HBM4 로드맵 발표 후에는 삼성전자 밸류체인의 움직임이 예상됨. - 2025년 5월 14일, SK하이닉스는 사우디발 이슈로 블랙웰 1.8만 개 계약을 체결하였으며 이는 몇십 조 규모로, 12단 반도체와 관련하여 SK하이닉스의 물량 증가가 예상됨.

● 핵심 포인트 - 한국은 GDP 대비 수출 비중이 40% 이상으로 매우 높아 환율 변동성에 민감함. - 최근 3년간 달러당 원화 환율이 1100원대에서 1400원대로 상승한 것은 미국의 경제 성장률이 한국보다 높았기 때문임. - 원화 약세가 수출에 유리하지만, 외국인 수급에는 부정적인 영향을 미침. - 그러나, 과거 경험상 코스피가 장기간 랠리를 펼쳤을 때는 한국의 경기가 좋고 수출이 잘 되어 경제 성장률이 상위권이었을 때였음. - 따라서, 실물 경제가 좋아져서 그에 따른 통화 강세가 나타나야 외국인들이 안심하고 장기 투자할 수 있음.

● 핵심 포인트 - 로봇주는 매매 관점으로 접근해야 하며 길게 끌고 가는 것은 지양함. - 국내 로봇 기업들은 글로벌 로봇 산업 내에서 기술력이나 포지션이 미미하기 때문임. - 따라서 수급과 정책 이슈를 주시하며 약게 매매하는 것이 좋음. - 톱픽 종목으로는 주요 저항대를 돌파한 감속기 부품 업체 에스피지를 추천함.

- 외국인은 삼성전자, SK하이닉스, HD현대일렉트릭, 두산에너빌리티를 순매수 중이며, 기관은 HMM, JYP Ent., 브이티, KB금융을 담음. - SK하이닉스는 미국 사우디의 AI 빅딜 성사 소식 속에 외국인 수급이 유입되고 있으나 주가는 하락 중. 이는 그동안 상승에 따른 건강한 조정으로 해석됨. - 외국인은 SK텔레콤, 레인보우로보틱스, 삼성중공업, 현대로템을 매도 중이며, 기관은 삼성전자, SK하이닉스, 현대로템, NAVER를 매도함. - 현대로템은 대만에서 무인 전동차 4200억 원어치 공급계약 체결 소식에 주가가 상승 전환했으나 외국인과 기관은 매도 중. 이는 상승에 따른 일시적 차익 실현으로 보임.

● 핵심 포인트 - 금일 시장은 전반적인 조정 양상을 보이나 외국인 매수세 증가로 우상향 움직임 기대 - 생성형 AI 시장이 확대되고 있으며, 한국 기업들의 도입 속도는 세계 최고 수준 - 생성형 AI는 기존의 것들을 재구성하여 새로운 것을 만들어 내는 것 - 국내 대표적인 생성형 AI 기업으로는 NAVER, 코난테크놀로지, 마음AI, 솔트룩스, 폴라리스오피스 등이 있음 - 코난테크놀로지는 국내 LLM 연구 개발 기업이며, 마음 AI는 AI 시스템 구축 기업임 - 솔트룩스는 B2C AI 솔루션 중심 기업이며, 폴라리스오피스는 메타버스 플랫폼과 문서 AI 기업임

● 핵심 포인트 - 풍산은 1분기 때 구리 가격의 변동성과 방산 부분의 내수와 수출 변화로 불확실성이 커졌으나, 양호한 실적을 기록함. - 수출 자체는 증가했으나 수출 비중이 줄어 수익성이 악화될 것이라는 우려가 있었으나, 이를 극복함. - 본업인 신동 부분(구리 가공)에서도 재고평가이익이 반영되어 좋은 실적을 이룸. - 2분기에는 수출 쪽에서의 매출 증가가 예상되어 수익성 개선이 기대되며, 구리 가격이 버텨주고 있어 신동 부분 또한 성과가 예상됨. - 목표주가를 8만 5천원으로 상향 조정하였으며, 이는 1분기 호실적과 국내 방산 업체들의 주가 상승을 반영함. - 환율이 소폭 하향 안정화될 가능성이 있어 수출 부분의 수익성에는 부정적인 영향이 있을 수 있으나, 각국 정부의 군비 투자 증가로 장기 성장성은 확보되었다고 판단함. - 단기 악재로 주가 하락 시 비중 확대하는 전략도 유효하다고 봄. - 미국과 중국 간의 갈등으로 방산 부분의 센티멘트가 좋아지고 있으며, 국제 긴장 관계가 느슨해지기 전까지는 중장기적으로 관심을 가져야 한다고 조언함.

● 핵심 포인트 - 전력과 조선 업종은 미국의 긴급 요청 가능성이 높은 섹터로 평가되며, 오늘 소폭 하락하였으나 큰 조정은 아님. - 특히 전력 분야는 트럼프 대통령의 관세 정책으로 인해 미국 내 제조업 활성화 및 전력 수요 증가가 예상됨. - AI 산업 발전으로 인한 전력 수요 증가와 노후 전력 교체 필요성도 존재함. - 국내 전력기기 업체들은 글로벌 경쟁에서 후발주자이나, 미국 시장에서의 틈새시장 확대 기회가 있음. - 현대일렉트릭은 북미 프로젝트 관련 수주잔고가 65%로 높아 추천 종목으로 선정됨.

● 핵심 포인트 - 삼성전자의 HBM 랠리 합류 시기는 불확실하나, 올해 말 정도로 예상되며 HBM4 개발 및 승인이 급선무임. - 삼성전자의 M&A 전략은 반도체 부문과 DX 부문을 분리하여 고려할 필요 있음. - 반도체 소재 부분의 M&A 검토 필요성 강조. - 장비 쪽은 적대적 관계에 있는 글로벌 반도체 장비 기업이 많으므로 M&A보다는 협업이 바람직함. - 국내 스타트업과의 협업 및 M&A 검토 필요

● 핵심 포인트 - 전력 관련주가 지난해 시장을 주도하다 최근 낙폭을 회복하며 상승세임. - AI 데이터 센터 전력 부족 문제와 추가 투자 계획으로 인해 해당 섹터가 힘을 받고 있음. - AI 향 전력 수요는 작년 기준 4GW에서 2030년 84GW로 21% 폭증할 것으로 전망됨. - 2020년부터 2024년까지 대미 변압기 수출 규모가 10배 이상 증가함. - 구조적 성장이기 때문에 당분간 이러한 흐름이 지속될 것으로 예상됨. - LS ELECTRIC, HD현대일렉트릭, 효성중공업 등 국내 대표 기업들의 투자가 이어지고 있음. - 현재 LS ELECTRIC은 PER 21배, 효성중공업은 PER 15배, HD현대일렉트릭은 PER 18배에 거래되고 있으며, 추가 상승 여력이 있다고 판단됨.

● 핵심 포인트 - 네이버는 글로벌 빅테크 및 오픈AI와 함께 파운데이션 모델 구축에 집중하고 있음. - 카카오는 자체 모델 구축보다 오픈AI의 모델을 활용하여 AI 에이전트 서비스를 빠르게 제공하는 전략을 세움. - 카카오는 올해 내에 해당 서비스를 정식 출시하는 것을 목표로 하며, 베타 테스트 결과 기능적으로 잘 구현되어 있다는 평가를 받음. - 오픈AI와의 협업으로 출시될 서비스가 광고 부문에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 예상됨. - 현재로서는 자세한 비즈니스 모델과 기능이 밝혀지지 않아 정확한 예측은 어려움. - 양사의 최근 주가 조정은 검색 엔진에 대한 우려 때문으로 분석됨. - AI에 대한 정책적 지원이 이루어진다면, 파운데이션 모델에 집중하고 있는 네이버가 더 많은 지원을 받을 가능성이 높음.

● 핵심 포인트 - 지역난방공사와 한국전력이 52주 최고가를 경신 중이며, 외국인 투자자의 수급이 꾸준히 유입되고 있음. - 두 기업은 유가와 환율 하락으로 인한 원가율 개선으로 1분기 실적이 전년 대비 큰 폭으로 상승함. - 반면 한국가스공사는 영업이익이 전년 대비 9.5% 하락하였으며, 미수금 증가와 매출 감소로 인해 어려움을 겪고 있음. - 투자자들은 실적이 좋은 지역난방공사와 한국전력에 비중을 늘리고, 한국가스공사는 회복을 확인하기 전까지 보수적으로 접근해야 함.

● 핵심 포인트 - SAMG엔터가 '캐치!티니핑'의 인기에 힘입어 연일 상승세를 보이고 있음. - 1분기 매출액 357억 원으로 전년 대비 41% 증가, 영업이익은 2분기 연속 흑자 전환함. - 라이센스 매출이 급증하고 있으며, 특히 중국에서의 성과가 두드러짐. - 향후에도 지속적인 성장과 수익 창출이 기대됨. - 다만, 현재 주가가 매우 높은 수준이므로 신규 진입은 부담스러울 수 있음.