● 핵심 포인트 - 한화엔진, 1분기 매출액 8.5% 상승한 3182억 원, 영업이익 14.9% 상승한 223억 원 기록. - 선박, 엔진 부문 국내 및 중국향 납품 증가, 비선박 엔진 부분 고마진 AM 사업 매출 견고. - 스피어, 미국 글로벌 우주항공 발사 업체와 10억 1500만 원 규모 특수합금 공급 계약 체결. 이는 최근 매출액 대비 39.72%. - 계약 기간은 2026년 6월 2일까지이며, 공시는 시간 외에서 3%대 강세 보임. - 신라젠, 항암제 후보물질의 임상시험을 급성 골수성 백혈병 환자 대상으로 확대하는 계획을 미국 FDA에서 승인받고, 해당 항암제 권리 인수. - 기존에는 치료제 개발 단계마다 최대 3005억 원 지불 예상했으나, 이번 인수로 35억 원 가량 지불함. 이로 인해 애프터마켓에서 20% 넘게 상승.

● 핵심 포인트 - 테슬라: 바클레이즈가 1분기 실적 발표를 앞두고 목표주가를 275달러로 낮추고 투자 의견은 중립 유지, 테슬라는 연초부터 판매가 부진해 올해 판매량 증가 목표 달성이 어려울 것이라 지적, 주가는 5.75% 낙폭 - 치폴레: 내년 초 멕시코 첫 매장 오픈 및 글로벌 확장 전략 본격화, 미국, 멕시코, 캐나다 협정에 따라 멕시코산 아보카도 관세 유예, 주가는 3% 넘게 하락 - 우버: 미 연방거래위원회(FTC)가 우버를 상대로 소송 제기, FTC는 우버가 소비자에게 오해의 소지가 있는 정보 제공, 간편한 해지 방법 안내 부족, 사용자 동의 없는 요금 청구 등을 주장, 이로 인해 우버는 FTC 법과 온라인 쇼핑 신뢰 회복법 위반 혐의를 받음, 주가는 3% 넘게 하락 - 애플: 모펫네이선슨이 애플에 대한 매도 의견 유지 및 목표 주가를 184달러에서 141달러로 낮춤, 트럼프 대통령의 관세 정책과 중국과의 무역 갈등이 애플의 장기 수익 전망에 부정적 영향을 미친다고 밝힘, 주가는 1.94% 하락 - 아마존: 레이몬드 제임스가 아마존에 대한 투자 의견을 강력 매수에서 시장 수익률 상회로 하향 조정 및 목표 주가를 275달러에서 195달러로 낮춤, 관세와 거시경제의 불확실성 등 역풍이 존재한다고 밝히며 영업이익 리스크와 수익화 지연을 이유로 강력 매수 의견을 유지하기 어렵다고 밝힘, 주가는 3% 넘게 하락 - 엔비디아: 젠슨 황 CEO가 일본에서 인공지능 기술 발전으로 인한 에너지 수요 증가 언급 및 전력 생산 확대 촉구, 아시아 주요국을 잇따라 방문하며 규제 강화 속 AI 영향력 확장 시도, 주가는 0.14% 상승 - 디스커버 파이낸셜 서비스: 캐피털 원이 디스커버 파이낸셜 서비스 인수에 대한 승인을 받으며 미국 최대 규모의 신용카드 회사 탄생 가능성, 이번 거래로 캐피털 원은 JP모건, 뱅크오브아메리카, 씨티그룹 등 주요 경쟁사들과의 신용카드 시장 경쟁에서 우위를 점할 것으로 전망, 주가는 3.56% 상승

● 핵심 포인트 - 수급 특징주 : 외국인과 기관이 동시에 매수 중인 종목으로는 한국전력, 인성정보, 흥아해운 등이 있음. - 한국전력 : 외국인은 8거래일, 기관은 13거래일 연속 매수 중이며, 환율 하락 및 원자재 가격 하락으로 인해 이익 증가 예상됨. 또한, 주식 배당금이 기존 213원에서 1500원까지 높아질 전망임. 다만, 단기적으로 주가가 크게 상승했기 때문에 조정 시 매수 추천함.

- 코스닥 시장에서 컴퍼니케이, 엑스페릭스, SV인베스트먼트 등 창투사 관련 종목 및 웹툰 관련 미스터블루, 원격 의료 AI 토마토시스템이 강세를 보임. - 비만치료제 분야에서는 인벤티지랩이 단독 질주 중이며, 지난주 일라이 릴리의 먹는 비만약 임상 3상 성공 소식에 주가가 폭등함. 큐라티스 인수로 대량 생산 역량을 갖춤. - 비만치료제 관련주는 당분간 시세의 연속성을 보일 것으로 예상되나, 단기 고점 부근에서의 매물 출회 가능성 있음. - 국내 비만치료제 관련 기업 중 플랫폼 기술을 가지고 로열티를 받는 사업 모델을 가진 바이오텍이 수혜 가능성이 높음. 인벤티지랩은 장기지속형 주사제 플랫폼을 이미 보유하고 있으며, 경구용 GLP-1 제제 개발도 검토 중임. - 4월 23일 기관투자자 대상 IR에서 기존 플랫폼 전임상 데이터 발표 예정으로, 데이터 결과에 따라 추가적인 연속성 여부가 달라질 수 있음.

● 핵심 포인트 - 원격진료 관련주인 인성정보, 유비케어, 비트컴퓨터, 인피니티헬스케어 등이 주목받고 있음. - 인성정보는 원격의료 플랫폼 사업을 진행 중이며 국책 과제도 수행하고 있어 강한 흐름을 보임. - 케어랩스는 굿닥, 바비톡 등의 어플을 출시해 사용자 맞춤 의료 서비스를 제공하나 시가총액이 1천억 원 미만임. - 유비케어는 똑닥 어플 운영 및 의무기록지 관련 기업으로 전산화 과정을 담당함. - 비트컴퓨터는 바로닥터 서비스를 출시했으며 대부분의 기업이 애플리케이션 출시나 의료 서비스 제공에 목적이 있음. - 인피니트헬스케어는 실적을 동반한 비대면 진료 관련주로 의료 영상 저장 전송 시스템 등 솔루션 분야에 기술력을 확보하고 있음.

● 핵심 포인트 - KH바텍은 폴더블 스마트폰 힌지 생산 기업으로, 최근 스마트카 분야로 사업 영역을 확장함. - 폴더블 폰의 디스플레이가 커지고 두께가 얇아짐에 따라 힌지 단에서의 생산 난이도가 상승하면서 ASP가 크게 오를 것으로 전망됨. - 올해 말을 기점으로 배터리용 엔드플레이트, 차량용 디스플레이 브라켓, 차량용 롤러블 힌지 등 다양한 전장 관련 매출이 본격화될 것으로 예상됨. - 올해 예상 매출액은 작년 대비 15% 성장한 3600억원, 영업이익은 22% 성장한 270억원으로 추정됨. - 삼성전자는 작년과 다르게 보급형 플립이나 트라이폴드, 듀얼 폴딩 등 새로운 폴더블 스마트폰 모델을 출시할 예정이며, 애플 또한 내년부터 폴더블 스마트폰 시장에 참여할 것으로 기대됨. - 중장기적으로 좋은 주가 수준을 유지할 것으로 전망됨.

● 핵심 포인트 - IT기기 및 인프라 업종 중 최선호주는 '지엔씨에너지'임. - 지엔씨에너지는 데이터센터의 비상발전기를 설계부터 AS까지 턴키로 제공하는 기업으로, 데이터센터용 비상발전기의 국내 점유율이 70% 이상임. - 투자 포인트는 데이터센터 증가로 인한 실적 성장 기대감이며, 최근 행정소송 승소로 데이터센터 착공이 증가 추세임. - 작년 3분기부터 연결 반영된 파푸아뉴기니 발전소 또한 캐시카우 역할을 하며, 발전기 사업 호조로 성장세 지속 전망됨.

- 올리브영이 다이소에게 점유율을 뺏기기 시작했다는 보도가 있었지만 온라인 매출은 여전히 고성장 중이며, 전체 매출에서도 상승 추세임. - 특히 외국인에 대한 매출은 이번 결과치에서 빠져 있으며, 3분기부터 중국인 관광객 유입으로 매출 증대 예상됨. - 또한 올리브영은 지분투자 및 매각을 통한 수익화도 적극적으로 진행중임. - 따라서 CJ의 주가는 일시적 조정이 있을 수 있으나 중장기적으로는 긍정적일 것으로 전망함.

● 핵심 포인트 - 중국 중앙은행이 향후 금리 인하 가능성을 열어놓음 - 52주 신고가를 터치한 종목 중 크래프톤은 외국인의 순매수 지속, 메리츠증권은 PUBG IP 신작 성과를 긍정적으로 평가 - 한국전력과 비만 치료제 관련주인 인벤티지랩은 외국인과 기관의 관심을 받고 있음 - 컬리와의 사업 제휴를 발표한 NAVER는 신선식품 배송 강화 기대감에 긍정적인 반응, 주가 0.6% 상승 - 한화솔루션과 SK하이닉스는 외국인과 기관의 매수 대상이며, 기관은 에어레인과 아나패스를 순매수함 - 한국전력은 에너지 가격 및 환율 안정화로 주당 배당금 확대 가능성이 있으며, 신한투자증권과 한화투자증권은 올해 1분기 이익 개선을 예상하며 목표주가를 상향 조정함

● 핵심 포인트 - HD현대일렉트릭 : KB증권에서 목표주가 하향했으나 '관세 불확실성 속의 든든함'이란 제목으로 리포트 발간. 반덤핑 관세 0% 적용 및 미국 내 앨라배마 공장에서 대부분의 미국향 매출 공급하므로 관세 영향 제한적일 것이라 전망. 2027년부터 연간 효과의 3분의 1정도가 미국에서 발생할 것으로 보이는 생산 설비 증설 계획 내놓음. - 마이크로소프트 데이터센터 투자계획 축소 : 전력설비 업종 주가 타격. 그러나 과도한 우려라는 의견이 다수. 현재 미국 수요가 신재생 발전 설비 확대와 노후 설비 교체를 중심으로 발생하고 있어 데이터 센터 투자 축소해도 현재 수주 및 매출 증가세 유지될 것이라 전망.

● 핵심 포인트 - 지난달 '인조이' 출시로 기존 배틀그라운드 외 매출 다원화 기대감 상승 - 콘솔 시장 진출 계획 발표 시 추가 상승 여력 존재 - 1분기보다 2분기 실적 기대감 높음 - 며칠 전 39만 3500원으로 52주 신고가 기록, 금일 0.52% 상승 중

● 핵심 포인트 - '네이버 플러스 스토어' 앱 출시 한 달 만에 다운로드 500만 건 돌파 및 전월 전체 애플리케이션 중 신규 다운로드 1위 달성 - 연내 '네이버 플러스 스토어'에 컬리 입점 시 신선식품 부문 거래액 증가 예상되며, 증권가에서는 이를 긍정적으로 평가 - 한화투자증권은 NAVER의 목표주가를 30만 원으로 유지했으며, 두 회사의 제휴로 인한 공동 마케팅 및 컬리의 GNB 성장 가능성 언급 - 반면 노무라증권은 NAVER의 광고 부문 성장 둔화와 비용 부담 증가를 이유로 투자 의견을 중립에서 매수로 상향, 목표주가를 26만 원에서 22만 원으로 하향 - 올리브영의 오프라인 매출이 작년 동기 대비 11% 감소하였으며, 6개월 연속 마이너스 성장률 기록 - 다이소는 점포 수를 늘리며 매출 성장세를 보이고 있으며, 이마트도 LG생활건강과 협력하여 4천 원대 후반대의 화장품 판매 시작

● 핵심 포인트 - 지난 주 한미 상호관세 품목에 태양광이 면제되며 한화솔루션 주가가 단기적으로 급등함. - 올해 1월부터 중국의 폴리실리콘 감산 발표로 가격 인상되어 실적 호조 예상됨. - 그러나 현재 트럼프 정권하에서 재생에너지 분야 지원이 역행되고 있으며, 원전 수요 증가중임. - 한화솔루션은 미국 주택 및 산업용 태양광 시장에서 점유율을 확대중이며, 올 초 미국 공장 완공 후 가동률 상승시 실적 상승 기대됨. - 다만, 단순 관세 면제로 태양광 업황 회복을 속단하기 어려움. - 미국 IRA 정책 또한 여전히 불확실성 존재하므로 꾸준한 견제 필요. - 현시점에선 중국산 웨이퍼와 폴리실리콘 부족으로 인한 하반기 실적 개선 가능성 있으나, 장기적 추세는 트럼프 정권의 향방에 따라 달라질 수 있음.

● 핵심 포인트 - 의료 AI 관련주인 쓰리빌리언과 온코크로스가 52주 최고가를 경신 중이며, 두 기업 모두 최근 상승세임. - 미국 FDA가 동물실험을 중단하면서 이를 대체할 AI 기술인 단백질 분석 기술이 주목받고 있음. - 쓰리빌리언은 유전자 변이 및 병원성 분석 기술을 보유해 차별화됨. - 현재 의료 AI 분야에서는 신약 개발용 AI 기술을 가진 회사들이 강세며, 대부분 신규 상장주라 수급이 깨끗함.

● 핵심 포인트 - 한미 양국이 24일 미국 워싱턴에서 무역 협상 예정. 한국의 대미 무역흑자 축소 및 방위비 증액 요구 예상되며 한국은 미국산 LNG, 상업용 항공기 구매 확대 방안 논의 계획. - 국내 증시의 투자 경고 종목이 3월 65건에서 4월 128건으로 급증. 대외 불확실성 증가와 주도 업종 부재로 투기적 움직임 관측됨. 특히 코스닥, 코넥스 시장에서 정치/비정치 테마주 다수 발견되어 투자 유의 필요. - 국제해사기구의 탄소세 부과로 친환경 선박 수요 증가하며 선박 엔진 시장도 동반 성장 중. 한화와 HD현대는 엔진 전문회사 출범 및 인수를 통해 글로벌 시장 선도 노력. - 더존비즈온이 제주은행의 2대 주주로 등극. 570억 규모의 제주은행 제3자 배정 유상증자 참여했으며 이를 통해 AI 데이터 분석 기술을 접목한 혁신 금융 플랫폼 구축 계획. 한화투자증권은 제주은행 지분 취득이 인터넷 은행의 불확실성과 변동성 최소화 위한 선택이라 평가하며 목표주가 10만 원 제시.

● 핵심 포인트 - LIG넥스원 : 목표주가 29만원에서 35만원으로 상향조정, 상승여력 20%. 천궁-2를 바탕으로 한 중동 수출 확대가 실적 성장을 견인중이며 아랍에미리트, 사우디아라비아 수출이 본격적인 매출로 인식되기 시작함. 올해부터 2027년까지 영업이익은 매년 두 자릿수 증가할 것으로 예상되며 2027년 영업이익은 5110억 원으로 3년만에 80%이상 성장할 것으로 전망됨. - 한화시스템 : 목표주가 4만 3천원으로 상향조정. ICT 부문 기술 감소와 필리조선소 영업 손실의 영향으로 1분기 실적은 다소 주춤했으나 올해 천궁-2의 다기능 레이더 납품이 순조롭게 진행되면서 방산 부문이 연 매출의 78%이상을 차지할 것으로 보임. 내년부터는 이익 개선이 나타나며 본격적인 성장 구간에 진입할 전망임. 올해 영업이익 2천억 원대이나 2년 뒤인 2027년에는 약 2배 가까운 고속 성장을 예고함.

● 핵심 포인트 - 한미 관세 협상이 미국 현지 시간 24일부터 진행되며, 이에 따라 국내 시장 변동성 예상됨 - 이번 주 주목할 분야로 LNG와 탄소 포집을 제안. 미국 LNG 정책 확대 및 알래스카 프로젝트 가시화, 국내 친환경 정책에서의 탄소포집 정책 모멘텀 존재 - 관련 관심주로 '에어레인'을 제시. 국내 유일 LNG 정제와 탄소포집 기체 분리막 기술력 보유 - 배터리 업계에서는 새 먹거리로 주행거리 연장형 전기차(EREV)에 주목. EREV는 배터리와 엔진을 함께 사용하여 충전 없이 운행 가능하나, 엔진 환경 문제도 고려해야 함 - 중국에서는 EREV가 약 130만 대 이상 판매되며 두 배 이상 성장했으며, 국내 배터리 업체도 EREV 출시 지속 중 - 2차 전지 섹터는 올해 하반기나 내년 상반기를 목표로 저점 매수 추천 - 관련 종목으로 '탑머티리얼'을 제시. 유럽 배터리사와 10년간 1.2조 계약 및 케이지에이와 삼성스팩9호와의 합병 이슈 존재

● 핵심 포인트 - 한화에어로스페이스 : 한화에너지·한화에너지싱가포르·한화임팩트파트너스 세 곳에서 3자 배정 유상증자에 참여함. 총배정 주식 수는 161만 주로 할인 없이 75만 8천 원에 인수될 예정이며, 이를 통해 1조 3천억 원을 확보할 계획임. 다만 금감원 측이 정정신고 요청하였음에도 유상증자 계획을 추진하였으므로 추후 상황을 주시해야 함. - 대우건설 : 3700억 원 규모의 수원 망포 역세권 주상복합 신축공사를 수주함. 이는 지상 40층 3개동 615세대 규모의 공동주택과 상업시설을 짓는 공사로, 최근 매출액 대비 3.52%에 해당하는 규모임. 계약 기간은 실 착공일로부터 54개월이며, 분양 수입금 내 기성불 방식으로 진행되어 분양 성과가 중요함. - 엠로 : 1분기 매출액이 창사 이래 처음으로 200억 원을 돌파함. 매출은 전년 동기 대비 41% 증가한 206억 원, 영업이익은 3006% 증가한 9억 6300만 원을 기록함. 트럼프 대통령의 고율 관세 정책으로 글로벌 공급망 재편이 가속화되며 직접 구매 솔루션에 대한 수요가 증가한 것이 원인으로 분석됨. 회사 측은 관세 정책에 직접적인 영향을 받지 않는 기업용 소프트웨어 분야를 바탕으로 글로벌 시장에서의 성장을 가속화할 계획임.

● 핵심 포인트 - 지난 1개월간 미 증시 흐름 : S&P500 지수 6.79% 하락, PER 19.2배(연중 고점 대비 14% 하락) - 현재 S&P500 연말 평균 목표가 : 6012선(작년 6539선 보다 크게 하락) - 금주 실적 발표 예정 기업 : 테슬라(22일), 보잉(23일), 알파벳·인텔(24일), 머크(25일) - 테슬라 : 1분기 인도량 33만 7천대(전분기 대비 13% 하락), 머스크의 콘퍼런스 콜 내용 주목 - 보잉 : 중국 정부의 미 보잉 항공기 인도 중단 명령에 따른 파급효과 예상 - 알파벳 : 무역전쟁에서의 선전 기대하나 디지털 광고 수익 약화 등 관세 우려 존재 - 인텔 : 반도체주 약세 속 주가 21% 급락, TSMC와의 합작설 및 미중 갈등 타격 여부 관심 - 머크 : 키트루다 SC 제형 출시 관련 사항 및 의약품 관세 대응 방안 주목

● 핵심 포인트 - 테슬라 주가 40% 넘게 하락, 내일 1분기 실적 발표에 주목 - 미중 무역 전쟁으로 테슬라의 중국 수출 모델 S와 X의 신규 주문 중단 - 1분기 미국 전기차 시장 점유율 43%로 하락, 캘리포니아 신규 등록 15% 감소 - 1분기 전세계 차량 인도량 33만 6천 대로 13% 감소, 어닝 쇼크 수준 - 중국 비야디 1분기에 순수 전기차 41만 6천 대 판매하며 테슬라 추월 - 비야디의 성공 요인은 두 마리 토끼 전략(순수 전기차, 플러그드 인, 하이브리드), 중국 시장에서의 지위, 수직 계열화의 힘