- 이경락 대표는 엠디바이스, 에스에이엠티, 에코플라스틱을 선정했으며, 엠디바이스는 중국의 미중 무역 분쟁으로 인한 반도체 분쟁의 반사이익을 얻고 있으며 영업 이익률 개선 중임. - 이광무 대표는 CJ, SK이터닉스, 지엔씨에너지를 선택했으며, CJ는 CJ올리브영의 실적 향상 및 상장 가능성으로 주목받고 있음. - 에스에이엠티는 삼성전자의 반도체 제품 유통사로, 실적 개선과 고객사 다변화가 예상되며 최근 기관과 외국인의 동시 순매수가 이어지고 있음. - SK이터닉스는 신재생에너지와 ESS 사업을 영위하며, 정부의 AI 데이터센터 관련 정책 발표로 인해 향후 성장이 기대됨. - 에코플라스틱은 현대차의 로봇 부품 수요 증가로 새로운 성장 모멘텀을 확보하였으며, 맞춤형 제조 공장을 보유하고 있어 수혜가 예상됨. - 지엔씨에너지는 비상발전기 공급업체로, AI 데이터센터 확장에 따른 비상발전기의 수요가 증가하고 있으며 국내외 프로젝트 수주로 안정적인 실적 전망.

[허재환 유진투자증권 상무]

- 달러 환율은 전일 대비 3.8원 올라 1477.5원에 거래 중이며, 미국 CPI는 예상치 하회했으나 시장 영향은 제한적임. - 실업률 하락으로 연내 금리 인하 기대감이 하반기로 지연되면서 달러화 강세가 이어짐. - 코스피 강세에도 외국인은 6천억 원 이상 순매도하며 달러 매수 우위가 지속됨. - 일본 엔화와 국민연금의 환헤지 물량으로 환율 상승세는 다소 조절될 전망임. - 오늘 저녁 미 소매 판매 및 PPI 발표 예정이나 데이터 신뢰도가 낮아 시장에 큰 영향을 주지 않을 가능성이 큼. - 국내에서는 외환 당국의 개입성 발언이 계속되어 주의 필요함.

- 코스피는 9거래일 연속 상승하며 4700선을 돌파함. - 기관 투자자들이 거래소에서 매수를 계속했으나, 코스닥은 외인과 기관의 매도로 하락 마감함. - 대형주 중심의 시장에서 순환매 현상이 나타나며, 지수 고공행진 속에서 저평가 주식 찾기가 두드러짐. - 한화그룹주는 인적 분할 및 자사주 소각 계획 발표 후 주가가 크게 상승했으며, LS와 두산 등의 지주사도 강한 상승세를 보임. - 백화점주도 경기 불황에도 패션·명품 판매 호조로 매출 성장이 예상되며 전반적으로 강세를 나타냄. - 반도체 장비주는 작년 ICT 수출액 증가 소식과 더불어 한미반도체가 SK하이닉스와 공급계약 체결로 강세를 보임. - 반면 조선주는 차익 실현 매물로 인해 이틀 연속 약세를 기록함.

● 핵심 포인트 [이상로 와우넷 파트너] - K-콘텐츠가 글로벌 시장에서 지속적인 호평을 받으며, 특히 브라질, 프랑스, 미국, 인도 등에서 높은 소비율을 보이고 있음. - K-콘텐츠는 다양한 장르에서 긍정적인 평가를 받고 있으며, 이는 한국 문화에 대한 수용성을 높이고 있음. - NAVER는 웹툰 및 웹소설 등의 콘텐츠 사업 확장과 함께 재평가 가능성 높아짐. - 스튜디오드래곤은 미국 현지 드라마 제작으로 주가 회복 전망됨. - CJ ENM은 티빙과 웨이브의 합병으로 플랫폼 확장력 강화 예상. - 하이브는 BTS 월드투어로 인한 주가 긍정적 영향 기대. - 덱스터는 AI와 시각특수효과(VFX) 기술 활용으로 수주 확대 전망. - 현대모비스는 피지컬 AI 관련 성과로 주가 급등했으며, 추가 수익 극대화를 위한 전략 필요함. - 뉴로메카는 부품 국산화 이슈로 인해 큰 폭의 주가 상승을 기록하며 향후 추가 상승 가능성 큼. - 이 가운데 원픽인 NAVER는 AI 수익화와 콘텐츠 사업 확장으로 재평가 가능성이 크며, 목표가는 28만 6천 원, 손절가는 24만 원으로 설정됨.

[한승연 NH투자증권 연구원]

- 어제 발표된 미국의 CPI 물가는 전년 대비 2.7% 상승하며 시장 예상치와 일치함. - 근원 CPI는 다소 둔화세를 보이며 인플레이션이 진정 국면에 접어들었다는 분석이 제기됨. - 핵심 상품 및 주거 제외 서비스의 물가 상승이 제한적이었던 점이 이러한 흐름에 영향을 미침. - 기업들이 소비자 가격 전가를 조심스러워하고 있으며, 낮은 유가 또한 물가 안정에 기여함. - 고용시장은 해고 없이 둔화되는 현상을 보이는데 이는 팬데믹 이후 기업의 고용 전략 변화와 AI 기술 발전에 따른 생산성 향상이 원인임. - 고용지표의 신뢰도는 조사 방식의 한계로 인해 변동성이 큼. - 인구 통계 조정의 변경은 고용지표 해석에 중요한 변수로 작용할 가능성 있음. - 연준은 올해와 내년에 각각 한 번씩 금리 인하를 전망하나, 시장에서는 더 빠른 인하 가능성을 제기함. - 트럼프 대통령의 연준 의장 압박은 연준의 독립성을 강화하는 역효과를 낳을 수 있음. - 연준 의장이 교체되면 금리 인하가 가속화될 가능성이 있으며, 이로 인한 인플레이션 상승 우려도 존재함. - 트럼프 대통령은 중간선거를 의식해 관세 부과 등의 정책 실행에 제약을 받을 것으로 예상됨. - 내일 열리는 한국은행 금융통화위원회에서는 금리 동결이 예측되며, 부동산 가격과 환율 등이 주요 고려 사항임. - 원달러 환율은 정부의 안정화 대책에도 불구하고 약세가 지속될 가능성이 큼.

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- 코스피는 약보합권인 반면 코스닥은 강보합권이며, 운송 창고 및 오락문화 등이 강세를 보이고 있음. - 현대글로비스는 3.89% 상승하며 운송 창고 업종 주도, 하이브는 3.6% 올라 BTS 월드투어 일정 발표 영향 받음. - 대상 홀딩스와 OCI 홀딩스는 각각 2%씩 하락하며 숨 고르기를 하고 있으며, 키움증권과 현대차증권도 소폭 하락함. - DYP는 상한가에 도달했고, 한미반도체는 SK하이닉스 향 TC 본더 수주로 5.8% 상승함. - LG전자와 LG이노텍은 각각 5%, 4.77% 상승했으며 DB하이텍도 4.4% 오름. - 성문전자는 5% 가까이 하락하였고 아진 전자 부품도 4.3% 떨어짐. - 시가총액 상위 종목들 대부분 상승 전환하였으며, 특히 SK하이닉스가 1% 상승함. - 현대차는 1.4% 하락했으나 기아는 1.8% 상승하며 다른 모습을 보임.

[나현후 / 현상준 와우넷 파트너]

● 핵심 포인트 [임하영 한국경제TV 캐스터] - 유안타증권은 하이브에 대한 투자 의견 '매수'를 유지하며 목표주가를 39만 5천 원에서 42만 원으로 상향 조정함. - 하이브의 실적 개선 요인은 BTS의 3월 정규 앨범 및 월드투어 계획이며, 미국 현지화 그룹 캣츠아이 등의 수익화로 분석됨. - SK증권은 한화오션에 대해 투자의견 매수를 유지하면서 목표주가는 17만 5천 원으로 올림. - 한화오션의 실적 개선 근거로는 미국 내 조선소 운영 확대로 인한 미 함정 수주 물량 확보와 고선가 건조 비중 확대가 제시됨.

- 미국 증시는 전반적으로 약세를 보이며 특히 금융주 위주로 매도세가 강함. - CPI 및 근원 CPI는 예상치를 밑돌며 물가 상승 압력이 완화되었으나, 트럼프 행정부 관련 불확실성이 시장에 부정적 영향을 미침. - 대형 금융주 일부는 실적이 예상보다 좋았으나, 트럼프의 금리 제한 발언으로 인해 관련 주식들의 주가는 하락함. - 중앙은행과 트럼프 정부 간의 갈등 및 지정학적 리스크가 미국 3대 지수의 하락 요인으로 작용함. - 이번 주부터 시작된 미국 어닝 시즌에는 S&P500 기업들의 매출과 EPS가 각각 7%, 8.9% 증가할 것으로 전망됨. - 실적 발표 기간에 따라 IT 기업 내에서 주가 차별화가 두드러질 가능성이 큼. - 인텔과 AMD는 미국 내부에서 실적 개선 기대감으로 상승했으며, AI 인프라 투자 수혜가 예상됨. - IT 업종은 2025년 4분기와 2026년 연간 기준으로 실적 개선 기대감이 가장 큰 업종으로 평가됨.

- 미국 증시는 전체적으로 하락했으며, 다우 지수는 0.8%, 나스닥 및 S&P500 지수는 각각 약보합권, 0.19% 하락으로 마감함. - 미국의 12월 CPI는 전년 대비 2.7% 상승하며 예상치에 부합했으나, 금리 인하 필요성에 대한 강력한 근거 제공에는 실패함. - JP모간의 투자은행 부문 수익 부진과 트럼프 대통령의 금리 제한안 관련 법적 대응 가능성으로 인해 금융주는 1.84% 하락함. - 국채금리는 CPI 발표 직후 급락했다가 이후 안정된 상태로 마감되었으며, 10년물과 2년물 국채금리는 각각 4.17%, 3.52%에 거래됨. - 엔화는 일본 총리의 조기 총선 계획 발표로 달러 대비 약 1년 반 만에 최저 수준을 기록하며, 엔/달러 환율이 159엔 초반까지 상승함. - 기술주와 헬스케어주는 각각 0.13%, 0.4% 하락한 반면, 유가상승에 힘입어 에너지주는 오르고 필수소비재는 1.08% 상승함. - 중국 정부는 특정 경우를 제외한 엔비디아 H200 칩 구매를 제한한다고 밝혔으며, 마이크로소프트는 전기료 전가를 하지 않겠다고 선언함. - 메타는 레이밴 AI 안경 수요 급증에 따라 생산량 두 배 확대 계획을 발표함. - 금 선물 가격은 하락하여 4594달러 선까지 내려갔고, 은 선물은 1.71% 상승하여 86달러 선에서 거래됨. - 암호화폐 시장은 CPI 안정화에 따른 기대감으로 비트코인이 9만 4400달러, 이더리움이 3210달러 선에서 거래됨.

- 유가는 이란의 반정부 시위로 인해 WTI가 60달러 후반, 브렌트유는 65달러에 거래됨. - 트럼프 대통령은 이란과의 회의를 취소하고, 이란과 거래하는 국가들에 25% 관세 부과 계획을 밝힘. - 아시아 국가들의 대체 원유 탐색 가능성이 국제유가 추가 상승 요인으로 작용할 가능성 있음. - WTI와 브렌트유의 가격 차이가 7거래일 연속 확대되며, 베네수엘라산 원유 미국 수출이 WTI 가격에 영향 미침. - 금 선물은 장중 사상 최고가 기록 후 소폭 하락했으며, 은 가격은 90달러선 근접했다가 약간 하락함. - CME는 금, 은, 백금 및 팔라듐 선물 증거금 산정 방식을 명목 가치의 일정 비율 기준으로 변경, 변동성에 따른 조정 가능성을 언급함. - 백금과 팔라듐은 각각 1%대 하락했고, 코코아 선물은 글로벌 수요 둔화와 서아프리카 작황 호조로 인한 가격 압박으로 4% 하락함.

- JP모간체이스는 시장 기대를 넘는 4분기 실적을 발표했으나 주가는 하락함. - 월가 은행들은 이를 단기적 차익 실현으로 보고 있으며, 펀더멘털 문제는 없다고 분석함. - 뱅크오브아메리카는 현재 주가를 전략적 매수 기회로 활용하라고 권고함. - 파이퍼샌들러는 효율적인 비용 관리를 높이 평가하며 긍정적인 전망을 제시함. - 에버코어 ISI는 JP모간의 2026년 순이자수익 가이드라인에 신뢰감을 표함. - 트럼프 대통령의 관세 부과 조치 판결이 수요일 발표될 예정이며, 관세 완화의 수혜주로 나이키와 캐터필러가 언급됨. - 나이키는 관세 철폐 시 가격 경쟁력 회복 및 수익성 증대가 기대됨. - 캐터필러는 관세 부담 감소 시 이익률 개선 가능성이 큼.

- 모더나는 JP모간 헬스케어 콘퍼런스에서 2025년 매출 전망치를 19억 달러로 상향 조정함. - 이는 전년 동기 대비 약 1억 달러 증가한 수치이며, 영업 비용 또한 2억 달러 절감했다고 밝힘. - 트래버 테라퓨틱스의 희귀 신장 질환 치료제에 대해 FDA가 승인 결정을 4월 13일로 연기함. - 슈퍼 마이크로 컴퓨터는 AI 서버 수요 증가에도 불구하고 수익성 문제로 인해 골드만삭스로부터 매도 의견이 제시됨. - 미국 정부는 L3 해리스 테크놀로지의 로켓 모터 사업에 10억 달러 투자를 결정하였고, 해당 사업부는 하반기에 IPO를 추진할 예정임. - HC 웨인라이트는 AI 인프라 기업 아이렌에 대해 투자 의견을 '매수'로 상향하고 목표 주가를 80달러로 설정함.

- 뉴욕 증시는 트럼프 대통령의 규제 발언 및 연준 의장 관련 소식에 하락 마감함. - JP모건체이스는 예상보다 나은 4분기 실적 발표했으나, 낮은 순이자수익 전망치로 주가가 4% 넘게 하락함. - 메타는 사업 방향성을 스마트폰 및 AI 중심으로 변경하고 인력 감축 계획 중이며, 주가는 2% 넘게 하락함. - 인텔과 AMD 모두 투자은행 키뱅크로부터 등급 상향 받아 각각 8%, 7% 이상 상승함. - 엑슨 모빌은 트럼프 정부와의 갈등에도 불구, 장중 최고가 기록하며 2% 가까이 상승함. - 마이크로소프트는 데이터센터 건립 관련 비용 전액을 부담하기로 결정했으며, 주가는 1.91% 하락함. - 알파벳은 시가총액 4조 달러 돌파하며 상승세를 이어갔으며, 목표주가가 370달러로 상향됨. - 비자는 트럼프 대통령의 규제 예고로 인해 4.27% 하락함.

● 핵심 포인트 [이경락,이광무 와우넷 파트너] - 실적과 수급, 차트의 조건을 모두 갖춘 종목으로 코오롱인더스트리, SK텔레콤, HMM, CJ CGV, 기가비스가 오늘의 '파이널 픽'으로 선정됨. - 이경락 파트너는 HMM을 선택했으며, 컨테이너, 실적, 저평가, 낙수효과 등의 키워드를 제시함; 현재 실적 부진에도 불구하고 외국인 매수세가 포착되고 있어 매각 가능성에 주목해야 한다고 분석함. HMM은 산업은행 및 해양진흥공사 지분 보유로 인해 매각 가능성이 제기되며, 주주환원 정책과 맞물려 주가 모멘텀 발생할 여지가 있다고 전망됨. - 이광무 파트너는 코오롱인더스트리를 추천하며, 아라미드, 음극재 확대, 투명 폴리이미드, 고부가 제품 등을 강조함; 최근 실적 안정성과 고부가가치 사업의 성장이 두드러진다고 평가함. 코오롱인더는 다양한 사업 부문에서의 안정적인 성장과 수익성 개선을 바탕으로 주가의 탄력적 움직임이 예상되며, 외국인 수급 또한 긍정적이라고 판단됨.

[김영환 NH투자증권 연구원]