● 핵심 포인트 - [하이젠알앤엠] : 로봇 모터인 로봇 액추에이터 전문 업체로 최근 로봇 관련 종목 상승세에 힘입어 거래량 증가 및 저점 상승 추세 보임. 휴머노이드 액추에이터 개발 기대감 존재하며 1차 목표가 4만 원 유지 제안. - [티에프이] : 반도체 소부장 분야에서 강세 보이는 기업으로 지난 5월말부터 기관 매수세 유입되며 긍정적 흐름 보임. 반도체 업황 회복세로 4만 원 이상 상승 여력 충분 판단되어 4만 4천원까지 장기 투자 전략 제안.

● 핵심 포인트 - 외국인 9월 들어 약 1조 원 순매수, 지난 달에는 월별 기준으로 순매도. 미국 금리 인하와 중국의 증시 호조로 대외적인 불확실성이 완화되며 환율 안정으로 외국인 매수세 유입 - 외국인은 업종 중심보다는 개별 종목으로 매수, SK하이닉스, 한화에어로스페이스, 현대모비스 등 대표 기업들 매수. 시장에서는 실적에 대한 관심이 크며, 막혀있는 시장에서는 관련된 섹터 안에 중소형주들이 강세를 보임 - 골든픽 첫번째 종목은 리노공업. 2분기 실적 어닝 서프라이즈, 반도체이면서 IT테스트 모두에서 사용됨. 중국과 미국의 스마트폰 판매량 증가로 테스트 부품 수혜 예상. 선단 공정 관련 소켓 부품이 수혜 받을 것으로 보여 관심 가질만 함 - 두번째 종목은 유바이오로직스로 양호한 실적의 백신 관련주. WTO에 콜레라 백신을 유일하게 공급. 전 세계적으로 콜레라 발생이 커지며 백신 수요 증가, 장티푸스 백신 등 새로운 백신에 대한 임상 진행 중. 이미 작년 실적을 초과했기 때문에 하반기에도 기대감이 클 것으로 전망 - 세번째 종목은 덕산네오룩스. OLED 소재 관련 기업, 애플과 삼성전자의 스마트폰 이슈에 주목 받음. 하반기 성수기 진입, 아이폰과 갤럭시 S시리즈, 폴더블 폰 출시로 모멘텀 지속 예상 - 네번째 종목은 이엔에프테크놀러지. 반도체 소재 기업. SK하이닉스에서 러브콜 받음. 올해 3분기 영업이익이 작년 영업이익에 근접, 전방의 수혜를 고스란히 받는 중. 식각 공정과 포트 공정에 들어가는 프로세스 소재를 공급. 소재 내재화로 이익률을 높이는 중

● 핵심 포인트 - 코스피 시장에서는 조선기자재주 세진중공업이 9거래일 동안 84.46% 상승률을 보이며 애프터마켓에서도 2.5%대 강세를 보임. 현대차증권도 상승률 상위에 이름을 올림. 미국의 금리 인하 기대감으로 인해 바이오주들도 강세를 보이며 이연제약과 바이오노트도 1%대 후반대 상승률을 보여줌. - 코스닥 시장에서는 조선기자재주인 오리엔탈정공이 5.34% 상승함. 반도체 섹터 전반에도 훈풍이 불며 엑시콘과 메타바이오메드가 상승함. 특히 메타바이오메드는 유진투자증권에 긍정적인 리포트 내용 덕분에 6.45% 상승함. - 낙폭이 컸던 코스닥 시장 종목으로는 딥노이드가 있음. 장 마감 후에 유상증자를 공시하자 13% 급락함. 에스티팜은 제2의 올리고동 준공식을 개최하면서 증설로 흑자 기조를 잇겠다는 포부를 밝혔지만 전환청구권 행사를 공시하면서 3% 하락함. - 특징주로는 메타바이오메드가 어제 저녁에만 6% 상승함. 주가 급등 배경에는 실적 대비 저평가인 인식과 함께 사업부 성장 기대감이 있었음. 반면 딥노이드는 재무 부담 우려 속에 주가 하락함. 의료 판독 보조 사업 확장 과정에서 비용이 늘고 있지만 아직 뚜렷한 수익 성과는 내지 못하고 있으며 올 상반기엔 적자가 이어짐. 이런 상황에서 회사는 683만 주, 약 270억 원 규모의 주주 배정 유상증자를 발표했고 결국 딥노이드 13%대 하락 마감함.

● 핵심 포인트 - 한국 증시 5일 연속 동반 강세, 특히 코스닥이 코스피에 비해 상대적으로 강한 모습을 보임 - 미국 금리 인하 전망에 힘이 실리면서 정책 모멘텀이 있는 종목들이 강세를 이어감 - 구윤철 부총리, 9월 중으로 대주주 양도세 기준을 결정할 것이라고 언급 - 이재명 대통령, 대주주 기준 상향 조정을 관계 부처와 협의해 긍정 검토하겠다고 함 - 씨티은행, 엔비디아 목표가 하향 조정, SK하이닉스 목표가 상향 조정 - 미국 2차 전지주 퀀텀스케이프, 폭스바겐의 배터리 자회사 파워코와 함께 전고체 배터리를 탑재한 오토바이 공개 - LG화학, LG에너지솔루션의 지분을 담보로 3조 규모의 주가 수익 스와프를 추진한다는 보도

- 프랑스 하원이 프랑수아 바이루 프랑스 총리가 제출한 긴축 예산안에 대한 불신임을 결정해 바이루 총리는 현지 시간 9일 사퇴할 예정이다. - 지난해 프랑스의 국가 부채는 GDP 대비 113%, 재정적자는 GDP 대비 5.8%로 2차 세계대전 이후 최대 규모를 기록했으며 이에 따라 예산 감축과 공무원 축소 등을 골자로 한 긴축 예산을 추진했지만 반대에 부딪혀 번번이 좌초됐다. - 오는 10일 국제신용평가사 피치가 발표할 프랑스 국가신용등급 평가 결과에 따라 유로존 전체 금융 시장이 충격을 받을 수 있으며 미국과 일본 등에서도 유사한 문제가 발생할 가능성이 있다. - 파이낸셜타임스는 프랑스가 지출 구조개혁을 계속해서 미루면 신용등급 추가 강등과 채권 시장의 불안을 초래할 수 있다고 경고했다.

● 핵심 포인트 - 미국 상무부가 삼성전자와 SK하이닉스의 중국 내 반도체 공장에 대한 미국산 장비 공급 방식을 변경함. - 기존 개별 승인에서 필요한 장비와 부품의 정확한 수령을 명시해 1년 단위로 승인받는 방식인 사이트 라이선스로 전환하는 방안을 추진 중임. - 이러한 방안을 이미 한국 정부에 제안했으며, 미국은 공급망에 대한 통제를 강화하면서도 한국 기업의 중국 공장 운영은 유지하도록 한 절충안이라는 해석이 있음. - 다만, 공장을 증설하거나 기술을 향상하는 데 사용될 수 있는 장비의 반입은 승인하지 않는다는 조건이 추가됨.

● 핵심 포인트 - 뉴욕 연은, 8월 소비자기대조사 결과 발표 : 1년 뒤 인플레이션 기대치 3.2%로 전월 대비 0.1% 포인트 상승, 실직 시 새로운 일자리를 구할 수 있다는 기대감 2013년 조사 이래 최저치 기록 및 향후 실업률 상승 예상됨 - 미 노동부, 8월 비농업 고용 지표 발표 : 실업률 4.3%로 2021년 이후 최고치 경신 - 해당 지표들로 인해 금리 인하 기대감 상승 중

● 핵심 포인트 - 월가에서는 경기침체로 인해 AI 시장에서 옥석 가리기가 시작됨 - 엔비디아는 과로로 인한 컨디션 난조로 주가가 한 달간 8% 하락, 브로드컴의 오픈AI와의 협력 소식으로 잠재적 매출에 타격 - 알파벳(구글)은 현재 최우등생으로 평가되며, 204~212달러의 단단한 바닥이 유지되면 상승이 계속될 것으로 전망 - 메타는 페이스가 떨어진 선수로 평가되며, 812달러의 벽 앞에서 숨을 헐떡이고 있음 - 오라클은 이번 검진에서 유일하게 빨간불이 켜진 선수로, 추가 하락 위험이 가장 큰 것으로 평가 - 마이크로소프트는 숨을 고르는 선수로 평가되며, 518~520달러의 저항선을 뚫어야 다시 힘을 낼 수 있을 것으로 봄 - 아마존은 속을 알 수 없는 선수로 평가되며, 213~215달러의 핵심 지지선이 무너지면 안 됨 - AI 시장의 미래는 여전히 밝으며, 830조 원 이상의 투자가 이루어질 것으로 예상 - 올가을 증시는 한 편의 흥미진진한 스포츠 경기가 될 것으로 보이며, 에이스 엔비디아의 부진이 팀 전체의 발목을 잡을지 주목

● 핵심 포인트 - 금 채굴주 상승세: 주말 사이 파이낸셜타임스 보도에 따르면 테더가 금 공급망 전반에 걸친 투자를 검토 중이라고 전함. 테더의 CEO 파울로 아르도이노는 금의 강력한 지지자로 이전에도 금은 국가 화폐보다도 안전한 자산이며 비트코인을 보완할 수 있다고 언급한 바 있음. 현재 테더는 87억 달러 상당의 금괴를 보유중이나 금 채굴 업계에서는 전략에 의문을 제기함. 하모니 골드 마이닝과 골드 필즈가 ADR 기준 3%대, 해클라 마이닝은 12% 급등함. - 에코스타: 스페이스X가 에코스타로부터 170억 달러 규모의 무선 주파수를 사들일 예정. CNBC는 이번 거래를 스타링크의 초기 5G 사업 확대의 핵심적인 딜로 평가. 스페이스X는 이번 인수로 자체 보유 주파수로 스타링크 직접 연결 서비스를 운영할 수 있게 됐으며 T모바일 같은 기존 이동통신사에 대한 의존도 역시 줄일 수 있게 됨. 해당 소식에 에코스타 주가는 20% 가까운 급등세 연출, 반면 T모바일이 3.9%, AT&T가 2.3%, 버라이즌도 2%대 하락세 보임. - S&P400 중형주 지수 편입: 클라우드 소프트웨어 기업인 뉴타닉스와 소비자 신용평가회사 트랜스유니온이 편입될 예정, 각각 아카디아 헬스케어와 맨파워그룹을 대체하게 됨. 오늘 장 뉴타닉스와 트랜스유니온 주가는 각각 7%, 3% 상승함. - 개별 종목 이슈:

- 엔비디아: 씨티그룹이 인공지능 칩 업체들의 부상으로 엔비디아의 우위가 위협받고 있다고 평가하며 목표주가를 200달러로 하향 조정. 브로드컴의 맞춤형 AI 칩 XPU가 네 번째 고객으로부터 100억 달러 규모로 수주되며 엔비디아의 2026년 GPU 매출 전망을 약 4% 낮춤. 한편 젠슨 황 엔비디아 CEO가 트럼프 대통령의 영국 국빈 방문에 동행할 예정. - 아마존: 콜롬비아 배달 기업 라피에 투자하면서 전략적 파트너십 체결. 이번 협력으로 아마존은 라틴아메리카 전자상거래 시장에서 메르카도리브레와의 경쟁에서 유리한 입지를 확보할 것으로 예상됨. - 알파벳: 구글 클라우드와 퀄컴이 자동차용 인공지능 기술 개발에 나서며 두 회사의 제품을 결합해 자동차 제조사들이 차량에 AI 에이전트를 손쉽게 적용할 수 있도록 할 예정. 그러나 광고 거래소 퍼브매틱이 구글이 광고 기술 시장을 사실상 독점했다며 소송을 제기하고 수십억 달러 규모의 손해배상을 요구함. - 테슬라: 테슬라 차이나의 8월 판매가 크게 반등하며 중국 승용차 협회에 따르면 현지 판매량이 5만 7천여 대로 7월보다 41%, 5월과 비교했을 때도 48% 넘게 증가함. 반면 미국 시장에서는 8월 테슬라의 전기차 점유율이 38%로 2017년 모델3 생산 확대 이후 처음으로 40% 아래로 내려감. - 우버: 중국 자율주행차 기업 모멘타와 2023년 독일에서 레벨4 자율주행차 시험 주행에 나설 예정이며 첫 시험 무대는 뮌헨으로 이후 유럽 다른 도시로 확대할 계획임. 우버는 중동에서도 위라이드와 포니 AI와도 파트너십을 맺고 있음. - 일라이 릴리: 혈액암 치료제 제이피르카가 임상시험에서 긍정적인 결과를 보이며 아직 치료를 받지 않은 환자들을 대상으로 진행된 연구에서 질병 진행을 늦추는 효과가 확인됨. 회사는 이를 바탕으로 올해 말부터 전 세계 규제 당국에 적응증 확대 승인을 신청할 계획임. - 노보 노디스크: 덴마크 바이오테크 기업 노보네시스와 함께 새로운 연구에 나서며 대사 건강을 지키고 비만이나 당뇨, 고혈압 같은 질환을 예방할 수 있는 해법을 찾아볼 예정임.

- 미국의 기대 인플레이션이 전월 대비 0.1%p 상승한 3.2%로 집계됨. - 미국인의 재취업률은 44.9%로 2013년 이래 최저치를 기록함. - 프랑수아 바이루 프랑스 총리가 긴축 예산안을 둘러싼 신임 투표에서 패배해 총리직에서 물러남. - 미국 상무부가 중국 내 한국 반도체 공장에 대한 장비 수출 물량을 매년 승인하는 방식으로 반출을 허용하는 안을 한국 정부에 제안함. - 도널드 트럼프 미국 대통령은 한국인 근로자 대규모 구금 사태와 관련해 한미 관계에 영향은 없을 것이라고 말하며 한국 기업들이 미국인을 고용하고 훈련해야 한다고 주장함. - 일론 머스크 CEO의 스페이스X가 에코스타로부터 170억 달러의 무선 주파수를 매입하기로 함. - 씨티그룹이 엔비디아의 목표주가를 220달러에서 210달러로 하향 조정함. - 테슬라의 미국 전기차 시장 점유율이 8월 말 기준 38%로 하락했으며 이는 2017년 이후 처음임. - 아마존이 콜롬비아의 배달 스타트업 라피의 지분을 인수함. - 기술주 중심의 나스닥이 브로드컴과 같은 AI 반도체 기업의 주도로 사상 최고치를 경신함.

● 핵심 포인트 - 한국토지신탁 : 국내 1위 부동산 신탁회사로 올해 순이익 흑자 전환을 통한 실적 턴어라운드가 전망됨. 2024년에는 500억 원, 작년에는 1400억 원대의 수주 잔고가 있으며, 올해 2, 3분기 어닝 서프라이즈에 90억을 기록할 예정임. 기관과 외국인의 쌍끌이 매수로 전 고점 매물을 소화함. - 아이티센글로벌 : 스테이블 코인 관련 기업으로 최근 금값 상승의 최대 수혜주로 꼽힘. 1분기, 2분기 실적 합산 500억 원 이상이며, 올해 예상 영업이익 100억 원 대비 시가총액 40억 원은 저평가되어 있음. 기관의 집중 매수로 수급이 좋으며, 금값 상승과 연계하여 강한 슈팅이 기대됨.

● 핵심 포인트 - 리노공업: 대표적인 반도체 부품 기업으로 테스트 부품인 리노 핀이 유명함. 맞춤형 반도체 시장이 커지면 리노 핀의 판매도 증가할 것으로 예상됨. 3분기 실적이 개선될 가능성이 높고, 국내 최고의 반도체 기업 중 하나로 평가됨. 최근 외국인과 기관의 쌍끌이 순매수가 들어오면서 주가가 상승하고 있음. - 메타바이오메드 : 의료용품 제조업체로 2025년 덴탈, 봉합사 사업 호조로 최대 실적을 경신할 예정임. 봉합사 사업 부분의 공급망 쇼티지는 지속되고 있으며, 2021년부터 2023년까지 연평균 28% 성장함. 2022년 50억, 2023년 100억, 2024년 172억의 매출을 기록했으며, 3분기 어닝 컨센서스는 70억원으로 예상됨. 급락 이후 급등하였으며 기관과 외국인의 쌍끌이로 전고점을 잡아먹는 장대 양봉과 함께 골든크로스가 발생함.

● 핵심 포인트 - 덕산하이메탈: FC-BGA가 자동차 및 로봇 분야에 많이 사용되어 수혜가 예상됨. 동사의 마이크로 솔더볼 수요 증가 전망. 덕산네오룩스의 대주주이며, 자회사 지분 가치 상승 기대. 외국인의 공격적인 매수세와 차트 긍정적 신호 포착. - CJ: 코스닥이 강세 흐름을 보이는 상황에서 지수 상승 시 증권사 다음으로 지주사 움직임 예상. CJ는 지주사 모멘텀과 저PBR 관련 종목 중 현재 모멘텀이 가장 좋음. 올리브영의 성장세가 무서우며, 지분 가치 상승 기대. 기술적 분석 상으로도 추세가 잡혀 추가 상승 여력 있음.

● 핵심 포인트 - 이엔에프테크놀로지: 대한민국 대표 성장 가치주로 반도체 업계에서 HBF 기술이 개발되며 식각액 수요 증가 예상됨. HBM 시장 확대로 매년 실적 개선 중이며, 외국인 수급 유입과 이동평균선 수렴 후 강한 상승 예상됨. 종합점수 80점. - 대양전기공업: 조선, 조선기자재 분야에서 선박용 조명 등 기구 및 원격 제어 잠수함 부품 납품 업체로 전 세계 선박 조명 점유율 1위. 국내 조선 업황 호조로 실적 호조 이어지고 있으며 자동차 센서, 방산 부문에서도 성장 기대됨. 기관과 외국인 수급 지속되며 급등주 패턴 형성, 추가 슈팅 예상되나 수급 들어오는 상태에서 장중 트레이딩 관점 필요.

● 핵심 포인트 - SFA반도체 : 국내 유일 메모리와 비메모리 후공정을 모두 진행하는 기업으로 주목받고 있음. HBM4와 같은 메모리와 비메모리 경계가 무너지는 기술 발전에 따라 해당 기업의 경쟁력이 높아질 것으로 전망됨. 외국인의 집중적인 매수로 수급 포착되었으며, 26주 신고가 이후에도 상승세 지속될 것으로 예상됨. - 케어랩스 : 굿닥이라는 헬스케어 플랫폼을 통해 비대면 진료 서비스를 제공하고 있으며 이 분야에서 선점 효과를 누리고 있음. 뷰티케어 플랫폼인 바비톡 또한 성장세를 보이고 있으며, 3년 만에 흑자 전환에 성공함. 기관과 외국인의 꾸준한 매수세 이어지고 있으며, 향후 추가적인 상승 및 급등주 패턴 기대됨.

● 핵심 포인트 - 타이거일렉: 프로브카드 제조 기업으로, 티에스이의 기술 이전으로 D램용 프로브카드 국산화에 성공함. 낸드와 D램 가격 상승으로 테스트 공정 가격 인상이 예상되며, 실적 개선세가 뚜렷함. 외국인 매수세가 이어지고 있으며, 시가총액은 크지 않으나 움직임이 빠름. - 더블유게임즈: 소셜카지노 게임 업체로, 글로벌 점유율 4위를 기록 중임. 2023년 실적 대비 PBR 1.03배, PER 7배로 저평가되어 있음. 기술적 분석상 바닥을 다지고 상승 추세로 전환하였으며, 목표가는 6만 원 선으로 제시됨.

● 핵심 포인트 [송재경 디멘전투자자문 투자부문 대표] - 미국 고용지표가 예상치인 75만 건 증가에 못 미치는 22만 건 증가에 그치며 경기 둔화 우려가 커짐 - 작년 평균 16만, 재작년 평균 21만에 비해 올해 평균 7만 5천으로 급격히 하락 중이며, 6월에는 마이너스를 기록함 - 지난 6개월 동안 일자리를 늘린 산업보다 줄인 산업이 더 많아졌으며, 미국 내에서도 지역별로 편차가 큼 - 현재 AI 기업 투자와 의료비 관련 투자로 플러스 성장을 내고 있으나, 의료비 관리 쪽 인력 증가는 경기 확장과는 거리가 멀다는 의견

● 핵심 포인트 - 넥스트레이드 애프터마켓에서 코스피 거래대금 상위 종목에 세진중공업이 22% 급등하며 1위를 차지함. 조선기자재 관련주들의 약진이 이어짐. SK하이닉스는 27만 6500원선 유지 중. - 코스닥 거래대금 상위 종목에서는 엘앤씨바이오가 16%, 오리엔탈정공이 24% 급등 중. - 금리 인하가 유동성 공급이라는 호재와 경기 침체라는 우려 두 가지 꼬리표를 달고 단행될 것으로 예상됨. 이번 주에 변곡점이 생길 것으로 보임. - 시장에서는 연내에 3회, 내년 말까지 추가 3회 해서 총 6회의 금리 인하를 기대하고 있음. 이 경우 연준의 기준금리가 현재 4.5에서 3.25까지 내려갈 것으로 예상됨. - 금리 인하 초기에는 유동성 랠리가 예상되지만, 경기지표들이 지속적으로 둔화한다면 주가가 하락할 수 있음. 일본의 차기 총리 선출에 따라 미국의 금리 방향성에 영향을 줄 수 있음. - 금리 인하 시 수혜가 예상되는 섹터로는 부동산, 경기소비재, 기술주 등이 있음. 반면, 침체 때문에 금리 인하가 단행된다면 고품질주, 경기방어주 등이 상대적으로 좋음.

● 핵심 포인트 - 미국 증시에서 구글, 알파벳의 주가 상승이 두드러짐. 이는 법원 판결에 대한 유리한 부분 선점과 제미나이의 대규모 업데이트로 인한 호평에 기인함. - 생성형 AI 관련 기업들이 국내에서 재평가 받을 수 있는 시점이며, 정부는 AI 3대 강국 도약을 위해 노력 중임. 관련주로는 NAVER, 솔트룩스, 코난테크놀로지, 마음AI, 한글과컴퓨터, 더존비즈온, MDS테크 등이 있음. - NAVER는 AI 검색 및 플랫폼 역할을 기대할 수 있으며, 솔트룩스는 거대 언어모델을 B2B 형태로 발전시키는 역할을 함. 한글과컴퓨터는 문서 AI에 특화되어 있으며, 더존비즈온은 클라우드 서비스 사업과 AI 활용 솔루션을 제공함. MDS테크는 엔비디아 AI 플랫폼을 활용하여 시스템을 구축함. - 지난 추천 종목인 일승과 하이록코리아는 강세를 보이며, 조선기자재 관련 기업들에 대한 재평가가 나타남. - 오늘의 텐배거 원픽은 NAVER. 1차 목표가는 25만원, 손절가는 20만 5천원 제시함.