● 핵심 포인트 - 미용기기 및 화장품 테마 강세 - 로봇 테마 중 휴림로봇이 주목받고 있음 - 실리콘투와 파마리서치가 미용기기 분야 대장주 역할 - 에이비엘바이오와 알테오젠은 수급 공백 속에서도 견조한 모습 - 실리콘투는 작년 6월 말 주가가 최고점을 찍은 후 하락했으나, 현재 다시 신고가 경신하며 시총 3조 8천억 기록 - 6월 1일부터 10일까지 수출 데이터에서 폴란드 수출이 전월 대비 1997% 급증하며 유럽형 수출에 대한 기대감 상승 - 실리콘투는 아마존 비중을 줄이고 오프라인에 집중하며 유럽 시장을 공략 중 - 올해 하반기에는 조선, 방산, 원전, 전력설비 등 상반기 시장을 이끌었던 산업 외에도 소비재 산업에 주목할 필요 - 실리콘투는 국내 내수 진작과 외국인 관광객 증가에 따른 수혜를 입을 것으로 예상되며, 2분기 영업이익 554억으로 전년비 42% 증가하며 추정치 상향 추세 - 실리콘투는 수출 데이터와 실적 개선세를 바탕으로 주가 상승세를 이어갈 것으로 전망되며, 조정 시 매수 관점에서 접근 추천

● 핵심 포인트 - 강관 피팅 업체들의 상승 탄력도 변동성이 두드러짐. 미국 알래스카 LNG 프로젝트에 한국 참여를 두고 정부에서 TF팀 구성 소식에 관련 종목들 상방 변동성 확대중이며 조선주도 시세를 분출중임. 특히 HD현대미포조선, 삼성중공업, 한화엔진 중심으로 강세 보임. - 전력주 LS ELECTRIC, 산일전기, HD현대일렉트릭 세 종목 모두 오름세 시현중. - 건설주들은 심한 하락세. 특히 신고가 랠리를 펼쳤던 HDC현대산업개발, DL이앤씨가 큰 폭의 하방 압력을 받음. 정책에 대한 실망 매물 출회 및 하락 지속 여부에 관심 집중. - 산일전기는 증권가에서 긍정적인 리포트가 나왔으며 AI 수요 에너지 수요 증가 속에서 톱픽 종목으로 언급됨. 높은 수익성과 업종 내 순환매 키 맞추기등을 고려해야 함. ROE가 30%가 넘지만 PER은 20배가 안되어 업종내 가장 저평가 됨. - 산일전기의 추가적인 상승 여력이 충분하다고 판단하며 1차적으로 10만원을 넘어설 것으로 전망함.

● 핵심 포인트 - 코스피가 외국인과 기관의 동반 매수세에 상승세를 보임. - 트럼프 대통령의 상호관세 유예 기간 연장 불가 발언에도 유동성 에너지를 발산하며 지수 상승을 이끔. - 시총 상위 종목 중 SK하이닉스, LG에너지솔루션, 두산에너빌리티 등이 지수 상승을 주도함. - 외국인은 4거래일 연속 매도세를 이어가는 가운데, 이번 주 실적 발표 시즌에 주목해야 함. - 코스닥은 종목별 차별화 양상이 짙은 가운데, 미용기기, 화장품, 피팅, 강관, 전력 업체들이 강세를 보임. - 선물시장에서 외국인은 6천억 원 가까이 매수 우위를 보이는 반면, 기관은 5200억 원 넘게 매도함. - 환율은 8개월 만에 1350원이 깨지며 1349원 선에서 등락을 보임.

● 핵심 포인트 - 6월 마지막 거래일인 오늘, 아시아 증시는 대체로 오름세를 보이고 있으며 특히 일본 증시가 강한 상승세를 보임. - 관세 우려로 주춤했던 뉴욕 증시가 S&P500 및 나스닥 지수 사상 최고치를 경신한 영향으로 분석됨. - 일본 니케이 지수는 미 증시의 기세를 이어받아 7월 17일 이후 최고치를 기록했으며 11개월 만에 최고치를 경신함. - 대만은 미국과의 무역회담에서 건설적인 진전을 이뤘다고 평가했으나, 증시는 혼란스러운 모습을 보이며 가권 지수는 5거래일만에 하락 전환함. - 인도 증시에 상장한 현대차 인도법인은 인도 증시 상승 랠리와 현지 법인의 실적 호조로 인해 주가가 브레이크 없이 상승 중이며, 4월 이후 약 30% 가량 반등함.

- 더마코스메틱 분야가 K-뷰티의 새로운 성장 동력으로 떠오름 - 동국제약은 관련 제품에 10년 누적 매출이 1조 원을 넘어섬 - 제약사들이 신약 개발 과정에서 쌓아온 임상 데이터를 바탕으로 화장품 전문 기업보다 빠르게 시장을 잠식해가고 있음 - 동국제약의 더마코스메틱 브랜드 제품들은 아마존, 큐텐, 라쿠텐 등 미국, 일본, 중국 등 현지에서 1위로 꼽히는 채널에서 모두 판매되고 있으며, 올해 해외 진출 성과가 본격적으로 가시화될 것으로 예상됨 - 휴젤의 더마코스메틱 브랜드 웰라쥬가 캐나다 코스트코 매장에 공식적으로 입점했으며, 제약바이오 기업 중에서는 처음으로 북미 지역 오프라인 채널에 진입함 - 파마리서치는 연어 성분을 사용한 피부과 시술을 화장품에 접목하였으며, 주름 개선이나 미백 같은 미용적 기능을 넘어 손상 피부를 회복시켜주거나 진정시켜주는 고기능성 콘셉트를 내세움 - 글로벌 더마코스메틱 시장이 2030년에 약 110조 원으로 성장할 것으로 전망되며, 국내 기업들의 도전이 성과를 이룰지 주목됨

● 핵심 포인트 - 트럼프 대통령, 관세 협상에 속도 내며 일방적 관세안 통보 예고 - 영국, 중국 외에 관세 협상 합의 이룬 나라 없어...오는 7월 8일 관세 유예 종료 예정 - 미 상무부, 다음 달 반도체, 의약품, 광물 등 국가 안보 위반 품목 조사 결과 공개 전망 - 트럼프 대통령, 4일 이전 감세안 처리 위해 의회 압박 중...재정 적자 우려 제기

● 핵심 포인트 - 산업통상자원부 장관 후보자 김정관은 에너지 산업의 중요성을 강조하며, 원전 활용 기조를 이어갈 것을 밝혔다. - 관세 협상에 대해서는 기업과 국익의 관점에서 접근할 것이라 말했다. - 다음달 청문회를 거쳐 장관직에 임명되면 사상 처음으로 현직 기업인이 산업장관에 오르는 사례가 된다. - 이는 민관을 융화하기 위한 기업인 중용 및 탈원전과 선을 긋기 위한 의도로 해석된다. - 김 후보자는 두산에너빌리티 사장 시절 다양한 해외수주 경험이 있으며, 기재부의 정책통으로서의 경력도 있다. 이를 바탕으로 산업부를 규제부처가 아닌 혁신과 수출의 부처로 거듭나게 할 것이란 기대감이 높다.

● 핵심 포인트 - 코스피는 0.94% 상승한 3084포인트, 코스닥은 0.34% 상승한 784선 기록 중 - 외국인은 오전에 코스피와 코스닥 모두 매도하였으나 이후 코스닥에서는 매수로 전환, 코스피 선물에서는 6천억 원대 매수 - 산업부 장관 후보에 두산에너빌리티 사장 지명되며 원전 관련주 기대감 상승, 두산에너빌리티는 3% 상승, 두산밥캣은 1%대 하락 - 화장품은 사상 처음으로 미국 수출 금액을 추월했다는 소식에 강세, 달바글로벌은 6%대 강세, 에이피알은 15만 원선 돌파 - 자회사 중복 상장 논란이 있던 SK이노베이션 우선주는 우려 해소되며 15% 넘는 급등세

● 핵심 포인트 - 로봇 부품 기업 중 현재는 구동계 부품인 액추에이터, 감속기 등에 대한 관심이 큼 - 액추에이터 관련 기업으로는 로보티즈, 감속기 관련 기업으로는 에스피지, 에스비비테크 추천 - 로봇 산업 발전을 위해서는 AI를 비롯한 소프트웨어 기술 투자가 활발히 이루어져야 함

● 핵심 포인트 - 전력기기 관련주들이 강세를 보이고 있으며, 대표적인 종목으로는 HD현대일렉트릭이 있음. - 이는 노르웨이의 벌크 인프라스트럭처와의 전력기기 협약 및 유럽 수주 확대 등에 따른 것으로, 실적 기대감이 높아지고 있음. - 또한, 미국이나 유럽 등 노후화된 전력기기 교체에 대한 수요로 인해 변압기나 전선 관련 종목에 대한 긍정적인 시각이 필요함. - 특히, 구리 가격이 급등세를 보이고 있어 제품 가격 판가가 증가함에 따라 이익 모멘텀도 부각될 수 있음. - 효성중공업, LS ELECTRIC, HD현대일렉트릭 외에도 특수변압기를 생산하는 산일전기도 매수 관점으로 접근이 가능함.

● 핵심 포인트 - 로봇주는 작년 연말부터 삼성전자의 레인보우로보틱스 지분 인수와 글로벌 빅테크 기업들의 로봇 AI 진출로 인해 상승세를 보임. - 연초에는 로봇 기업들의 시총 합계가 80%까지 상승하였으나 이후 조정을 받음. - 최근 정부의 정책 기대감으로 주가가 다시 상승 추세에 있음. - 한국 로봇 기업들은 대부분 영세하여 정부의 정책적 지원이 필요함. - 정부는 AI와 로봇 등 첨단 전략기술에 대한 투자와 지원을 약속함. - 협동 로봇보다 휴머노이드 로봇의 시장규모가 훨씬 크고, 다양한 작업이 가능하여 미래에 대한 기대감이 큼. - 하지만, 아직 시장규모가 크지 않아 로봇 기업들이 실적을 내기 어렵고, 기술적인 격차로 인해 주가가 크게 변동성을 보일 수 있음. - 투자 포인트는 부품주 중심으로 잡는 것이 좋음. 한국이 중국과 미국과의 기술 경쟁에서 이기기 어려우므로 부품 기업들이 글로벌 기업들의 부품으로 채용되는 것을 기대해볼 만함.

- 6월 화장품 수출 데이터에서 기초 및 색조 화장품의 수출 급증세 확인됨. 미국, 유럽, 중동 뿐만 아니라 한동안 부진했던 일본 시장에서의 판매도 50% 이상 증가했음. - 인바운드 증가로 인해 국내 수요 및 외국인 관광객의 한국 화장품 소비도 증가 추세임. - 글로벌 시장에서 미국의 에스티로더는 최근 3개월간 20% 가량 상승했으며, 이는 S&P500 지수의 7.5% 상승률을 크게 상회하는 수치임. - 국내 기업 중에서는 상반기에 주목받은 코스맥스 외에도 하반기에는 한국콜마가 관심을 받을 것으로 예상됨. 특히 한국콜마는 미국 생산 공장 가동으로 관세 영향을 피할 수 있는 모멘텀 보유중임. - 해외 매출 비중이 높은 실리콘투의 주가 상승세도 강함. 한국콜마는 외국인 순매수 상위권에 포진되어 있음.

● 핵심 포인트 - 외국인이 코스피 현물을 3거래일 연속 순매도하나 선물에서는 2거래일 연속 순매수 중임. - 상반기 6개월 동안 코스피 지수 상승률은 27%이며, 강한 시장의 상승 흐름이 이어지고 있음. - 조선, 방산, 원전, 화장품, 엔터 관련 업종들이 시장 상승을 이끌고 있으며, 이들 업종은 관세의 무풍지대로 평가됨. - 코스피 3000P를 중심으로 상하 100P 정도의 변동성 장세가 예상되며, 7월에는 미 관세 유예 종료 및 상법 관련 개정안 이슈가 있음. - 현대미포조선과 삼성중공업 등 조선주는 중고선가 지수 상승에 힘입어 강한 반등세를 보임. - 하반기로 갈수록 LNG 관련 수주와 컨테이너선 발주가 증가하며 조선업종의 수주 모멘텀이 부각될 전망. - 지난주 NATO 정상회담에서 GDP의 5%를 방위비로 책정하기로 결정함에 따라 방산주의 실적 모멘텀이 기대됨. - 한국항공우주는 KF-21 방위청 납품과 폴란드 FA-50 공격기 수주 모멘텀을 보유하고 있음. - 원전 관련 설비, 화장품, 엔터 종목들은 수출 데이터가 긍정적이며, 하반기에도 성장성이 기대됨.

● 핵심 포인트 - 두산그룹주, 산업통상자원부 장관 후보자로 두산에너빌리티 김정관 사장 지명 소식에 강세 - 전체 글로벌 원전 시장 2050년도 950GW로 현재 시장보다 2.6배 증가 예상되며, SMR 시장은 200GW 규모로 확대될 것으로 전망 - 두산에너빌리티, UAE 바카라 원전 5, 6호기 및 사우디 원전 2기 추가 수주 시 실적 개선 및 주가 상승 기대 - 톱픽 종목으로 두산에너빌리티와 한전기술 추천, 매수 시점은 조정 시 분할 매수 관점으로 접근 권장

● 핵심 포인트 - 6월 마지막 거래일인 오늘까지 양대 지수 상승 중이며, 미국 주식 신고가 랠리 대비 한국 증시는 쉬어가는 모습 보임. - 미국에서는 빅테크 및 TSMC, 엔비디아 등 AI 반도체 중심으로 지수를 견인하며 나스닥과 S&P 모두 신고가 랠리를 보여주고 있음. 국내에서도 SK하이닉스를 중심으로 한 AI 반도체 밸류체인 종목들이 시세를 견인 중임. - 미국과 한국 모두 업종별 흐름이 유사하게 나타나며, 당분간 안정적인 흐름을 예상하나 관세 이슈가 여전히 존재함. - 특히 한국 자동차에 대한 관세 리스크가 주목받고 있으며, 이에 따라 미국 내 판매량 둔화 우려가 커지는 상황이므로 관세 리스크가 완전히 해소되기 전까지는 눈높이를 낮출 필요가 있음. - 7월 9일 상호관세 관련 이벤트를 앞두고 있어 예의주시해야 함.

- 삼성전자 DS 부문의 실적 회복을 위해서는 HBM이 중요하며, 현재 하이닉스는 전체 D램 매출액의 45%가 HBM이며, 삼성전자도 AMD의 신제품에 HBM3E 12단 제품이 들어가는 등 3분기부터 HBM 비중이 탄력적으로 상승할 것으로 예상됨. - 삼성전자 안팎에서 파운드리 분사 가능성이 다시 제기되고 있으나, 기술적인 경쟁력을 회복한 이후에 분사를 해도 늦지 않을 것으로 판단되며, 중기적으로는 삼성전자의 파운드리 체질 개선이 필요함. - HBM 시장은 2028년까지 약 3배 성장할 것으로 예상되며, 중국 기업을 제외하면 하이닉스, 마이크론, 삼성 3개 기업만이 HBM을 공급할 수 있어 삼성전자의 역할이 중요해질 것으로 예상되며, 그 시점은 내년 정도로 전망됨.

● 핵심 포인트 - 오후 장 관심주 : 에스엠씨지 - K-뷰티 수급 흐름이 돌아오며 시세 상승 중 - 유리용기를 직접 제작하고 디자인, 금형까지 하는 토탈 패키지 회사 - ESG적인 친환경 흐름으로 인해 플라스틱 대신 유리 용기 채택 증가 추세 - 고객사인 로레알, 존슨앤드존슨 등 글로벌 브랜드도 유리 용기 채택 증가 - 올해 매출액 625억, 영업이익 60억 전망, YoY 35% 성장 기대 - 용해로의 CAPA가 풀로 가동되면 2천억 원까지 매출액 커버 가능 - 두 번째 관심주 : 지어소프트 - 오아시스의 모회사로 최근 티몬 인수 관련 법원 최종 확정 - 오아시스는 오프라인 망이 강하고 온라인 망은 컬리에 밀림 - 티몬 인수로 고객 DB 확보 및 온라인망 강화 기대 - 2분기 추정 매출액 1749억, 영업이익 119억, YoY 36% 성장 기대 - 새벽 배송 지역 확대 및 광고 집행으로 소비 증대 키워드 부합

● 핵심 포인트 - 한국 화장품 수출액이 올해 1~4월까지 36억 609만 달러로 미국의 수출액을 넘어섬 - 지난해 북미, 올해는 북미와 중동, 중국의 소비 증가로 하반기에도 수출액 데이터 호조 기대 - 신생 브랜드인 달바글로벌, 에이피알 등은 온라인 위주의 마케팅으로 매출 상승 중이며, 기존 대형 브랜드 대비 탄력도 높음

● 핵심 포인트 - 유럽 시장에서 전기차 판매 회복세 보이며 2차 전지 주가는 일부 상승세 보임 - 1월부터 4월까지 글로벌 전기차 등록 대수는 580만 8천 대로 전년 대비 34.6% 증가하였으나 대부분 중국 중심일 것으로 예상 - 유럽 지역의 경우 전년 동기 대비 25% 정도 배터리 전기차 판매량 증가하였으며 특히 헝가리 공장에 CAPA를 증설한 국내 기업들의 수혜 기대됨 - 북미 지역은 관세 이슈 등으로 인해 좋지 않은 상황이며 5월까지 북미 기준 YoY로 9% 성장하였으나 4월, 5월 들어 역성장함 - 전반적인 시장 분위기는 상반기보다는 나은 상황으로 일부 종목들은 눈높이 이상의 실적을 보여줄 수도 있음 - SK온향 에코프로비엠, 현대차향 SK이노베이션 등이 주목받고 있음

- 엠앤씨솔루션은 방산 분야에서 구동 장치를 담당하는 기업으로, K2 전차, K9 자주포, 천무, 천궁 등에 구동 장치를 납품하고 있음. - 최근 몇 년간 신규 수주가 꾸준히 증가하고 있으며, 2023년에는 4000억 원, 2024년에는 5000억 원의 수주를 달성함. - 이러한 수주 증가는 엠앤씨솔루션의 실적 개선으로 이어지고 있으며, 2024년말 기준 약 9500억 원의 수주 잔고를 보유하고 있음. - 2025년에는 매출액 4000억 원, 영업이익률 10% 이상을 기록할 것으로 예상됨. - 향후 K2 전차 등의 수주가 지속될 것으로 예상되어 주가 상승 가능성이 높음.