[이상로 와우넷 파트너] ● 핵심 포인트 - 전문가들은 전반적 하락세에도 시장은 여전히 우상향 전망함. - 온디바이스 AI는 기기 자체에서 AI 연산을 수행해 보안 및 속도 문제를 해결 가능함. - 피지컬 AI 확장을 위해 온디바이스 AI 필요성이 강조됨. - 어보브반도체는 MCU 설계 기업이며, 오픈엣지테크놀로지는 반도체 IP 제공 업체임. - 현대오토에버는 차량용 반도체 설계 능력을 보유함. - 리노공업과 ISC는 반도체 테스트소켓 제작업체임. - 코아시아 등은 삼성전자의 디자인하우스 협력기업임. - 전력설비 관련 기업들의 실적 평가가 긍정적이며, 특히 대한전선은 주가가 급등함. - 리노공업은 비메모리 반도체 검사 소켓 분야에서 강점을 보여 투자 추천 대상으로 선정됨.

[이현지 유진투자증권 연구원] - 엔터주는 지수 신고가에도 불구하고 오랜 기간 제자리걸음을 보였으나, 10월 이후 신규 컴백, 글로벌 투어 등으로 실적 개선 가능성이 제기됨. - 전문가들은 엔터사의 실적이 하반기에 집중되며, 특히 10월부터 펀더멘털이 숫자로 보일 것이라 평가함. - YG엔터테인먼트는 블랙핑크 및 베이비몬스터의 활약으로 3분기 실적 기대를 받고 있으며, MD 매출 성과가 두드러짐. - 하이브는 3분기 부진했으나, 내년 방탄소년단(BTS) 컴백과 신인 그룹들 데뷔로 실적 성장 폭이 클 것으로 전망됨. - JYP Ent.는 스트레이 키즈의 북미·유럽 투어와 트와이스의 앨범 발매로 3분기 실적 기여도가 높으며, MD 판매 증가가 기대됨. - SM엔터테인먼트는 중국 시장 개방 시 최대 수혜자로 부각되고 있으며, 다양한 팝업 이벤트로 인한 MD 매출 증대가 긍정적 요소로 작용함. - 결론적으로 엔터주 투자 시 실적 중심의 접근이 필요하며, 주요 아티스트의 컴백 일정 등을 고려해야 함.

- 트럼프의 관세 인상 예고 및 중국의 희토류 수출 통제에도 삼성전자와 SK하이닉스의 낙폭은 제한됨. - AI 인프라 투자는 지속될 전망이며, 오픈AI가 AMD와 대규모 계약 체결 및 삼성-SK하이닉스와 MOU 체결함. - 삼성전자는 AMD와의 협력 가능성으로 HBM 시장에서 재평가 받을 가능성 있음. - 내일 삼성전자의 잠정실적 발표 예정되며, 시장 컨센서스 10조를 넘길 경우 4분기 실적 기대감 고조될 전망. - 외국인은 단기적으로 매도세를 보일 수 있으나, 중장기 투자자들은 조정 시 매수 기회로 삼을 가능성 큼. - LG에너지솔루션은 3분기 영업이익이 예상치를 초과했으나, 미국 전기차 보조금 종료로 인해 4분기 판매 감소 우려가 있음. - 유럽 시장에서의 성장 회복이 중요하며, 중국과의 경쟁 속에서 유럽 내 성장률 회복이 필요함. - 로봇주는 단기 테마성 이슈로 강세를 보였고, 관세 이슈로부터 비교적 자유롭다는 점이 배경으로 작용함. - LG전자는 구조조정 효과로 예상보다 나은 실적을 기록했으며, 외국인의 지속적인 순매수가 이어지고 있음. - 이번 실적 시즌의 핵심은 반도체 업종이며, 삼성전자의 실적 발표가 시장에 큰 영향을 미칠 것으로 예상됨.

● 핵심 포인트 [조상현 현대자산운용 주식운용본부장] - 전문가들은 달러화 강세의 정점 통과 및 비달러 자산에 대한 매력 증가로 인해 외국인의 순매수 기조가 이어지고 있다고 분석함. - 미중 간 관세 갈등과 한미 투자 불확실성으로 인한 시장 어려움에도 불구하고, 이는 단기 변동성에 그칠 것이라 평가됨. - SK하이닉스는 AI 사이클 장기화와 범용 메모리 업황 개선으로 목표 시가총액을 400~500조 원으로 상향 조정함. - 삼성전자는 범용 메모리 반도체 업황 개선과 파운드리 부문 적자 감소로 3분기 실적이 긍정적일 것으로 예상됨. - 반도체 소재·부품·장비주는 범용 메모리 업황 회복에 따라 투자 확대가 기대되며, 특히 전공정 중심 기업들이 주목받고 있음. - 미국 증시는 금리 인하와 경제 지표 둔화로 혼재된 상황이지만, 금리 정책이 시장의 주요 변수로 작용할 전망임. - 실적 시즌에는 반도체 외에도 전력기기, 조선, IT, 하드웨어 업종 등이 주목받을 것으로 예상됨. - APEC 관련 행사는 중국 방문객 수요 증가로 호텔 및 카지노 업종에 긍정적인 영향을 미칠 가능성 제시. - 10월 투자 전략으로는 특정 업종 과잉 쏠림을 경계하고 다양한 업종과 종목으로 포트폴리오 분산을 권장함.

● 핵심 포인트 [주현수 금융연수원 교수] - 최근 환율과 관련하여 다카이치 효과에 대한 이야기가 많아짐. - 다카이치 사나에 총재의 총리 선출이 불투명해져 15일 예정이었던 총리 선거가 20일 혹은 21일로 연기됨. - 일본 정부는 통화 정책에서 완화적 입장을 취하며 재정적자로 경기를 부양하려는 계획을 추진함. - 일본의 인플레이션 문제는 임금 상승률과 소비자 구매력에 영향을 미쳐 새로운 정부의 정책 변화를 요구함. - 10월 BOJ 통화정책 방향은 금리 인상보다 동결 시나리오가 우세하며, 이는 정부의 확장적 재정 및 통화 정책과 관련이 있음. - 일본의 완화적 통화정책은 엔화 약세와 글로벌 경제에 다양한 영향을 미칠 가능성이 큼. - 달러 인덱스는 현재 98을 초과하나 과거 강세 시점(105~107)에 비해 낮은 수준으로, 변동성은 크지 않을 전망. - 원/달러 환율은 엔화와 동조화되며 상승 가능성이 있으며, 단기적으로 1420원을 넘어설 가능성 있음. - 미국 연방정부의 셧다운으로 인해 연준의 데이터 기반 결정에 어려움이 생김. - 10월 FOMC에서는 금리 인하 가능성이 매우 높으며, 이후 추가 금리 인하도 예상됨. - IMF 총재는 세계 경제가 예상보다 견조했으나 관세 영향은 아직 알 수 없다고 발언함. - 금 가격은 유동성과 금리 인하 전망에 따라 강세를 유지할 것으로 보이며, 경기 둔화와 달러 약세에 대한 헤지로 금 수요가 이어질 전망. - 가상화폐 시장은 변동성이 크고, 특히 비트코인과 이더리움에서 대규모 청산이 발생함. - 스테이블코인은 비교적 안정적이지만, 일반 암호화폐는 불확실성으로 인한 변동성이 지속될 가능성이 큼.

● 핵심 포인트 [강대승 SK증권 연구위원] - 미국과 중국은 협상 카드를 통한 체력 과시를 하며 대립 중이나, 실제 충돌 가능성은 낮아 보임 - APEC 정상회담에서 양국 정상 간의 만남이 예정되어 있으며, 실무진의 협상 결과에 따라 회담 진행 가능성 있음 - 미중 갈등으로 인한 시장 변동성은 단기적일 뿐이며, 장기적으로는 상승 추세 지속 전망됨 - SK증권은 코스피 지수의 연말 상단을 3650포인트로 예측하나, 변동성에 따른 대응 필요성 강조함 - LG전자와 삼성전자의 실적 발표 시작으로 국내 실적 시즌 본격화되며, 반도체 업계의 긍정적 영향 예상됨 - 실적 발표가 이미 시장에 반영된 상태이므로 추가 주가 상승 폭은 제한적일 수 있으나, 새로운 성장 동력이 제시된다면 다를 수 있음 - 반도체 중심 시장 상승세는 하반기 및 내년에도 지속될 전망이며, AI 관련 투자 확대로 인해 관련 산업 성장이 예상됨 - 원화는 1410~1450원 범위 내에서 약세 흐름을 보일 가능성이 큼 - 3분기 시장 전략으로는 반도체 관련 대형주에 투자하면서 동시에 안전 자산인 금에도 분산 투자하는 것을 추천함

- 미중 갈등 이슈 속 희귀금속, 비철금속, 리튬 관련주는 상승세를 보이는 반면 반도체 및 양자암호 관련주는 하락함. - 유니온머티리얼, 성안머티리얼스 등은 상한가에 근접하거나 도달했으며, 고려아연은 7% 이상 상승함. - 미국의 방산용 희귀금속 비축 계획 발표로 관련주 부각됨. - 리튬 관련주도 중국 의존도 감소 노력 속에 포스코엠텍 등이 강세를 보임. - 반도체주는 필라델피아 지수 하락 영향으로 SK하이닉스와 삼성전자가 각각 4%, 3% 하락함. - 인터넷 대표주인 카카오는 3% 하락했으나 NAVER는 낙폭을 줄여 1.6% 하락함. - 양자암호 관련주 아이온큐는 자금 조달 계획 발표 후 6% 하락했고 국내 관련주도 동반 약세 보임. - 증권주 역시 전반적 시장 불안에 따라 미래에셋증권, DB증권 등이 3%씩 하락함. - 건설주는 추가 규제 우려로 인해 동원개발, 대우건설 등이 하락세를 기록함.

- 미국 증시의 급락 여파로 국내 시장 분위기가 침체됨. - 코스피 시장에서 20개 미만 종목만이 상승했으며, 특히 현대비앤지스틸이 15% 급등함. - 중국의 희토류 및 비철금속 수출 통제 조치 발표 후 해당 섹터가 강세를 보임. - 구리 가격 또한 광산 공급 차질 우려 속에 최고치 경신함. - 코스닥 시장에서도 희토류 및 비철금속 관련주들의 상승세가 두드러짐. - 소프트뱅크그룹의 ABB 로봇 사업 인수에 이어 현대차그룹의 미래 기술 전환 계획 발표로 로봇 관련주도 상승함. - 지난주 미중 무역전쟁 우려로 미국 증시가 급락했으나, 트럼프 대통령의 발언 이후 지수 선물과 암호화폐는 반등함. - 한국 시가총액 상위 종목 대부분 하락세를 보이는 반면, 두산에너빌리티는 1.7% 상승함. - 반도체 대형주는 전주 대비 큰 폭으로 하락함.

- 원화의 급격한 약세로 달러 대비 원화 환율이 1430원을 터치함. - 지난주 금요일 미국 증시 조정 및 미중 갈등 우려로 인해 환율이 급등했음. - 환율이 추가로 오르면 1400~1450원 범위 내에서 안정될 가능성이 있음. - 최근 1410원대에서 안정되던 환율이 이번 주 들어 큰 폭으로 조정됨. - 10원 이상의 호가 변동으로 당국의 개입 가능성과 수출업체들의 네고 물량이 변수로 작용할 전망임.

- 10월 13일 월요일, 코스피 및 코스닥 모두 각각 1.8%씩 하락 출발함. - 미중 갈등 재부각으로 인한 미국 증시의 영향으로 한국 증시 또한 하락세임. - 코스피 내에서 통신 업종이 유일하게 강보합권에 머물러 있음. - 화학, 운송 창고, 의료 정밀 기기 등의 업종들은 전반적으로 부진을 면치 못함. - 의료 정밀 기기 업종에서 미래산업이 6% 가까이 하락했으며, 디아이 역시 4% 가까운 약세를 보임. - 유니온머티리얼과 유니온이 희토류 관련주로 상한가와 20% 강세를 기록함. - 미국의 희소금속 확보 계획 발표 이후 희토류를 포함한 다양한 희소금속 관련주들이 강세를 보임. - 반도체 관련주인 코리아써키트와 이수페타시스, 삼성전기 등이 큰 폭으로 하락함. - HD현대중공업만이 2% 가까운 상승률을 보이며 유일하게 빨간불을 켬. - 트럼프 대통령의 유화적 메시지에도 불구하고 미중 갈등 심화로 반도체 지수의 약세가 두드러짐.

- 미중 갈등으로 인한 시장 단기 변동성이 커질 가능성이 있으나, 장기 추세에는 영향 없을 것으로 전망됨 - 전문가들은 미국과 중국의 협상이 이루어질 때까지 단기적 갈등이 이어질 것이라 분석함 - 반도체, 조선, 원전, 방산, 전력, 바이오 등의 산업은 이러한 상황에서 기회 요인으로 작용할 가능성 큼 - 반도체 사이클 회복 및 관련 가격 상승이 뚜렷하게 나타나며, 이는 단기적 관세 협상과는 무관하다고 판단됨 - 삼성전자는 이미 목표가에 도달했기 때문에 소재·부품·장비(소부장) 기업들이 새로운 투자처로 주목받고 있음 - 특히 티엘비와 해성디에스와 같은 기판 업체들이 주도주로 부상할 가능성이 높음 - LNG 관련 조선업체인 HD현대중공업, 한화엔진, 한국카본 등이 유망하며, 변압기 분야에서는 효성중공업과 산일전기가 주목받을 것으로 예상됨

[나현후 / 현상준 와우넷 파트너] - 명인제약은 전문의약품에 특화된 기업으로, 중추신경계 분야 국내 1위를 차지함. - 명인제약은 펠렛 제형 및 장기 지속형 주사 치료제를 통한 성장 동력 확보 중이며, 목표가는 12만 원, 손절가는 9만 5천 원으로 설정됨. - 다날은 결제 서비스와 스테이블코인 관련주로, 지속적인 성장이 예상되는 섹터임. - 다날의 목표가는 1만 2천 원, 손절가는 8천 원으로 제시되며, 최근 테더들의 상승세에 따라 관심을 가질 필요가 있음.

- 이번 주 시장 변동성은 미국과 중국의 관세 협상 문제로 인한 공격적 언쟁이 원인이며, 레버리지 비율 급증으로 인해 폭락세가 가속화되고 있음. - ETF 투자 시, 단순한 한 자릿수 퍼센트대 하락은 괜찮지만 두 자릿수 이상 하락 시 청산 물량 증가 우려가 존재함. - 전문가들은 미국 중심 장기채 ETF 'EDV'를 추천하며, 국가별 금리 차이에 따라 미국 비중 확대가 필요하다고 조언함. - 경기 후반부에는 배당주 및 헬스케어 ETF 성장이 두드러지며, 향후 급격한 폭락 시 국채와 골드 ETF 편입이 필요할 것이라 전망됨. - 최근 금값 상승 속도가 빨라 신규 투자는 부담스러우며, 대신 채권 관련 ETF가 새로운 투자 대상으로 제안됨. - 금리 인하 국면에서 채권 ETF의 투자 가치가 높아지며, 특히 기업 매출 악화가 예상될 경우 더욱 유리하다고 분석됨. - 달러 ETF는 금리 인하로 인해 미국 증시 자금 유출 가능성 있으며, 원달러 환율은 미국 투자 증가와 관세 문제로 상승 압력을 받고 있음.

- 지난주 한국 증시는 반도체 호황에 힘입어 코스피가 처음으로 3600포인트를 돌파했으나, 뉴욕증시는 도널드 트럼프 대통령의 중국 추가 관세 발언으로 급락했음. - 트럼프 대통령은 중국에 대해 100% 추가 관세를 부과하겠다는 발언을 SNS에 올려 뉴욕증시를 혼란에 빠뜨렸으며, 이로 인해 미국 주식시장에서만 약 2800조 원의 가치가 증발했다고 배스포크인베스트먼트가 분석함. - 월가에서는 이번 사건을 두고 세 가지 견해가 대립하고 있음; 첫째는 조정 및 매수 기회로 보는 낙관론, 둘째는 협상용 엄포라는 신중론, 셋째는 심각한 경고음을 울리는 비관론임. - 대형 은행들의 실적 발표가 이번 주부터 시작되며, 이는 시장 안정화에 기여할 것으로 전망됨. 특히 S&P500 금융 섹터는 전년 대비 12.9%의 이익 증가율을 보일 것으로 예상돼 긍정적인 영향을 미칠 가능성 큼. - 베스포크 인베스트먼트 그룹이 선정한 실적 우수 예상 기업으로는 시티즌스 파이낸셜 그룹, 스냅-온, 앨라이 파이낸셜 등이 있으며 이들 기업의 과거 성과가 긍정적이나 최근 주가는 다소 변동성을 보임.

- 국제 유가는 미중 무역 긴장 고조 및 수요 우려로 WTI 4.24%, 브렌트유 3.82% 각각 하락함 - 금 선물 가격은 안전자산 선호 심리와 달러 약세로 0.7% 상승하며 온스당 4천 달러선을 재돌파함 - 은 가격도 공급 부족과 수요 증가로 전일 대비 0.19% 소폭 상승함 - 구리 선물은 중국의 국경절 이후 차익 실현 매물로 4.47% 하락했으나 공급 차질 우려 등으로 긍정적 전망 유지됨 - 대두는 미중 무역 긴장과 원유 급락 여파로 대두유 시장이 압박받아 1.52% 하락함

- 트럼프 대통령의 중국 희토류 무기화에 대한 경고 발언 이후 미국 내 희토류 관련 주식들 상승함; 엠피 머티리얼즈는 8.37%, USA 레어 어스는 4.96% 오름. - 중국의 글로벌 희토류 생산 및 정제 비중은 각각 70% 이상, 90% 이상으로 미국이 이를 대체하기까지는 시간이 소요될 전망이며, 엠피 머티리얼즈의 공장 가동은 2028년 시작됨. - 미중 갈등 심화로 암호화폐 시장에서 하루 만에 약 190억 달러 자금 청산되었고, 고위험 레버리지 포지션 대량 청산이 이루어짐; 코인베이스(-7.75%), 로빈후드(-8.85%), 스트래티지(-4.84%) 모두 하락함. - 로켓랩은 일본 우주항공연구개발기구와 두 차례 발사 계약 체결했으나 주가는 3.25% 하락 마감함. - 월스트리트저널 보도에 따르면 존슨앤드존슨이 프로타고니스트 테라퓨틱스 인수 추진 중이며, 해당 기업은 면역 질환 치료제 개발을 공동으로 진행 중임; 프로타고니스트는 29.65% 급등, 존슨앤드존슨은 약보합 마감함. - 아이온큐는 20억 달러 규모 유상증자 발표했으며, 새로 발행되는 주식은 1650만 주로 기존 주주들의 희석 우려로 인해 주가가 8.84% 하락 마감함.

- 도널드 트럼프 대통령의 중국 희토류 수출 통제 비판 및 관세 인상 예고로 미국 주요 기술주 중심의 매도세가 발생함. - 엔비디아는 중국 세관의 첨단 반도체 검사 강화로 타격을 입었으며, 미국 상원은 AI칩 제조업체들의 미국 고객 우선 법안 통과시킴. - 애플은 최고운영책임자 교체와 함께 서비스 부문 강화를 위해 인력 재배치를 진행 중이며, 프롬프트 AI 인수 협상 중임. - 영국 경쟁시장청은 구글의 일반 검색 및 광고 분야에서의 과도한 시장 지배력을 이유로 전략적 시장 지위로 지정함. - 메타는 AI 연구 스타트업 공동 창립자를 영입했으며, 제시된 조건은 총 15억 달러에 달하는 파격적인 제안임. - 테슬라는 유럽 시장에 저렴한 모델Y 신형을 출시해 전기차 수요 회복을 꾀하고 있음. - 아스트라제네카는 미국 정부와 약값 인하 협약 체결하였으며, 2030년까지 미국에 500억 달러 투자 계획을 발표함. - 중국 정부는 퀄컴의 사전 보고 누락 문제로 반독점 조사 착수함.

- 전일 미국 증시는 트럼프 대통령이 중국에 대한 강한 비판 및 추가 관세 부과 가능성 언급으로 일제히 급락함. - 다우 지수는 1.9%, 나스닥 지수는 3.56%, S&P500 지수는 2.71% 각각 하락했으며, 특히 기술주는 4% 가까이 급락함. - 필라델피아 반도체 지수는 6% 이상 급락하였고, 엔비디아, 아마존, 테슬라 등은 모두 5% 안팎으로 하락함. - WTI와 브렌트유는 각각 4.24%, 3.82% 하락하였으며, 암호화폐 시장 또한 큰 폭으로 떨어졌으나 주말 대비로는 약간 회복세를 보였음. - 미국 국채 금리(30년물 4.64%, 10년물 4.06%, 2년물 3.53%)는 하락하였고, 달러화도 강세로 인해 매도세가 나타남. - 일본 정치 상황 변화와 유럽의 새 총리 임명으로 엔화와 유로화가 변동성을 보였고, 금 선물 가격은 0.7% 상승한 채 거래됨. - 이번 주는 일본의 공휴일로 인한 휴장과 함께 미국 채권 시장의 휴장, 3분기 실적 발표 시즌이 시작됨을 예고함. - 주요 경제 일정은 10월 14일 금융기업 실적 발표, 영국의 실업률 공개, IMF 회의 개최 등이 있으며, 10월 15일에는 연준의 베이지북 발표와 파월 의장의 연설이 예정되어 있음. - 미국의 9월 PPI와 소매판매 지표는 정부 셧다운 지속 시 확인이 어려울 가능성이 큼. 10월 17일에는 주택착공 및 건축허가 건수가 발표될 예정임.

● 핵심 포인트 [정우영, 이경락 와우넷 파트너] - 수급, 실적, 차트 분야별 점수로 산출된 '올라운더 픽'. 월요일 장 대비 선정된 5종목은 쏠리드, 아이티센글로벌, 보성파워텍, 휴림로봇, 대한전선. - 쏠리드는 통신장비의 반도체 AI 밸류체인 편입 가능성 및 국내외 주파수 경매 일정 확정에 따른 수혜 예상됨. 특히 3분기 어닝 서프라이즈가 예측되며, 5G 관련 다양한 장비 개발에 집중하고 있음. - 대한전선은 원자재인 동 가격 상승에 따라 케이블 가격 인상이 예상되어 실적 개선 가능성이 큼. 대한전선의 영업이익률 상승 가능성과 거래량 증가로 인한 추세 전환 신호가 관찰됨. 종합 점수는 84점이며, 수급 점수 73점, 차트 점수 95점으로 강력한 스토리가 있다고 평가됨.

● 핵심 포인트 - 엠케이전자, 인터로조, 웹케시, 플리토 등이 애프터마켓에서 상승률 상위에 위치함. - KZ정밀, 도우인시스, 제일약품, 현대바이오는 하락률 상위 종목군에 속함. - 본딩와이어는 자동차 및 로봇 산업에서의 사용 증가로 인해 주목받고 있음. - 해성디에스와 덕산하이메탈도 관련 종목으로 언급됨. - MK전자는 차트상 풍차 패턴 형성되어 추가 상승 가능성 있으며, 다음 주 월요일 갭 상승 후 매도 물량 출현 가능성에 대비 필요함. 12시 이후 망치형 캔들 형성 시 트레이딩 관점에서 접근 추천됨.