"강원랜드, 증설 효과 미미 목표가↓" - 삼성

삼성증권은 12일 강원랜드의 2분기 실적은 증설효과가 미미했다며 목표가격을 종전의 3만5000원에서 3만2000원으로 하향조정했습니다.

양일우 삼성증권 연구원은 2분기 매출 3,093억원으로 전년대비 1.1% 증가하였으나, 영업이익 930억원으로 전년대비 8.3% 감소하며, 영업이익은 컨센서스와 유사했다고 평가했습니다.

그는 비록 신규 증설 설비의 가동률이 50% 수준이었기는 하지만, 시장이 당초 예상했던 큰 변화는 나타나지 않았다고 지적했습니다.

그는 또한 단기적 동사의 주가 결정 요소는 실적이 아니라 레저세 도입 등 규제 이슈가 될 것으로 내다봤습니다.

강원랜드의 예상보다 더딘 실적 개선세 반영하여, 목표주가 32,000원으로 9% 하향 조정하고 보유 투자의견 유지했습니다.