● 핵심 포인트 - JTC : 일본 사후면세점 운영 전문 기업으로, 한국과 중국 관광객들의 일본 내 명품 구매 증가로 인한 사후면세점 수익 증가로 실적 개선세 지속. 2분기 영업이익 100억대 기록 후 외국인과 기관의 매수세 유입되며 주가 상승 중. 종합점수 80점, 차트점수 95점으로 추가 상승 가능성 존재. - 스맥 : 국내 공작기계 2위 업체로, 인공지능 AI 기술을 접목한 차세대 생산설비를 바탕으로 시장의 주목을 받는 중. AI 융합공작기계 개발로 반도체, 자동차, 항공 등 고정도 제조분야에서의 활용도가 높아 중장기 성장성 보유. 22년 110억 원, 23년 220억 원, 24년 240억 원의 영업이익을 기록하였으며, 시가총액 3천억 원 대비 높은 이익창출력 보유. 전고점 매물 소화 후 추가 상승 가능성 존재하며, 5일선 패턴에서 갭하락 양봉이 나오는 자리에서 5일선에서 잡아가는 전략 유효.

● 핵심 포인트 - 농심: 매수가 55만 원 이상, 신고가 예상되므로 계속 홀딩 전략 추천 - 디케이락: 조선기자재 및 LNG 기자재 분야 기세 좋음, 현재 자리 좋아 트레이딩 관점으로 접근 추천 - 에스엘: 로봇 신사업 진출, 테슬라 로보택시 및 옵티머스 로봇에 들어가는 부품 생산, 외국인과 기관의 매수세 긍정적, 주가 추가 상승 예상

● 핵심 포인트 - 피에스케이: 국내 장비 업체 중 유일하게 글로벌 1위 반도체 장비 기업으로, 특히 드라이 스트리퍼 장비 부문에서 강점을 지님. 반도체 미세화에 따라 드라이 스트리퍼 수요 증가 예상되며, 이에 따른 수혜 기대됨. 최근 기관 매수세 지속되고 있으며, 52주 신고가와 함께 차트 점수 95점 기록. - SV인베스트먼트: 국내 대표적인 벤처캐피털 회사 중 하나로, 다양한 산업 영역에 걸쳐 활발하게 투자 진행 중. 특히 AI 반도체 기업인 리벨리온을 비롯한 여러 유망 기업에 투자하고 있어, 향후 해당 분야에서의 성과 기대됨. 차트 상으로도 긍정적인 신호 나타나고 있으며, 트레이딩 가능한 투자자들은 점진적인 매수 전략 고려할 만함.

● 핵심 포인트 [박영도 다올투자증권 연구원] - 건설주가 최근 다시 반등의 기미를 보이며, 정부가 내놓은 9.7 부동산 공급 대책이 업종 전반의 흐름에 변곡점이 될 수 있을지 관심이 집중됨 - 대책 관련해서는 기존에 정해져 있던 26년 이후 수익성 개선 전망은 여전히 유효하나, 착공 물량 감소로 인한 매출 하락 우려 존재. 이번 대책은 지방이 제외되어 전체 파이 증가 여부가 불확실하며, 막대한 공공 물량에 대한 재원 마련 문제도 존재함 - 대책으로 공공주택 건설 비중이 높은 중소형 건설사나 시멘트사들에 대한 기대감이 주가에 일부 반영됨. 단기는 중소형 건설사가 유리하나, 장기적으로는 대형 건설사들의 공공 부문 참여로 경쟁 강도가 강화될 가능성 있음 - 대형 건설주 투자 포인트는 이익 증가와 매출원가율 개선 및 매출 증가임.

● 핵심 포인트 [이한결 키움증권 연구원] - K-방산은 전 세계 분쟁과 가성비 등 여러 경쟁력으로 주목받고 있으며, 올해 시장을 주도한 섹터 중 하나임. - 최근 주가 상승으로 인한 고평가 우려가 있으나, 이한결 키움증권 연구원은 글로벌 방위비 지출 증가와 국내 업체들의 수주 지속으로 인해 고평가 우려는 시기상조이며 조정 시 매수 접근을 추천함. EU가 내년부터 총 244조 원어치의 무기를 공동 구매하기로 하면서, 유럽 시장에서 국내 업체들의 기회가 확대될 것으로 전망됨. - 동남아 시장에서도 국내 무기 체계에 대한 수출 및 관심도가 높아지고 있으며, 항공기나 해양 무기 체계에 대한 수요가 높을 것으로 예상됨. 내년도 말레이시아 FA-50 2차 사업, 필리핀 수상함, 잠수함 사업 등이 구체화되면서 국내 업체들의 수출 소식이 이어질 것으로 기대됨.

● 핵심 포인트 [유지웅 다올투자증권 연구위원] - 국내 자동차 업종이 시장 대비 수익률이 하회하는 원인은 관세와 전기차 시장의 성장 둔화. 관세는 25%에서 15%로 인하되는 것으로 타결되었지만 정확한 반영 시점은 미확인되어 불확실성 존재. 전기차 시장의 규모가 중국을 제외하고는 예상보다 빠르지 않아 전기차 캐즘 영향이 자동차 산업의 주가 반등을 제한하고 있음. - 현대차와 기아는 미국에서 시장 지배력이 12.3%까지 상승했지만 유럽에서는 아직 8%에 불과해 추가 상승 필요. 한국의 자동차 수출 증가액이 미국 대신 유럽이나 제3국으로 향하는 것이 풍선효과인지 브랜드 요구 증가인지 시장의 확신이 부족함. - 미국향 관세가 15%로 내려온 후에도 수출 금액이 유지된다면 자동차 주식에 대한 재평가가 이루어질 것으로 전망됨. 한국은 8월 초에 이미 15%로 인하하기로 타결되었으므로 행정적인 조치가 취해지면 일본과 같은 수준의 자동차 관세율이 적용될 것으로 예상되며, 이는 시간문제로 판단됨

● 핵심 포인트 [한경 베스트 애널리스트 제작-바이오 1위/엄민용 신한투자증권 연구위원] - 제약바이오 업종의 강점은 글로벌 빅파마와 신규 계약 및 임상 순항이며, 비만, ADC, 이중항체 등 각 영역별로도 성과가 나오고 있음. 약점으로는 기술이전 중심의 구조로 자체 성장성에 한계가 있을 수 있으며, 임상 지속에 따른 자금 조달 부담이 있음. 기회 요인으로는 낮은 업종 신뢰도로 인한 저평가 국면이 이어지고 있으나 추가 성과로 주주가치 상승 여력이 있음. 위험 요인으로는 중국 기업의 원천기술 추격과 미국의 관세 및 약가 압박으로 인한 빅파마의 R&D 축소임. 미국의 나스닥 바이오 테크놀로지 인덱스인 NBI 지수가 최근 6개월 동안 4800선을 회복했으며, 국내 바이오도 강세를 보일 것으로 예상됨. - 알테오젠이 개발한 키트루다 피하주사 제형은 작년 한 해 42조 원의 매출을 기록한 제품으로, 머크는 이를 전체 매출액의 30~40%를 2년 안에 교체할 것으로 발표함. 키트루다 피하주사 제형의 FDA 승인은 제약바이오 전체 섹터에 긍정적인 영향을 줄 것이며, 알테오젠의 실적에도 상승 여력을 줄 것으로 전망함. 알테오젠의 기술로 판매된 키트루다 피하주사 제형의 첫 판매 마일스톤은 올해 4분기 실적으로 인식될 예정이며, 내년 3월 사업보고서에서 정산 금액을 확인할 수 있음. 영업이익 2천억원이 확인되면 1조원 수준인 셀트리온의 시가총액 추월 가능성 존재. 알테오젠은 빅파마와의 추가 계약이 이어질 것이며, 다이이찌산쿄, 아스트라제네카, 산도즈 등과의 임상을 지속하면서 펀더멘털 개선이 지속적으로 진행될 전망

● 핵심 포인트 - 삼성전기가 오늘 4.27% 오르며 52주 최고가를 경신함. - 8월 말부터 외국인들이 하루도 빠짐없이 순매수 중이며, 이로 인해 추가 상승 여력이 충분하다는 평가가 나옴. - 현재 증권사들의 평균 목표가는 22만 원대로 상승 여력이 여전히 남아 있음. - 삼성전기는 포트폴리오 변화를 통해 기존 IT 중심에서 AI 칩 및 전장용 부품 생산에 주력하고 있으며, 이에 따라 고객사도 다변화되고 있음. - 특히 삼성전자와 테슬라의 AI6칩 공급 계약 체결로 인한 수혜가 기대됨. - 이번 3분기에는 매출 면에서 최대치를 기록할 것으로 예상되며, 이에 따른 재평가가 시작될 것으로 전망됨. - 기판과 MLCC 부문에서도 점유율을 확대하고 있으며, 특히 전장 및 산업용 MLCC 수요 증가가 예상됨. - 기판 관련주인 대덕전자, 심텍, 코리아써키트 등도 동반 상승 추세를 보임. - 신규 종목보다는 최근 2~3개월간 스터디가 된 종목들을 중심으로 주가가 하락할 때 매수하는 전략이 유효하다고 판단됨.

● 핵심 포인트 - 쿠콘: 국내 대표 B2B 핀테크 기업으로 STO 스테이블코인 관련 법제화 기대감 존재. 마이데이터, 간편결제, 오픈뱅킹 등 신사업 영역 확장 중이며 지역화폐 시스템 구축에도 참여. 차트상 거래량 증가하며 쉬어주는 자리가 매수 포인트로 판단되며 목표가는 4만 1천원, 손절가는 3만 2천원 제시. - 한전산업: 발전설비 및 신재생에너지 사업 확대로 글로벌 원전 확대 및 국내 신재생에너지 비중 확대에 따른 수혜 예상. 차트상 낙폭 메리트 보유했으며 상승 가능성 있는 자리로 판단되어 목표가는 1만 3500원, 손절가는 1만 500원 제시.

● 핵심 포인트 - HD현대중공업: 목표주가 66만 원으로 상승, 상승 여력 31%. 엔진 기술을 동력으로 미국 남부 장악 전망. 순수 엔진 메이커인 한화엔진의 밸류에이션에 참고해 엔진 부문의 멀티플을 기존 11.4배에서 14.8배로 높여 반영. 현대미포 합병을 통해 RD 금융비용 절감 및 특수선과 쇄빙선 등 다양한 선종과 방산 CAPA 확대를 동시에 추진 계획. - 삼양식품: 목표주가 188만 원으로 상승. 불닭은 하나의 문화로 자리 잡음. 단순히 매운 라면을 넘어서 드라마, SNS 챌린지 등 문화 아이콘으로 자리 잡았다는 점을 처음으로 분석에 반영. 식품 기업이 아니라 문화 콘텐츠 기업에 가까운 밸류에이션을 봐야 함. 또한 중국 현지 공장 증설 계획을 구체적으로 언급함. 3분기 매출 이익과 컨센서스를 크게 상회할 것으로 보임.

● 핵심 포인트 - 보잉 노사, 5년 계약으로 임금 평균 45% 인상안에 잠정 합의. 최종 투표는 이번 주 금요일 진행 예정이며, 지난 8월 초부터 시작된 파업 종료 기대감 상승. - 쿠팡, 2021년 기업 공개 전후로 주주들을 기만했다는 의혹 불인정. 맨하튼 지방연방법원은 원고 측이 쿠팡과 임원들이 고의로 사기를 저질렀다는 점을 인증하지 못했다고 밝힘. - 이노빅스, 2030년 만기 전환사채 3억 달러 사모 발행 및 초기 인수자들에게 6천만 달러 규모의 추가 매수 옵션 제공 계획 발표. 이번에 마련된 자금은 캡드콜 거래 비용 충당 및 전략적 인수에 활용될 계획.

● 핵심 포인트 - 노보 노디스크: 전체 인력의 11.5%, 약 9천 개 일자리 감축 예정. 이로 인해 약 12억 6천만 달러 정도의 일회성 비용 발생 및 연간 영업이익 성장률 수치 하향 조정. 덴마크 시드뱅크의 분석가는 이는 새 CEO의 결의를 보여주며 노보 노디스크의 인력은 최근 몇 년 동안 폭발적으로 증가했다고 지적. - 클라르나: 선구매 후결제 서비스를 제공하는 스웨덴 핀테크 기업으로 공모가 범위를 웃도는 주당 40달러로 IPO를 진행함. 최근 클라르나는 은행 사업 확장에 힘을 주면서 미국에서 직불카드와 개인예금 계좌 서비스를 내놓음. 클라르나 카드와 어펌 카드는 서로 다른 소비자층을 끌어들이고 있다고 설명. - 츄이: 2분기 조정 EPS는 예상과 부합했고 매출은 예상치를 소폭 웃돌았지만 주가는 큰 폭의 내림세를 보임. CNBC에서는 갭 기준 EPS가 0.14달러로 지난해 같은 기간 0.68달러 대비 급감한 점을 지적. 울프리서치에서는 신규 고객 증가가 15만명으로 시장 기대치에 못 미쳤던 점을 꼬집음. 다만 펀더멘털 자체는 여전히 건강하다고 평가. - 힘스 & 허즈: 남성 저테스토스테론 환자를 위한 신제품 출시 예정. 최근 몇 달간 체중 감량 치료제 매출 둔화로 주가가 부진한 상황에서 호르몬 건강 시장에 보다 집중하는 전략으로 풀이됨. - 트레이드 데스크: 모간스탠리에서 투자 의견을 비중 확대에서 동일 비중으로 하향 조정했으며 목표가도 기존 80달러에서 50달러로 낮춤. 회사의 핵심 사업인 연결형 TV 광고 성장세가 둔화되고 있으며 경쟁 심화와 광고주들의 우려가 커지고 있다고 진단.

● 핵심 포인트 - 아마존: 로보택시 업체 죽스가 라스베이거스에서 무료 서비스 시작, 소비자용 증강현실 안경 '제이호크' 개발 중, 넷플릭스와 광고 파트너십 체결, 최고 제품 책임자 유니스 킴 퇴사 - 알파벳: 구글 클라우드가 향후 2년간 약 580억 달러 규모의 신규 매출 확보, EU 데이터법 발효 앞두고 EU와 영국에서 여러 클라우드 플랫폼 사용 조직 대상으로 데이터 전송 수수료 무료화 - 메타: 전직 연구원들이 상원 청문회에서 메타가 VR 플랫폼에서 안전보다 이익을 우선시했다고 증언, 틱톡과 EU 규제 당국이 부과한 규제 부담금 산정 방식 불복 소송에서 승소 - 오라클: 분기 실적은 매출과 이익 모두 월가 기대치 하회, 오픈AI와 5년간 약 3천억 달러 규모의 컴퓨팅 파워 구매 계약 체결, 주가 35.95% 상승 - 우버: 전기항공 택시 업체 조비와 손잡고 2026년부터 블레이드 헬리콥터 예약 서비스 시작 계획 발표 - 암 홀딩스: 차세대 모바일 칩 설계 '루멕스' 공개, 클라우드에 의존하지 않고도 대규모 AI 모델 활용 가능

● 핵심 포인트 - STX엔진: 2023년 180억, 2024년 422억원의 영업이익을 기록하였으며, 올해는 700억에서 800억원의 컨센서스를 예상하고 있음. 한미 조선 협력에 따른 수혜주로 거론되며, 특히 한화에어로스페이스와 현대로템의 K2 자주포와 K2 흑표전차의 엔진 부분을 담당하고 있어 영업이익 증가가 기대됨. 데이 트레이딩 관점으로 접근 필요. - 유진투자증권: AI 버블에 대한 기대감으로 지수 상승이 예상되어 증권주의 강세가 전망됨. 부동산보다는 주식 투자를 권장하는 정부 정책에 따라 증권 산업이 호황기에 접어들 것으로 기대되며, 2분기 실적이 전년 대비 645.1% 상승하는 어닝 서프라이즈를 기록함. 외국인과 기관의 강한 매수세가 포착되어 향후 주가 상승이 기대됨. 95점 만점에 95점을 받은 종목으로, 차트상으로도 부담 없는 가격대임.

● 핵심 포인트 - LG이노텍 : 60일선에서 매수 타점이나 저가 매수도 고려. 삼성전기와 함께 보유하는 전략 추천 - SK하이닉스 : 시가총액 300조까지 상승 전망. 장기 보유 전략 추천 - LS마린솔루션 : 서해안 풍력발전소 설립 계획과 함께 수주 잔고 증가했으나 매출에는 시간 필요. 노후화 된 해저 케이블 교체 작업으로 주가 리레이팅 가능성 있으나 시간 소요 예상 - 샌즈랩 : 테마성 단기 트레이딩 데이 매매 종목으로 스윙 관점으로는 부적합. 데이 매매로 접근 권장

● 핵심 포인트 - 오킨스전자: 후공정 시장 확대에 따른 수혜주. DDR5, LPDDR 소켓 전문 기업이며, 테스트 전문 기업임. 2분기 실적 31억으로 호조를 보임. 자동차 전장 쪽 테스트도 진행 중이며 외국인들의 지속적인 매수가 있음. 차트점수 95점으로 긍정적임. - HD현대일렉트릭: 영업이익이 매년 30-40% 성장하고 있으며, 슈퍼 사이클이 아닌 회사의 성장으로 인한 것임. 얼마 전 시장 조정으로 급락하였으나 기본에 충실한 업종 대표 종목으로 긍정적인 흐름이 예상됨. 강력 매수 의견 제시하며 음봉 공략 추천함.

● 핵심 포인트 - 매커스: FPGA라고 해서 동사가 유통하는 비메모리 반도체가 HBM4나 HBM4E 쪽에서는 핵심 부품으로 들어갈 가능성이 높음. 외국인들이 집중적으로 매수 중이며 차트 점수 95점. - 태광: 해외 수출이 글로벌 1위이며 북미 LNG 프로젝트에 힘입어 3분기부터 수주가 늘어나고 있음. 특히 북미 향이 지연됐던 수출 물량이 현재 아주 가파르게 나오는 중. 시장 점유율 40%로 성광 벤드와 시장 양분. - 두산테스나: 삼성전자가 이미지 센싱을 만들 때, 이미지 센싱 테스트를 전문적으로 하는 기업. 삼성전자의 자율 주행과 로봇에 들어가는 이미지 센서를 테스트해 줄 가능성이 높아 삼성의 파운드리 투자 확대의 최대 수혜 주로 떠오름. - 지엔씨에너지: 국내 비상발전기 시장 점유율 1위이며 데이터 센터 향 비상발전기 매출이 연평균 30% 이상 고속 성장 중. AI 인프라 확대로 인한 데이터용 발전기 수요 급증으로 중장기적 성적 내는 중.

● 핵심 포인트 - 디아이티 : 레이저 어닐링 기업으로 전공정에 들어가는 LPDDR5로 인해 수혜주로 부각되며 최근 외국인들의 끊임없는 매수가 이어지고 있음. 골든크로스가 만들어지며 차트 점수가 93점으로 상승했으며 완벽한 만점의 기준으로 넘어갈 가능성이 높음. - 휴림로봇 : 노란봉투법 통과로 물류 자동화 산업에 관심이 집중되면서 로봇 자동화에 대한 투자 확대로 인한 수혜 예상. 물류센터 자동화 솔루션 협동로봇 생산을 주력으로 하며 물류산업의 효율성을 높이는 자동화 기술 수요 증가에 따라 로봇 제품과 솔루션 공급이 확대될 것으로 전망됨. 기관과 외국인 쌍끌이 매수가 들어왔으며 정배열과 60일선 위에서 움직임을 보이고 있음.

● 핵심 포인트 - 코스피가 역대 신고가를 앞두고 있으며, 시장의 기대감이 부풀어 있음. - 데이터센터 관련주, 금리 인하 시 데이터 센터 증설 이슈가 예상됨. 엔터프라이즈 데이터센터와 서비스 사업자 데이터센터 모두 성장 중이며, 특히 미국의 금리 인하 시 가속화될 가능성이 높음. - 데이터센터 구성 요소로는 기술 지원, 스토리지, 컴퓨팅 시스템, 통신 장비 등이 있음. 관련 기업으로는 티엘비, SK하이닉스, LG CNS, 삼성SDS, 효성중공업, HD현대일렉트릭 등이 있음. - 티엘비는 8월 27일 추천 후 2주 지난 현재, 데이터 센터용 기판을 납품하는 기업으로 강한 급등세를 보이고 있으며, 추가적인 상승이 나타날 수 있는 시점으로 신고가를 노려보는 전략이 필요함.

● 핵심 포인트 [박수영 한화투자증권 연구원] - 국내 항공 시장에서 중소형 저비용 항공사(LCC)들의 합산 점유율이 8월 기준으로 전월 대비 0.1% 포인트 상승함. - 일본 노선은 지난 7월 지진 등의 영향으로 수요가 감소했으나 8월에 회복하였으며, 동남아 노선도 성수기를 맞아 증가함. 중국 노선도 한국인 방문 비자 완화로 수요가 상승 중. - 항공 운임은 LCC 중심으로 단거리 시장에 공급이 많이 투입되면서 가격이 정상화되고 있으나, 인건비, 조업비, 정비비 등의 비용 압박이 수익성을 저해하는 요인으로 작용 중. - 대한항공은 비용 효율화와 좋은 노선 판매를 통해 3분기 실적 개선이 기대되며, 보잉 항공기 103대 구매 계약 체결로 아시아나와의 합병을 앞두고 재정비에 들어감. 다만, 구매 계약 금액인 70조 원이 모두 투자로 반영되지는 않을 것으로 예상됨.