● 핵심 포인트 - 미중, 상호관세 각각 15%p 인하 결정...90일간 휴전 돌입 - 미국 대중관세 145→35%, 중국 대미관세 125→10%로 인하 합의 - 미국산 LNG 추가 수입 여부 및 중국의 시장 경제 개방 논의 - 한국도 조만간 미국과 관세 협상 예정...방위비·LNG 등 카드 예상 - 미중 갈등 완화로 반도체주 상승...주성엔지니어링 주목 필요

● 핵심 포인트 - 한진칼, 호반건설의 지분 1% 증가로 경영권 갈등 부각되며 강세 - 꿈비는 저출산 섹터에 속한 영유아 회사로 대선 주자들의 정책 이슈로 상승 중이며, 당분간 비슷한 흐름 예상 - 쎄크는 HBM 검사 장비 기업으로 주목받고 있으며, 1만 4천원 대에서는 매력적인 가격으로 평가, 시간외에서 5% 가까이 상승하여 오늘 장 수익 극대화 기대

- 미국과 중국의 관세 인하 합의에 뉴욕 증시가 급등했으며, 애플과 테슬라가 6% 넘게 상승함. - 국내에서는 한진칼이 16%대 급등, 토니모리 같은 K-뷰티 종목도 7% 상승, 케이씨텍이 5% 상승, 이수페타시스가 3% 상승했고, DB하이텍, 한미반도체 같은 반도체 소부장 종목들도 상승세임. - 시가총액 상위 종목 중에서는 삼성전자와 SK하이닉스가 D램 가격 인상에 동참하면서 동반 강세를 보였고, 삼성바이오로직스, 셀트리온, 현대차, 기아 등도 상승세임. - 거래량 상위 종목으로는 유진로봇, 삼성전자, 미래반도체, 두산에너빌리티 등이 있음.

- 러시아와 우크라이나의 휴전 협상 기대감에 국내 시장도 반응 중이며, 특히 대체거래소, 에스와이스틸텍, SG 등의 가파른 상승세 보임. - 15일 튀르키예 이스탄불에서 열릴 휴전 협상에 대한 양국 대통령의 적극적인 태도와 트럼프 대통령의 30일간 무조건적 휴전 요구가 시장에 긍정적 영향 미침. - 우크라이나 재건 산업의 시장 규모는 수십 년에 걸쳐 70조 원 이상의 인프라 투자가 이루어질 것으로 전망되며, 한국 기업들은 컨소시엄을 구성하여 참여 준비 중임. - '우크라이나 재건사업 상장사협의회 컨소시엄'에는 아이톡시, SG, 엠젠솔루션 등이 참가하였으며, 각 기업은 우크라이나에서의 사업을 진행 또는 계획 중임. - 실제로 해당 기업들이 우크라이나 재건 사업에 참여하는지 여부가 주가에 반영될 것으로 예상됨.

● 핵심 포인트 - 트럼프 대통령의 약가 인하 행정명령 서명으로 국내 바이오 기업들의 주가가 일제히 하락함. - 약가 인하는 판가 인하로 직결되어 CDMO 사업을 담당하는 회사들의 실적 감소가 예상됨. - 기술 개발에 대한 투자도 줄어들 수 있다는 우려가 제기됨. - 과거 2020년도와 트럼프 대통령 1기 때 유사한 정책을 시행하려 했으나 미국 법원이 제동을 걸어 실패한 사례가 있음. - 그러나 이번 약가 인하 정책의 구체적인 내용이 모호하다는 지적이 있으며, 이에 따라 나스닥바이오테크와 S&P 바이오테크는 상승하는 모습을 보임. - 셀트리온은 약가 인하 정책이 바이오시밀러 업체들에게 긍정적인 영향을 줄 것이라는 자체 분석을 내놓음. - 바이오시밀러 산업의 성장세는 여전히 유효하며, 일시적인 투자 심리 위축으로 인한 주가 하락은 회복될 가능성이 있음.

● 핵심 포인트 - 저PBR주 : 대선 후보들의 코리아 디스카운트 해결 정책으로 주목받을 것으로 예상되며, 한국의 저PBR 비율은 52%로 다른 나라에 비해 높아 자산 및 기업 가치 대비 저평가되어 있음. 주요 저PBR 업종은 유통, 금융, 지주사임. - 삼성물산 : 삼성전자와 삼성바이오로직스 지분 가치가 시가총액을 상회하며, 자산가치 기준 PBR이 0.7로 투자의견은 GO. - KB금융 : 한 달 사이에 30% 주가 상승하였으나 PBR은 0.6배로 저평가되어 있으며, 주주환원 정책 지속 가능성 높음. 투자의견은 GO. - 이마트 : 최근 석 달 사이 주가가 두 배 상승하였으며, PBR은 낮으나 주가 단기 상승이 부담스러움. 2분기나 하반기까지 실적 전망이 불투명하여 투자의견은 STOP. - MSCI 섹터 : MSCI 편입/편출 종목에 글로벌 유동성이 수급으로 들어올 가능성이 높으며, 5월 30일 장 종료 후 리밸런싱 시행 예정. 최근 한국의 MSCI 종목 감소 추세이나, 이번에는 편입 종목도 있을 것으로 판단됨. - 삼양식품 : MSCI 편입 종목으로 거론되고 있으나, 주가가 100만 원 이상일 경우 단기 상승에 대한 부담 존재. 투자의견은 STOP. - 한화시스템 : 방산 이슈로 인해 편입 시에도 단기 수급 이탈 가능성 존재. 투자의견은 STOP. - LG이노텍 : 편출 가능성이 있으나, 메이저 수급이 양호하게 들어올 가능성이 높은 타이밍. 투자의견은 GO. - 전략주 : 롯데쇼핑 - 1분기 실적이 양호하며, 연간 영업이익이 약 6천억대로 예상됨. 백화점, 홈쇼핑 사업 부분 실적 개선중이며, 롯데시네마와 메가박스 합병 추진중으로 향후 연결 실적 개선 기대. 시가배당률 5% 이상으로 밸류업 관련 종목으로 판단됨. 목표가는 9만원, 손절가는 6만 8천원 제시.

● 핵심 포인트 - K-POP 그룹 EPEX의 중국 공연이 현지 사정으로 연기됨. 이 공연은 한한령 해제의 신호탄으로 기대되었으나, 작은 규모의 공연이었기에 큰 의미를 부여하기 어려움. - 이번 공연 연기를 계기로 한한령 해제에 대한 과도한 기대보다 이미 실적이 좋은 에스엠이나 와이지엔터테인먼트 등 종목들을 고려할 필요가 있음. - 중국은 내수 경기 활성화를 위해 한국의 검증된 IP를 활용하고자 하기에 한중 관계가 급격히 악화될 가능성은 낮음. - 엔터주는 현재 실적 성장 구간이므로, 단기적인 뉴스에 반응하기보다 장기적으로 대장주인 하이브를 매수하는 것이 좋음.

- 한국전력이 동해안~수도권 전기 고속도로 구축을 위한 주민 합의를 완료하면서 전일장 송전선로 관련주들이 상승함. 하지만 동서울변환소 증설 관련 주민 합의가 남아있어 추후 소식을 지켜봐야 함. - 2016년 한한령 이후 처음으로 예정되었던 K-POP 그룹 EPEX의 중국 단독 콘서트가 연기되며 음원 및 음반 관련 주들이 하락함. 그러나 신한투자증권은 이 사건이 K-POP의 방향성에는 영향을 미치지 않을 것이라 평가했으며, 중국 내 K-POP 노출도는 높아지고 있다고 분석함.

● 핵심 포인트 [종목: 선진] - 장마감 이후 발표한 분기 보고서에서 1분기 매출액 4561억 원(전년 대비 6% 증), 영업이익 561억 원(전년 대비 68% 증가), 순이익 455억 원(흑자 전환)을 기록해 시간외에서 상한가를 기록함. - 매출액 증가에도 매출 원가가 증가하지 않아 원가율이 감소했고 평소 대비 이자 비용도 감소했으며 파생상품 관련 평가 손실 거래 없고 거래 이익이 발생함에 따라 순이익단에서 과거와 같은 큰 감소세가 나타나지 않음. - 선진을 커버하는 증권사가 없어 정확한 수익성 개선 요인을 알기 어렵고 과거 순이익단에서 변동성이 심해 이번 1분기 실적이 남은 분기에서도 이어질지는 확신하기 어려움. - 우수한 실적을 기록한 것은 사실이므로 주가 재평가 가능성은 있으나 주가가 본격적으로 상승하기 위해서는 수급 개선이 필요한 상황임.

- 1분기 매출과 영업이익 모두 전년 대비 감소했으며, 이는 부동산 침체 영향이 큰 것으로 분석됨. - 영업이익은 50.4% 감소한 64억 원으로, 시장 컨센서스 88억 원에 27% 미달하는 어닝 쇼크이나, 이미 예상되어 주가에 미치는 영향은 크지 않음. - 매출액과 영업이익 부진의 원인으로는 경기 불확실성에 따른 소비심리 위축, 대형 입주 물량 축소 등 부동산 경기 회복 지연, 환율 영향으로 인한 재료비 상승, 지속되는 B2B 매출 감소 등이 있음. - 직전 4개 분기 동안 영업이익 73억 원이 가장 좋은 실적으로, 이익 성장이 매우 낮은 수준이나 주가는 PER 20배 이상의 고평가 영역에 위치함. - 대주주가 사모펀드인 관계로 이익 수준에 관계없이 고배당을 주고 있으며, 올해 예상 주당 배당금은 2780원으로 현 주가 대비 배당 수익률은 6.5%임. - 장기 투자자 관점에서는 고배당을 받으면서 향후 부동산 경기 회복 시기 주가 상승을 기대할 수 있으나, 현재와 같이 일평균 거래대금이 10억 원 미만인 구간에서는 주가 상승 요인이 부족하므로 실적 회복 가시성이 확실해지거나 거래대금이 증가하는 구간에서 매수하는 것이 좋음.

● 핵심 포인트 - 미국과 중국의 무역 협상이 긍정적인 결과로 나타나며 미국 증시가 급등함. - 다우지수 2.81% 상승, 나스닥 지수 4.35% 급등, S&P500 지수 3.26% 상승. - 아마존 8%, 애플 6%, 엔비디아 5%, 테슬라 6% 등 빅테크 기업들의 주가가 일제히 상승함. - 미국 내 약값 인하 행정명령에 서명했으나 실현 가능성은 낮은 것으로 평가되며 제약 바이오주는 대부분 반등에 성공함. - 리게티 컴퓨팅은 1분기 매출 하회에도 불구하고 9% 상승하였으나 시간 외에서 10% 넘게 급락중이며 아이온큐도 시간 외에서 1% 하락중임. - 미국과 중국의 무역전쟁 완화로 인한 경기침체 가능성 저하로 인해 미 국채 금리는 상승하였으며 달러 인덱스도 동반 상승함.

● 핵심 포인트 - 미중 관세 인하로 시장 상승 모멘텀 기대감 상승 - 그러나 중국과의 외교, 안보 등 대치 상황이 이어질 경우 무역 관세가 충격을 줄 가능성 존재 - 가상자산 특히 비트코인의 변동성 크나, 이를 기회로 활용하는 국내 투자자 다수 존재 - 비트코인의 높은 변동성에 대응하기 위해 커버드콜 전략을 활용하는 비트코인 ETF 상품들 등장 - 비트코인 외 이더리움 등 다른 가상자산들은 변동성이 크므로, 비트코인 관련 상품에 집중하는 것이 유리할 수 있음

● 핵심 포인트 - 국제유가 : 미중 관세 인하 및 양국간 무역 협상 타결로 인한 원유 수요 확대 기대감 증가로 1% 상승함. 또한 인도와 파키스탄의 휴전도 유가 상승 요인으로 작용함. 그러나 미국과 이란의 핵 협상 결과에 따라 이란산 원유 제재가 해제될 가능성이 있어 유가 변동성 존재함. - 천연가스 : 미 에너지정보청이 올해 가격 전망을 하향 조정하면서 하락함. - 금 선물 : 미중 무역회담이 긍정적으로 합의되며 안전 자산으로서의 매력도가 떨어져 3% 하락함. CNBC는 단기적으로 320달러까지 하락할 수 있다고 전망함. - 금속 선물 : 달러 인덱스 강세로 인해 구리와 팔라듐이 각각 1%, 4% 하락함. - 대두 : 미중 무역 갈등 완화 소식에 2% 상승함. - 암호화폐 : 비트코인 현물 ETF에 대규모 자금 유입이 몰리며 10만 5천 달러 선까지 회복했으나 현재 10만 2천 달러선에서 거래되고 있음. 이더리움은 2400달러 수준에서 거래됨.

● 핵심 포인트 - 미국 도널드 트럼프 대통령이 미국인들의 약품 가격을 실질적으로 낮추는 내용을 담은 행정명령에 서명함. - 미국 내 의약품 가격을 해외 저가 수준에 맞춰 낮추겠다는 것으로, 약값이 최대 59~90%까지 떨어질 수 있다고 언급함. - 백악관에서는 이번 행정명령이 민간 시장뿐 아니라 메디케어와 메디케이드에도 영향을 줄 것이라 설명했으며, 당뇨벙 및 체중 감량에 쓰이는 GLP-1 계열 약물 등에 특히 집중할 것이라 덧붙임. - 그러나 JP모건은 이 정책이 현실적으로 실행하기 어려우며 의회 승인이 필요하고 법적 문제에 부딪힐 수 있다고 지적함. 일부 전문가들은 제약업계가 이 명령을 법정에서 막으려 할 것이라 전망함.

- 트럼프 행정부가 원전 발전 용량을 2050년까지 현재의 네 배 수준으로 늘리는 방안을 검토 중이다. - 해당 방안에는 연방 안전 규정 개정, 원전 건설 속도 향상, 새 원자로 승인 여부 18개월 이내 결정 등이 포함되어 있다. - 미군이 차세대 원자로에 자금을 지원하고, 인공지능 데이터 센터를 국방 핵심 인프라로 지정하는 방안도 검토 중이다. - 미국이 원자력 발전에 뒤처졌다는 우려가 이번 행정 명령에 반영되었다는 분석이 나온다. - 2017년 이후 전 세계 원자로 중 87%가 러시아와 중국 설계에 기반하고 있으며, 국가별 농축 우라늄 수출 비율도 러시아가 압도적이다. - 월가에서는 우라늄 관련 ETF가 장기적으로 매력적이라고 평가한다. - 이유로는 인공지능 시대의 안정적인 전력 수급 필요성과 세계 31개국의 원전 사용 확대 계획을 든다. - 스프랏 우라늄 채굴 ETF (URNM) : 미국, 캐나다, 호주, 일본, 한국의 우라늄 기업들을 추종 - 글로벌 우라늄 ETF (URA) : 우라늄 뿐만 아니라 원전 기업들까지 전반적으로 아우름 - 반에크 우라늄 및 원전 에너지 ETF (NLR) : 상승률 추이 좋음

● 핵심 포인트 - 미국과 중국의 일부 관세 유예 합의로 글로벌 기술주와 반도체 관련주 급등 - 엔비디아와 AMD 약 5% 상승, 브로드컴과 퀄컴 각각 6%, 4% 상승 - 애플은 아이폰 생산의 90%를 중국에 의존, 관세 완화로 6% 상승 - 아마존은 중국산 제품 판매자 많아 약 8% 상승 - 트럼프 대통령의 처방약 가격 인하 행정명령 서명 후 미국 제약사 주가 반등 - 애브비 3%, 머크 5%, 일라이 릴리 2% 상승 - 반면 처방약 급여 관리업체 보유한 시그나 5%, CVS 3% 하락 - 애플, 미국 내 공장 건설 계획 및 아이폰 신제품 가격 인상 검토 - 애플 CEO 팀 쿡은 애플이 미국 내 여러 공장을 지을 것이라 전함 - 애플 주가는 6.31% 상승 - 마이크로소프트와 오픈AI, 파트너십 조건 재조정 중 - 마이크로소프트가 투자한 130억 달러에 대한 지분과 향후 기술 접근권에 대한 논의 - 주가는 2.4% 상승 - 일라이 릴리, 비만치료제 젭바운드의 우수한 체중 감량 효과 입증 - 노보 노디스크의 위고비보다 평균 체중 감량폭 47% 더 큼 - 주가는 2.86% 상승 - GM, 테슬라 임원 출신 스터링 앤더슨을 CPO로 영입 - 신설될 CPO 직책에서 내연기관차와 전기차 등 제품 전반의 개발과 운영 총괄 - 주가는 4.4% 상승 - 구글, 딥마인드의 최신 기술 활용 스타트업 지원 위한 AI 퓨처스 펀드 출범 - 씨드 단계부터 성장 단계의 스타트업까지 폭넓게 투자 - 일부 스타트업은 구글로부터 직접 투자 받는 기회 제공 - 주가는 3.7% 상승 - 미국 도로교통안전국, 테슬라의 로보택시 서비스 계획 조사 착수 - 자율주행 차량 기술의 공공도로 시험 및 검증 방법에 대한 자료 요청 - 테슬라 주가는 6.7% 상승

● 핵심 포인트 - 미국과 중국의 무역 협상 타결로 미국 증시 급등. - 다우 지수 2.81% 상승하며 4만 2천 선 돌파, 나스닥 지수 4.35% 급등, S&P500 지수 3.26% 상승. - 임의소비재주와 기술주 각각 5.6%, 4.6% 급등, 헬스케어주 2.4% 반등. - 아마존 8% 급등, 애플 6% 급등, 엔비디아 5% 급등, 테슬라 6% 급등하며 300달러 선 돌파. - 유럽 증시도 반도체·자동차·명품주 위주로 매수세 유입되며 상승. - 양국의 무역 전쟁 완화로 미국의 경기 침체 가능성 및 연준의 금리 인하 가능성 낮아짐. - 달러인덱스 101선 후반까지 상승, 반면 유로화는 1.1달러까지 하락. - 국제유가 상승, 금 선물은 3.17% 하락.

● 핵심 포인트 - 에스와이스틸텍은 데크 플레이트를 만드는 회사로 모듈러 주택까지 사업을 확장했으며, 최근 우크라이나 휴전 기대감으로 인해 추가 상승 여력이 있다고 판단됨. - 미국과 중국의 무역 협상이 잘 진행되고 있으며, 종전 관련 이슈에도 관심이 집중되면서 에스와이스틸텍의 주가 상승 가능성이 높아짐. - 그러나 현재 주가지수는 2600포인트대에 머무르고 있으며, 증시 체력 부족으로 인해 박스권에 갇힐 가능성이 있음. - 5월에는 종목별 차별화가 예상되며, 성장 섹터에 해당되는 종목은 추가 상승 가능성이 있으나 경제적 여건을 고려하여 보수적인 접근이 필요함.

● 핵심 포인트 - 특징주: AI관련주인 폴라리스AI 선정. 최근 AI투자 증가 추세로 인해 주목받고 있으며, 장중에도 많이 상승했으며 추가 상승 가능성 있음. - 시간외 거래 특징주: 바이오스마트 선정. 다양한 사업 분야에서의 활약 및 미래 전망이 긍정적이며, 특히 전력 수요 증가와 관련된 사업 부문 보유. 또한 안정적인 주가 움직임을 보이고 있어 추가 상승 가능성 높음.

● 핵심 포인트 - 건설주 강세: 정부 정책 기대감 및 실적 회복세로 대형 건설주들이 상승세를 보임. 현대건설, 현대산업개발, DL이앤씨 등이 주목받고 있으며, 이들 기업은 원전 사업이나 주택 경기 회복에 대한 기대감을 갖고 있음. - 유가 급등: 미중 무역 협상 관련 긍정적인 소식에 힘입어 WTI 기준 배럴당 4% 넘게 상승함. 이로 인해 유가의 상방 변동성이 커지고 있음. - 외환시장 동향: 달러 대비 원화 가치가 1410원대까지 상승하는 등 외환시장의 동향을 꼼꼼히 체크해야 함. - 한러 관계 회복 시 주목 섹터: 식품주를 눈여겨볼 만함. 특히 K-푸드의 대표주자인 삼양식품 등 과거 러시아 수출 이력이 있는 기업들을 조사해 볼 필요가 있음.